Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas

@topolucas 

Hola. Te acuerdas de una cartera para una amiga que contaste por aquí. Incluía la cartera permanente y otras cosas más suaves. La podías volver a poner que creo que le puede cuadrar a una compañera de curro para que la estudie.

La he encontrado 
30 % Monetario
30 % RF Ultra corto plazo
20 % Cartera permanente
20% MSCI WORLD

Saludos 

Hola,

Era tal cual la expones.

Groupama Tresorerie
DWS Ultra Short term Bond
Myinvestor cartera permanente
Vanguard Global stock index

Muchas gracias 

Sí, mi forma de ver las cosas es así. El fondo de emergencia tiene su rol. Uno calcula y decide cuánto dinero quiere tener en él: 6 meses de sus gastos, 10 meses... Pero yo creo que lo suyo es tenerlo ahí apartado en lliquidez, depósitos, cuenta remunerada, monetarios, máximo algo en RF ultrashort. Lo importante no es apurar su rentabilidad si no su seguridad. Y me da igual si mi cartera de inversión es de 30.000 euros o de 1 millón de euros, si yo he decidido que mi fondo de emergencia son 10 meses de gastos y eso me supone 15.000 euros (por poner un ejemplo), yo quiero tener esos 15.000 en el fondo, no menos pero tampoco más.

Y adicionalmente, en la parte de cartera de inversión, para mucha gente (en mi caso así es) puede ser interesante tener un determinado % de la cartera en algún fondo monetario o ultrashort. En muchos casos como parte defensiva de la cartera es lo que mejor funciona, y cuando todo lo demás cae puede servirnos para rebalancear o comprar barato (la idea que tiene la liquidez también en la cartera permanente). Pero NO usaría el fondo de emergencia para comprar barato, el fondo de emergencia en mi opinión no es para eso.

Hola Alba61,

te han dado varias opiniones muy buenas al respecto, algunas más salomonicas otras menos y sobretodo te han aclarado que es cada fondo de los que expones que eso también es importante yo te voy a dar un poco de literatura primero:

¿Que es el fondo de emergencia? Dinero que puedo necesitar en cualquier momento para un imprevisto cotidiano (cambiar un frigorifico, reparar una averia del coche, ....)
¿Cuanto dinero se recomienda tener? dependiendo de lo estables que sean tús ingresos y gastos podría ser entre 3 y 6 meses, cuanto más ahorro seas capaz de generar menos meses necesitas para este fín.

Ahora bien, consejos vendo que para mí no tengo, luego vienen los matices y la situación personal de cada uno, por ejemplo, mi pareja y yo invertimos conjuntamente y ella delega en mí las inversiones (solo paso revista cuando me lo pide) pero se siente más cómoda teniendo 1 año de gastos en el fondo de emergencia y yo cedo a cambio de que las inversiones tengan mi aversión al riesgo y no el suyo.

Que hago yo en esta situación (tener tanto tiempo de gastos parado en cuenta) he dividido en fondo de emergencia en 2 partes, una que está invertida y la otra que no, el 50% que no está invertido lo tengo 50/50 entre una cuenta remunerada y una cuenta a la vista y el otro 50% lo que intento es que pierda lo menos posible VS la inflación del 2%/3%, con el mínimo riesgo  posible  y separo ese otro 50% en 50% en un monetario, 25% RF Ultra Corto plazo y 25% RF Corto plazo de mínima volatilidad, el objetivo de esto no es ganar dinero, es que nominalmente no se pierda o en caso de perderse prácticamente no se note. Y para que no exista la tentación de usuarse en la cartera de largo plazo lo tengo en un comercializador que solo uso para este fin (y para cobrar la nómina) aunque esto me penalice en costes.

Así que mí recomendación es que adaptes la literatura a tus necesidades y si tienes que hacer algún encaje para que te encaje hazlo y no te preocupes demasiado por lo que te digamos

Hola Mehok,

Estoy de acuerdo en todo excepto en el tema de tener siempre en cartera un 5/10% en monetario o RF ultrashort.

Tal vez pensemos lo mismo y yo lo he entendido mal. Yo tendría (tengo así) una parte que es variable en función del entorno, no de forma estructural, por ejemplo, ahora que la RV está en máximos (hasta hace una semana) no veo mal que se recogiesen parte de los beneficios (un 5/10%) manteniendo el resto para cuando vengan las vacas flacas (que todo apunta a que van a venir) pero si la oportunidad viene, mantener ese 5/10% estructuralmente no le veo sentido, usalo y recoge cuando de sus frutos.

Basicamente he querido decir, que cuando la RV este por los suelos se codicioso usando lo que guardaste cuando el resto fue avaricioso.

Muchas gracias a todos por las respuestas, me han servido para aclarar conceptos.
Creo que el error ha sido más de asignación que de producto. Probablemente tengo sobredimensionado el fondo de emergencia y he mezclado su función con la parte defensiva de la cartera.
Revisando la estructura, en renta fija ya tengo DNCA Alpha Bonds y Cartesio Income R como fondos de de RF defensiva propiamente dichos, con su riesgo y su papel dentro del asset allocation. Por tanto, lo más coherente sería:
Dimensionar correctamente el fondo de emergencia (meses reales de gasto) y mantenerlo en monetario puro.
Y el excedente incorporarlo a la parte de inversión, repartiéndolo entre los fondos de RF que ya tengo en cartera.
Al final la clave es separar claramente liquidez/seguridad de inversión y no intentar optimizar rentabilidad donde el objetivo no es ese.
Gracias de nuevo por las aportaciones, da gusto el nivel del foro. 

Si, con un año de gastos, y no decidido del todo por ti, es normal...(En el sentido que te gustaría tener menos fondo de emergencia...es normal que destines un poco a RF..) Ten cuidado cuando te pase revista...que esas revisiones se suelen pedir cuando cae la bolsa y sale en la TV...Es broma!! Ni se notará en tu fondo de emergencia porque estara bien balanceado/adaptado al riesgo.

Tiene que ser muy difícil hacer una misma cartera para dos niveles de riesgo diferentes....
Y a la vez te digo, ojala mí pareja quisiera participar en inversiones. No quiere saber nada...ni monetarios. Algo de culpa tendre yo, en no haber trasmitido bien las bondades de la inversión.

No me extraña, un monetario con un 1% de comision. Hay mucho dinero en esos bancos y como les venden la moto.... La falta de cultura financiera de ese pais

Hoy ha sido un día durillo para las bolsas asiáticas y europeas. Las americanas han aguantado un poco mejor. Entre ayer y hoy ha habido una buena caída en las bolsas. 

Como los fondos reportan con hasta dos días de retraso, esto se empezará a ver reflejado en las carteras a partir de mañana. Con un poco de suerte lo peor ya ha pasado.

Saludos

el dolar como refugio y fortaleciendose un 2% y creo seguira mientras este el conflicto... por lo que los emergentes van a sufrir  y el ibex debacle, con los bancos cayendo  entre un 8-10% en dos dias. La que nos ha montado el pelofanta

Yo iria a un ultrashort (DWS o EVLI) si no quieres irte al corto plazo de neuberger.  Con los ultrashort vas a sacar medio punto mas y sin apenas mas riesgo

es un corto plazo, y con lo de la guerra si dura mucho va a afectar a la inflacion, y eso va a afectar mas a los tramos largos de la curva (fondos con mas duracion), mas alla del monetario/ultrashort (que practicamente va a ir con el BCE) a partir de los cortos ya empieza a afectar otras cosas al precio de los bonos (inflacion, etc..), pero va a ser muy poco, creo yo, pero nunca se sabe
Dicho esto es un buen fondo y creo va a ser algo transitorio. Yo de hecho lo tengo y lo voy a mantener y haciendo mi DCA, no se va a cronificar la guerra, a Iran le quedaria 3- 4semanas de armamento segun dicen, y si siguen como hasta ahora se les va a acabar....

opino lo mismo, un fondo de emergencia es para eso, una emergencia que te pueda pasar en la vida, y otra cosa es la liquidez (que tambien hay que tener disponible para comprar barato)

Perfectamente puedes tener en una remunerada de estas del 2%, las dos partes, una que sea la cantidad del fondo de emergencia, y otra para la liquidez a la espera oportunidades, maxime si quieres aprovechar caidas  si usas ETF/acciones que entrar al momento

Solo tengo una parte del dinero aquí y otra parte en Trade Republic.
Gracias por la respuesta constructiva