Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Dentro ayer, de las Clase A, posicion moderada. 

Solo espero que no haya ni fraude contable, ni que Vertex y cualquier otra biotech, saquen alguna terapia que destruya los tratamientos. 

A menos que los Grifols no quieran trabajar para los bancos (y menos si estoy dentro yo), les conviene pagar la deuda, un 7% de interes es una salvajada..., el BBB corporate yield esta en un 5.07% a 18/11/2025, los BB que son calificados bonos basura al 5.5%-6% ... y no es hasta el B corporate yield, salta hasta el 7%. , por ponerlo en perspectiva, la siguiente nota de la B, es  como esta calificada la deuda de Venezuela. 

Es decir, le presta deuda al mismo coste o incluso un poco mas caras, que las Oil Drillers o Shipping.. y mira que es decir.

Hay que comenzar a espantar a asustaviejas que pueblan las redes.
Si hay una empresa con una contabilidad auditada n veces por diferentes actores ... es Grifols.

Respecto a la disrupción de otros medicamentos, se lleva escuchando lo mismo desde hace muchos años.

Aquí la realidad es que el EBITDA está subiendo fuerte y que Brookfield hizo una apuesta a un precio superior al actual y con una expectativa de doblar el valor de la compañía.

La famiglia es un peaje duro a pagar por estar en esta historia. 

Siempre tuve miedo de invertir en una empresa que con el tiempo cambiara su PER. Sólo encuentro una justificación a que cotice muy por debajo de su Per medio. No es la competencia biotech, ni los beneficios (400-450 2025), ni el cash flow (+400), tampoco la deuda ni los intereses de la deuda (con un ebtda próximo a 2.000)... es que la familia sigue cortando el bacalao (comisión de estrategia y Haema-BPC) y los inversores no acaban de darle confianza (ya se sabe que el dinero es miedoso).