Acciones defensa europeas

No sé lo que va a hacer ni si va a perder.La idea es mantenerlo 30 años.Si me da un 6% de media,sería más que suficiente.Se comporta bien cuando lo otro lo hace mal.Con eso ya me sirve

Hay un muy buen inversor de bolsa llamado Theveritas que, en el caso de las nuevas acciones, siempre escribe que hay que esperar unos 2 años para comprarlas. En definitiva, ver su trayectoria. 
Yo no le hice caso, pensando que su escrito era solo para acciones, y compré Wisdomtree recién salido. Mañana pagaré mi error, ya lo he puesto en venta. 
Hay que acordarse de las buenas enseñanzas. 

 

Bankinter | La compañía publicó ayer al cierre cifras preliminares 1T25 por encima de lo esperado. Las cifras principales comparadas con el consenso: Ventas 2.310M€ (+46,1% a/a) vs 1.950M€ esperado. Margen operativo de 199M€ (+48,5%) vs 165,8M€ esperado, que supone un margen de 8,6% (vs 8,5% esperado). La cartera de pedidos nuevos crece +181% hasta 11.000M€ y la cartera total de pedidos se sitúa en 62.600 M€. La Compañía confirma las guías 2025: crecimiento en ventas +25%/+30% y margen operativo del 15,5%. Sin embargo, menciona que las guías no reflejan la mejora potencial de mercados como el de Europa, Alemania y Ucrania. Rheinmetall publica los resultados completos el 8 de mayo 2025.

Opinión del equipo de análisis: Buenas cifras que refrendan nuestra visión positiva sobre el valor. Pese a que los márgenes se sitúen prácticamente en línea con lo esperado (8,6% vs 8,5% esp.) esperamos un impacto positivo en la sesión. Los resultados preliminares reflejan el buen comportamiento del negocio de defensa. Éste crece +73% a/a en 1T (vs +46% del total del grupo) con un crecimiento del margen operativo de +96%. Además, la cartera de pedidos nuevos crece +181% hasta 11.000 M€ lo que invita a pensar en un buen desempeño de las cifras en el corto y medio plazo. También confirmó las guías año: margen operativo 15,5% y crecimiento en ventas +25%/+30%. Es necesario destacar la estacionalidad de los costes de su modelo de negocio y por ello el margen operativo del 1T 2025 (8,6%) se sitúa alejado de las guías del año (15,5%). Como referencia en 2024 el 1T mostró un margen EBIT de 6,8% y en el 4T de 21,0%. En este contexto no descartamos una mejora de las guías, ya que esperamos un aumento sustancial del gasto en defensa por parte de Alemania y no descartamos que la OTAN revise al alza el umbral de gasto en defensa s/PIB ¿hasta el 2,5%? Rheinmetall es una de nuestras compañías favoritas del sector y pese a los exigentes múltiplos de valoración (PER26e 31,0x) creemos que sigue existiendo valor en la acción principalmente por: (i) sus sólidos fundamentales, (ii) el buen momento que atraviesa el sector y (iii) las tasas de crecimiento esperadas (TACC BNA 24/27: +45,5% vs +17,3% de la media del sector). Rheinmetall forma parte de nuestra cartera temática de defensa y nuestra cartera modelo europea. 

Buenas, 

un fondo nuevo no es lo mismo que una empresa nueva. La mayoría de empresas que lleva el fondo existen desde hace décadas.

Saludos

Buenas,

ahora que EEUU quiere elevar el gasto en defensa al 5% del PIB, se ha sugerido que ese extra 1.5% se dedique a defensa tecnológica (ciberseguridad, etc.). Europa está muy atrasada en el aspecto de I+D, me pregunto qué empresas podrían sacar partida de ese aumento del gasto.

También hay que ser realistas, y pasar de menos del 2% al 5% no es precisamente realista.

De todos modos sería interesante conocer cuales son las empresas centradas en I+D y tecnología en defensa y seguridad europea. 

Saludos

Muy bien y de acuerdo; pero....¿Quién marca el precio del ETF?
De cualquier forma, me salí y como siempre suele pasarme, empezó a subir. 
No hay duda de que estoy "gafao".
Buena suerte. 

El precio del valor del ETF lo marca el valor de su cartera (restando los costes del ETF), puede haber diferencias puntuales, pero en principio siempre refleja el valor de las empresas en las que invierte. 

Lo de la defensa europea va para largo, por si te decides a volver a entrar. No sabría si es buen momento o no, la bolsa de EEUU la veo cara y marca tendencia, por otro lado el sector de defensa europeo ahora parece haber roto máximos y podría seguir subiendo semanas o meses. En este momento es dificil saber hacia donde va a ir.

Saludos

Muchas gracias por tu respuesta.
Lo miraré.

Yo entré por primera vez en RHM en 508€, cuando estaba en todo lo alto. En los vaivenes de abril me saltó el SL con unas ganancias absurdas. Decidí volver a entrar en 1380€, casi en todo lo alto, y al cierre de hoy ya la llevo con un +23,24%. 

Como te dice el compañero, este sector en Europa no está haciendo más que echar a andar.

Hay analistas que le dan un precio objetivo a RHM, por seguir con el ejemplo, de 2.200€. Esto lo revisarán con los resultados y las guías, casi con toda probabilidad al alza.

Bueno, yo también estoy metido en este lío: palantir, Rhein, vankeck y Safran.
Este último se está recuperando, pero me tiene pillaete.
Sin embargo, quiero llamar vuestra atención sobre una cosa. No solo suben estos valores, si no que está subiendo todo.
Lo digo por el principio de prudencia que debemos tener, yo el primero.
Arrastramos un par de años de beneficio y al final nos pueden venir a cobrar el IVA....
Pero no me hagáis caso, no tengo ni idea.

Pero si en el último año Rhein ha subido un 200% que suba "solo" un 30% en un próximo año, no sería una gran sorpresa. 

Ya os dije, hace unos días, que estoy "gafao" y os reísteis pensando que era broma. Pues no. 
Yo no sé si "man echao el mal de ojo" o si es la maldición de TutanKamon, de cuando estuve en Egipto (visita que os recomiendo) o lo que sea, pero fatal. 
Vendí Wisdom, subió, lo recombro, baja. 
Pero vosotros no temáis, lo que no soy es gafe, porque al gafe nunca le pasa nada y a mi sí. Así que tranquilos, vosotros no corréis peligro y lo vuestro seguirá subiendo. 

Bueno, bromas aparte, sí que creo que lo de Wisdom puede ir bien, pero antes hay que comprar paciencia, cosa que yo no tengo. 
Saludos y gracias.

BRUSELAS (EP). El pleno del Parlamento Europeo ha reclamado este miércoles una mayor inversión para reforzar la defensa y la competitividad del bloque, pero insta a hacerlo sin comprometer el necesario gasto social y medioambiental de los actuales programas en el próximo presupuesto a largo plazo de la UE para el periodo 2028-2034.

Así lo indica la resolución aprobada este miércoles por 317 votos a favor, 206 en contra y 123 abstenciones en la los eurodiputados reclaman un marco financiero plurianual (MFP) que responda al actual un momento de inestabilidad global.

El texto describe la visión del Parlamento Europeo para el próximo marco financiero plurianual (MFP) y destaca la necesidad de un presupuesto a largo plazo "significativamente más ambicioso" y "capaz de satisfacer las crecientes expectativas de los ciudadanos de la UE en un contexto mundial en rápida evolución".

En este sentido, los eurodiputados han apuntado que el actual límite de gasto del 1% de la renta nacional bruta (RNB) de los Veintisiete "no basta para abordar el creciente número de crisis y desafíos", al tiempo que han rechazado la intención de la Comisión Europea de replicar el modelo de "un plan nacional por Estado miembro" utilizado en los planes de recuperación para el gasto posterior a 2027.

En su lugar, reclaman una estructura que garantice la transparencia y la rendición de cuentas parlamentaria e involucre a las autoridades regionales y locales y a todos los actores relevantes.

Asimismo, han pedido evitar que el reembolso de los costes de financiación del fondo anticrisis ponga en peligro la financiación de las prioridades clave de la UE y exigen una clara separación entre el reembolso de los costes de financiación y el gasto en programas, por lo que instan a las capitales a adoptar nuevas fuentes de ingresos reales.

"Queremos un presupuesto que refleje mejor las nuevas prioridades de la UE, como la competitividad y la defensa, a la vez que proteja las prioridades tradicionales, como la agricultura y la cohesión. Por ello, exigimos un aumento responsable y justificado del próximo MFP, superando el límite autoimpuesto del 1% de la RNB y rechazamos el modelo de la Comisión de 'un plan nacional por Estado miembro', que consideramos inadecuado", ha destacado el eurodiputado 'popular' Siegfried Muresan, uno de los ponentes del informe.

Por su lado, la eurodiputada socialista Carla Tavares, también ponente, ha incidido en que "un presupuesto ambicioso debe promover la cohesión social y territorial, incluir fuentes de ingresos nuevas y modernizadas, y garantizar una financiación suficiente para la seguridad, la defensa y la preparación como pilar para garantizar sociedades justas y prósperas, a la vez que se defiende el Estado de Derecho y los valores fundamentales de la UE".

¡Otia! No sé si reír o llorar, porque esto me recuerda los 5 years plan que nunca han servido para nada. 
Hablar de planes a partir del 2028 es querer vender futuro y eso está ya muy visto. "Hoy no haremos nada; pero en el futuro si..." Eso se llama, en lenguaje psicoanalista, "posponer" y suele tener malas consecuencias para el individuo que lo hace. 
Pero como no voy a poder cambiar nada con mis palabras, ahí lo dejo, aunque no voy a invertir pensando en ese escrito que, al final, no dice nada.



  

Voy a poner un ejemplo de lo que habría que hacer...
La Flota Europea ¿Dónde está?
¿Dónde están sus bases? ¿Quién la manda?
En Europa tenemos bases de otros países, pero dónde están las europeas?
Las primeras deberían estar en Groenlandia, por ejemplo.
¿Qué  pasa...queremos una defensa europea? Venga señores, empecemos ya.
Si no lo hacemos, Europa seguirá siendo un gigante con los pies de barro.
Ya....ya lo sé, soy un iluso.