No quería entrar en el debate pero me veo en la necesidad de defender lo que es de justicia. Lo primero de todo gracias a Gabriel por ilustrarnos de forma altruista. Lo segundo es que si no invierto directamente en acciones es porque no dispongo del tiempo necesario ni las capacidades para analizar empresas y por eso delego en profesionales esos menesteres. Aquí tenemos que parar y hacernos una pregunta... ¿compramos valores inspirándonos en ideas y análisis de terceros o copiamos porque los llevan gente que consideramos más cualificados que nosotros? Es muy fácil copiar la idea de Arytza porque Paramés la lleva como su mejor idea de valor. El problema es que no nos avisará de cuando va a vender o si en su sesgo más interno se trata de una trampa de valor y entra en tild arrastrándo a todos los que compraron Arytza porque la llevaba Paramés .
Hasta para copiar tenemos que saber los que estamos copiando y hacer nuestros deberes. Por eso no copio las carteras de los analistas, porque desconozco cuando se van a salir (dato tan importante o más que el de compra). Aquí parece que nos quejamos de que un analista comparta un análisis de por que lleva un valor y encima que nos avisa en primicia a los rankianos y nos da explicaciones del motivo por el que ya no la lleva, nos quejamos. Estoy esperando los motivos por los que Cobas ha salido de algunos valores...
Como creo que ya sabéis, soy inversor de Cobas y de Sigma y personalmente me ha ganado Gabriel como gestor, ya que ha demostrado capacidad y humildad para cambiar de opinión, reconocer que tras analizar el mercado ha encontrado una opción mejor y actúa en consecuencia. No dice que TK sea una basura, sino que reconoce que el ciclo se va a largar y considera que ha encontrado otra empresa mejor para sobrellevar dicha travesía y como gestor que le gusta tener una cartera equilibrada y no muy expuesta a un sector, decide limitar su exposición al sector tankers y optar por una sola compañía. La opción fácil sería mantener algo de TK y contentar a todos, pero no, es coherente consigo mismo y ole sus huevos. Esa capacidad a mi modo de ver la valoro muchísimo en un gestor.
Y por último, ¿nadie se ha parado a pensar que igual Gabriel ha encontrado algo, llamémosle corazonada, que no le ha gustado o simplemente con conversaciones con el management le ha hecho levantar alguna sospecha?. Los de esfera I value también se han salido... Igual resulta que los de Cobas son los que como siempre no se enteran de una o son los últimos en enterarse. Como en Cobas nos comamos una AK de TK yo abandono el barco de Cobas y me paso al de Gabriel. Me daría mucho que pensar de la gestora y eso sí que sería perder la confianza. Que pena, como ya dije años atrás, que Cobas no fichara a Gabriel como analista o primer espada... Escucho a Gabriel y luego a HdS junior y es como escuchar a un abogado frente a un estudiante de Derecho.
Estoy deseando de escuchar la charla de barquitos de mañana con los compis del foro. Hay mucho nivel... no lo ahullentemos.
