#81905
Re: Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés
El momento correcto de formación de cartera es únicamente con todo el pánico en el tablero, con el pesimismo no se gana dinero y el óptimismo exacerbado suele hacerte perder dinero, hacer carteras justo cuando hay cierta segurity vission, puede generar desconfianza si de nuevo hay una caída, pues muchas hoteleras han subido entre un 50% a un 100% en cuestión de un mes y medio, aún con pico de muertos a nivel europeo, estas ya marcaban mínimos, de todas formas, están por los suelos.
Aún así he leído tus mensajes y debo reaccionar positivamente a tus predicciones, de las que con su permiso, podría escrutar, la respuesta corta es que tiene sentido lo que afirmas por sentido común, el sentido menos común de la sociedad, de todas formas quiero dejar claro antes que sigas leyendo, que la teoría es fácil pero siempre hay que tener mucho conocimiento de lo que se está haciendo porque no es sencillo, de ser así los auditores que gastan 400 horas de análisis de auditoría por grandes empresas, se deberían dedicar a otra cosa.
Lo primero para entender el comportamiento de las crisis socioeconomicas es contextualizar el paronama a long vission, y como al final pasa en todo "ni el más malo era tan malo como cuentan, ni el que más bueno es tan bueno como dicen".
La economía es una <<sopa>> de procesos estocásticos que interacciones psicología con números, es más, las burbujas tienen que ver más con el comportamiento social de manada, que con lo "malos" de los bancos centrales y de la FED que algunos pregonan como excusa a cuestionar su fallo en análisis del value investing, la culpa no es tanto de los bancos centrales, la culpa es más de nuestro cortex prefontal en creer que por hacer cuatro números, vas a ganar dinero de forma consistente y segura, respuesta corta: NO.
Volviendo al tema inicial del post, hoteleras, aerolíneas, empresas de caracter cíclico, tienen sus ventajas y sus problemas, el sector es tan extenso que a menos que quieras que te de una opinión más profunda lo voy a navegar por encima si no le parece mal.
Algunas tienden a la commodity, otras tienen ventajas competitivas de red, otras ventajas competitivas de destino, por ejemplo, España tiene ventajas competitivas de destino y de red, pero estas entran en comodity cuando la juntas con otros países mediterraneos, la estructura turística de por ejemplo Dubai, es una ventaja competitiva importante, pues esos edificios y centros recreativos de luxury y de ocio, generan una ventaja de destino impresionante.
En términos generales creo yo y resumidamente que con las nuevas tecnologías, el alquiler turístico, y los nuevos métodos de operativa de hoteles como el leasing, considero que comprar hoteles en aquellos sitios de ventajas competitivas de destino
Las aerolíneas pueden jugar un papel más proteccionista, pero todo apunta a que se pueda convertir a algo parecido a las automovilísticas, es decir, agrupacion de aerolíneas cada vez más grandes y más resilientes, ya hay conceptos de aviones eléctricos, la aviación será automatizada evitando las huelgas y los fallos humanos y la operatividad absoluta 24/7, existen muchos puntos en los que mejorar, y claramente el tráfico aéreo se va a incrementar sustancialmente en las próximas décadas por el crecimiento mundial de la clase media, así como el turismo.
Aquí dejo más información: https://www.oneair.es/aviacion-comercial/
Tómalo con calma esa página que he puesto, promocionan cursos de pilotos por tanto tiene cierto sesgo a favor, piensa que todas las empresas del mundo siempre van a hacer presentaciones con futuro su empresa, y la realidad es que no es cierto, el CEO que habla mal de su sector y empresa, acaba despedido.
Aún así tiene información curiosa que imagino que querrás leer.
De todas formas considera que son empresas que sus ventajas competitivas podrían ser solo de caracter político y económicas, y por tanto no es tan en sí una ventaja competitiva clara.
Respecto a Airbus y Boeing, para mí es como otro nivel dentro de esta industria y aquí si hay ventajas competitivas claras, pues la tecnología de transporte aéreo autónomo, sí deberían partir de estas empresas.
Aún así he leído tus mensajes y debo reaccionar positivamente a tus predicciones, de las que con su permiso, podría escrutar, la respuesta corta es que tiene sentido lo que afirmas por sentido común, el sentido menos común de la sociedad, de todas formas quiero dejar claro antes que sigas leyendo, que la teoría es fácil pero siempre hay que tener mucho conocimiento de lo que se está haciendo porque no es sencillo, de ser así los auditores que gastan 400 horas de análisis de auditoría por grandes empresas, se deberían dedicar a otra cosa.
Lo primero para entender el comportamiento de las crisis socioeconomicas es contextualizar el paronama a long vission, y como al final pasa en todo "ni el más malo era tan malo como cuentan, ni el que más bueno es tan bueno como dicen".
La economía es una <<sopa>> de procesos estocásticos que interacciones psicología con números, es más, las burbujas tienen que ver más con el comportamiento social de manada, que con lo "malos" de los bancos centrales y de la FED que algunos pregonan como excusa a cuestionar su fallo en análisis del value investing, la culpa no es tanto de los bancos centrales, la culpa es más de nuestro cortex prefontal en creer que por hacer cuatro números, vas a ganar dinero de forma consistente y segura, respuesta corta: NO.
Volviendo al tema inicial del post, hoteleras, aerolíneas, empresas de caracter cíclico, tienen sus ventajas y sus problemas, el sector es tan extenso que a menos que quieras que te de una opinión más profunda lo voy a navegar por encima si no le parece mal.
Algunas tienden a la commodity, otras tienen ventajas competitivas de red, otras ventajas competitivas de destino, por ejemplo, España tiene ventajas competitivas de destino y de red, pero estas entran en comodity cuando la juntas con otros países mediterraneos, la estructura turística de por ejemplo Dubai, es una ventaja competitiva importante, pues esos edificios y centros recreativos de luxury y de ocio, generan una ventaja de destino impresionante.
En términos generales creo yo y resumidamente que con las nuevas tecnologías, el alquiler turístico, y los nuevos métodos de operativa de hoteles como el leasing, considero que comprar hoteles en aquellos sitios de ventajas competitivas de destino
Las aerolíneas pueden jugar un papel más proteccionista, pero todo apunta a que se pueda convertir a algo parecido a las automovilísticas, es decir, agrupacion de aerolíneas cada vez más grandes y más resilientes, ya hay conceptos de aviones eléctricos, la aviación será automatizada evitando las huelgas y los fallos humanos y la operatividad absoluta 24/7, existen muchos puntos en los que mejorar, y claramente el tráfico aéreo se va a incrementar sustancialmente en las próximas décadas por el crecimiento mundial de la clase media, así como el turismo.
Aquí dejo más información: https://www.oneair.es/aviacion-comercial/
Tómalo con calma esa página que he puesto, promocionan cursos de pilotos por tanto tiene cierto sesgo a favor, piensa que todas las empresas del mundo siempre van a hacer presentaciones con futuro su empresa, y la realidad es que no es cierto, el CEO que habla mal de su sector y empresa, acaba despedido.
Aún así tiene información curiosa que imagino que querrás leer.
De todas formas considera que son empresas que sus ventajas competitivas podrían ser solo de caracter político y económicas, y por tanto no es tan en sí una ventaja competitiva clara.
Respecto a Airbus y Boeing, para mí es como otro nivel dentro de esta industria y aquí si hay ventajas competitivas claras, pues la tecnología de transporte aéreo autónomo, sí deberían partir de estas empresas.
