159

Sabemos que las acciones son el valor que representa una parte alicuota del capital de una empresa. Las empresas suelen buscar financiación en los mercados de renta variable y para ello ofrecen a los inversores una participación en la empresa dividida en títulos (acciones). Es conveniente saber cuál es la fiscalidad de estos títulos denominados acciones.


Fiscalidad de las acciones

Las acciones cotizan en un mercado secundario donde el valor de esta acción puede posteriormente subir o bajar en función de los resultados de la compañía, de las perspectivas de negocio, del estado de su sector, del estado del país que constituya su principal mercado... por ello, cuando un inversor compra acciones puede ganar dinero cuando la acción sube, o perderlo cuando ésta baja. Lo difícil de invertir en acciones es dar con las buenas empresas y aguantar las fluctuaciones de precio, es decir, no vender antes de tiempo y, en el caso de producirse pérdidas, cortar la sangría a tiempo.

¿Cómo tributan las acciones?

Los beneficios obtenidos por la venta de acciones tributan como ganancias y pérdidas patrimoniales en la Declaración de la Renta. Al transmitir un título, se produce una plusvalía por la que tendrá que pagarse impuestos en el IRPF y que se integrará con el resto de las ganancias y pérdidas para tributar dentro de las rentas del ahorro.
 
Las acciones sólo se pagan impuestos en el momento de su venta,
Hasta que no se vende, no se pagan impuestos.
 
En el momento de la venta, es cuando el contribuyente tendrá que determinar si hay o no ganancia patrimonial. Y para ello se tomará el precio de venta y se restará al precio de compra con el siguiente cálculo:Precio de compra – precio de venta – gastos asociados a la compra – gastos asociados a la venta.
 
 
En la fiscalidad de las acciones debemos aplicar la norma FIFO (First In, First Out) según la cual los primeros títulos que se transmiten son igualmente los primeros que se compraron. Este procedimiento se aplica cuando no se venden todas acciones que se poseen de una compañía, sino apenas unas pocas. 
 

Fiscalidad de las acciones con la Reforma Fiscal

Con la reforma fiscal de 2015 se elimina el Régimen Transitorio Coeficientes de Abatimiento. Por tanto, si teniamos acciones adquiridas antes del año 1994 y se venden a partir de 2015, en algunos casos pueden incrementarse los impuestos que deberá pagar por la ganancia obtenida. Actualmente las acciones que cumplen esas características:
  • Precio de venta es superior al valor del bien en el Impuesto sobre el Patrimonio de 2005: se calcula la ganancia generada entre la compra y el 31/12/2005 y se aplica un coeficiente reductor del 25% por cada año de compra anterior a 1994 (redondeado por exceso), obteniendo de esa manera la ganancia exenta. Se tributa por la diferencia entre la total y la exenta.
  • Precio de venta es inferior al valor del bien en el Impuesto sobre el Patrimonio de 2005: se calcula la ganancia generada entre la compra y la venta y se le aplica un coeficiente reductor del 25% por cada año de compra anterior a 1994 (redondeado por exceso), obteniendo de esa manera la ganancia exenta. Se tributa por la diferencia entre la ganancia total y la exenta.

coeficiente de abatimiento acciones

fiscalidad acciones

 
Cabe mencionar que se eliminaron las diferencias entre las ganancias patrimoniales a corto plazo y a largo plazo, en función del periodo en el que se han generado. Es decir, todas las rentas tributarán igual, en función de las rentas del ahorro, independientemente de si has tenido las acciones un mes, dos meses o tres años. También se reducen los tipos de gravámen y por tanto, se pagarán menos impuestos por las ganancias generadas con acciones:
 

 

Fiscalidad del ahorro tras la reforma fiscal

  2014 2015

Actualmente

Desde 0 hasta 6.000€ 21% 20% 19%
Desde 6.000€ hasta 24.000€ 25% 22% 21%
Desde 24.000€ hasta 50.000€ 27% 22% 21%
Más de 50.000€ 27% 24% 23%

 

Fiscalidad de los dividendos y derechos de suscripción: novedades 

Otros cambios significativos referentes a la fiscalidad de las acciones es la eliminación de la exención por dividendos de 1.500€. Se aplican desde que se eliminó la exención el mismo tratamiento a los dividendos que a las plusvalías por acciones

Desde el 2017 ha cambiado además el tratamiento de la  transmisión de derechos de suscripción. A partir de ese año se considera que: 

  • Régimen fiscal aplicable a partir del 1 de enero de 2017: se equipara el tratamiento fiscal derivado de la transmisión de derechos de suscripción, tanto si se trata de derechos procedentes de valores admitidos a negociación como no admitidos a negociación. En ambos casos, la transmisión de los derechos de suscripción tributará como ganancia patrimonial en el ejercicio en que se produzca. La retención a practicar sobre estas ganancias patrimoniales será del 19 por 100 sobre el importe obtenido en la operación. Si  el obligado a practicarla fuera la entidad depositaria, la retención se efectuaría sobre el importe recibido por ésta para su entrega al contribuyente. 

 

  • Régimen fiscal aplicable hasta el 31 de diciembre de 2016: Hasta el 31 de diciembre de 2016 el importe obtenido en la transmisión de derechos de suscripción derivados de esta clase de acciones y participaciones, minoraba el valor de adquisición de las acciones de las que procedía a efectos de futuras transmisiones, y si el importe obtenido en la transmisión de los derechos de suscripción resultaba ser superior al citado valor de adquisición, entonces la diferencia se consideraba ganancia patrimonial para el transmitente.  

Al haberse producido esta modificación, se ha establecido un régimen transitorio, mediante el cual se determina el valor de adquisición de los valores admitidos a negociación deduciendo el importe obtenido por las transmisiones de derechos de suscripción realizadas hasta el 31 de diciembre de 2016, con excepción del importe de tales derechos que hubiera tributado como ganancia patrimonial.

 

Ganancias y pérdidas patrimoniales derivadas de la transmisión de acciones: Casillas

¿Qué se declara en este apartado?

Se declararán en este apartado las ganancias y pérdidas patrimoniales obtenidas como consecuencia de la transmisión de acciones admitidas a negociación en alguno de los mercados secundarios oficiales de valores españoles o en cualquier otro de los definidos en la Directiva 2004/39/CEE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 21 de abril de 2004.

Las casillas son la 310-322.

Además, habrá que declarar también en este apartado:

  • Las ganancias y pérdidas patrimoniales no sujetas a retención derivadas del reembolso o transmisión de participaciones o acciones en los fondos y sociedades (fondos de inversión cotizados y SICAV índice cotizadas).

  • Las ganancias y pérdidas patrimoniales obtenidas como consecuencia de la transmisión de acciones de Sociedades de Inversión que estén admitidas a negociación en alguno de los mercados secundarios oficiales de valores españoles o en cualquier otro de los definidos en la Directiva 2004/39/CEE del Parlamento Europeo y del Consejo, de 21 de abril de 2004.

Sin embargo, no se declarará en este apartado, sino en el de "Ganancias y Pérdidas derivadas de transmisiones de otros elementos patrimoniales".

  • Cuando deriven de la transmisión de acciones de entidades cuando al menos la mitad de su activo esté constituido por inmuebles situados en territorio español.
  • Cuando deriven de la transmisión de acciones admitidas a negociación en alguno de los mercados secundarios oficiales, si la transmisión no se haya efectuado en dichos mercados o se tratase de una operación a plazos o con precio aplazado.

 

Calcular las ganancias y pérdidas 

Tomando como base Renta Web, marcando la casilla 311 aparecerá una ventana en la que deberá facilitar la siguiente información por cada ganancia o pérdida producida:

transmisión acciones

 

El año pasado se introdujo un Programa  Cartera de Valores que te traslada automáticamente los resultados por operaciones a partir de 2018 con acciones desde el programa a la declaración. Los contribuyentes que tengan acciones adquiridas antes de enero de 2018 tendrán que introducir los datos manualmente a esta herramienta y esto se trasladarán si se marca la casilla a su declaración de la Renta 2019. 

Puedes encontrar más información en el acerca de cómo declarar las ganancias y pérdidas patrimoniales en el artículo "Declaración de la Renta (IV): ¿Cómo declarar las ganancias y pérdidas patrimoniales?"

 

  1. 09/07/20 21:10
    Hola, buenas tardes. Soy estudiante y me gustaría comenzar en el mundo de la bolsa con los ahorros que tengo. Como soy estudiante, soy muy nuevo en este tema y no he tenido que realizar nunca la declaración del IRPF. Como voy a comenzar, me gustaría saber si en el caso de que mis ganancias  por ventas de acciones fueran inferiores a 1600 € estoy obligado a realizar la declaración. Según he entendido en la web de la Agencia Tributaria, si las ganancias patrimoniales son inferiores a este valor no se está obligado. Voy a emplear el broker DEGIRO (compra venta de acciones en el mercado americano) y por lo tanto tendré que presentar el modelo D6. Por lo tanto, ¿tendré que presentar el modelo D6 pero no tendría que realizar la declaración del IRPF?.
    Gracias.
  2. 23/06/20 10:17
    Ando buscando un enlace a una hoja de cálculo que me facilite el calculo de plusvalías y minusvalías con la regla de los 2 meses. Se que existe, pero no consigo localizarla y ando un poco apurado pues aunque mas o menos lo entiendo, no tengo seguridad suficiente para hacer el cálculo y siempre para no liarla renuncio a las minusvalías,..... 

    Agradecería enormemente que alguien me facilitara el enlace o la herramienta excel adecuada. . Un saludo.
  3. 08/06/20 21:25
     Hola a todos!

    ¿Alguien sabe si las minusvalías acumuladas de ejercicios anteriores derivadas de la pérdida patrimonial por venta de acciones (para entendernos, que el año pasado perdí dinero en bolsa vamos...) se compensan automáticamente durante los 4 ejercicios anteriores que contempla Hacienda, o hay que introducir manualmente ese dato?

    En concreto, el año pasado me arrojó un resultado negativo en mis operaciones en bolsa, y me gustaría saber qué porcentaje de esas pérdidas se van a emplear para compensar las plusvalías declaradas este año. Ya sé que es hasta el 25%, pero, ¿hacienda incorpora automáticamente ese dato o tenemos que incorporarlo nosotros?

    Muchas gracias! 
  4. en respuesta a Luis Angel Hernandez
    08/06/20 21:18
    Me podría decir si estoy obligado a presentar la declaración de la renta si he vendido acciones? Mis rentas del trabajo no superan los 6000€ y los beneficios netos de las acciones 70€. En la página de la agencia dice que " Están obligados a declarar todos los contribuyentes personas físicas residentes en España, excepto los que hayan percibido, exclusivamente, rentas procedentes de:... " El problema es que yo no he recibido rendimientos exclusivamente de trabajo o de rendimientos... Aún así me parece raro que por 70€ me obliguen a declarar. 

    Gracias!! 
  5. en respuesta a Amparo Sisternes
    08/06/20 14:48
    Hola Amparo,

    Una duda respecto a esto que dices: tengo dos compras de etfs del mismo subyacente, 2012 y 2013 vendidas el año pasado y que tengo que declarar este año. El problema es que el coeficiente de actualización da valores distintos si los pongo en una única compraventa, lo que entiendo que no sería correcto. Se me ha ocurrido dividir el importe de la venta y tratarlas como dos operaciones diferenciadas. ¿Sería correcto?

    Un saludo,
  6. en respuesta a Luis Angel Hernandez
    18/05/20 12:22
    Muchas gracias por la respuesta, pero , sabrias decirme en que legislacion está asi puesto? Porque tengo claro que me van a hacer una inspeccion y me gustaria tenerlo claro. Gracias
  7. en respuesta a Moscad00
    17/05/20 13:18
    Las perdidas del MAB se pueden deducir como otras ya que se considera un mercado regulado desde hace algunos años. 

  8. 17/05/20 13:00
    A ver si alguien me puede aclarar unas dudas por favor.  La venta de acciones con perdidas en el MAB, se puede deducir en el IRPF al igual que las del IBEX
    Es que he encontrado esta consulta vinculante V2408-08   ORGANO | SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas FECHA-SALIDA | 16/12/2008 . Y aunque no esta actualizada, dado que tanto la consulta vinculante como la propia Ley 35/2006 están sin actualizar al respecto, me genera dudas de que se pueda hacer. 
     
    Así, la Directiva 2004/39/CE está derogada desde el 03.01.2017 por la Directiva 2014/65/UE, si bien no supone variación alguna para nuestro tema. Asimismo, la Ley 24/1988, del Mercado de Valores ha sido reemplazada por el Texto Refundido de la Ley del Mercado de Valores aprobado por Real Decreto Legislativo 4/2015. Mi pregunta es:
     1- si conoce algun cambio posterior al respecto de esta postura de la AEAT
     2- por que debemos pagar si ganamos en el MAB,  pero no podemos deducirnos si perdemos. 
     Muchas gracias 
  9. en respuesta a Bacalo
    17/05/20 11:33
    No. El paquete de la misma compañía que vendí fue el adquirido en el otro broker en 2019, no las de nuda propiedad. Mi duda es si al declarar la compraventa tengo que aplicar FIFO teniendo en en cuenta el precio de adquisición de las heredadas.
  10. 17/05/20 01:09
    Me gustaría saber cómo se anotan las operaciones en las que me he puesto en CORTO. Ejemplo: 1°) he vendido 8 acciones de "x" a 2 € = 16
    2°) Despues compro esas 8 acciones a 1 €= 8
    •obtengo un beneficio de 8.
    A la hora de hacer la declaración se mete igual que en las acciones que voy en largo o tiene alguna peculiaridad?. He puesto adquisición= 8 y trasmisión=16 pero no estoy seguro que sea lo correcto.
    Un ssludo
  11. en respuesta a Bacalo
    15/05/20 09:36
    El paquete que vendí fue el que compré en 2019 en otro broker, no el que herede en 2015 y que tiene un usufructo a favor de mi padre. Mi duda es si a la hora de declararlo tengo que utilizar como precio de compra el del paquete heredado al tener que aplicar FIFO. Creí que por tener un usufructo no tendría que tenerlo en cuenta 
  12. en respuesta a Luis Angel Hernandez
    14/05/20 19:26
    Buenas tardes. Le remito de nuevo una pregunta a ver si puede ayudarme. La venta de acciones con perdidas en el MAB, se puede deducir en el IRPF al igual que las del IBEX
    Es que he encontrado esta consulta vinculante V2408-08   ORGANO | SG de Impuestos sobre la Renta de las Personas Físicas FECHA-SALIDA | 16/12/2008 . Y aunque no esta actualizada, dado que tanto la consulta vinculante como la propia Ley 35/2006 están sin actualizar al respecto, me genera dudas de que se pueda hacer. 
     
    Así, la Directiva 2004/39/CE está derogada desde el 03.01.2017 por la Directiva 2014/65/UE, si bien no supone variación alguna para nuestro tema. Asimismo, la Ley 24/1988, del Mercado de Valores ha sido reemplazada por el Texto Refundido de la Ley del Mercado de Valores aprobado por Real Decreto Legislativo 4/2015. Mi pregunta es:
     1- si conoce usted algun cambio posterior al respecto de esta postura de la AEAT
     2- por que debemos pagar si ganamos en el MAB,  pero no podemos deducirnos si perdemos. 
     Muchas gracias 
  13. en respuesta a Bacalo
    14/05/20 14:59
    Yo creía que al ser paquetes diferenciados porque uno de ellos tiene un usufructo sobre ellos no tendría que aplicarles el FIFO, y podría aplicar el precio de compra y el precio de venta al que se realizaron en el otro broker, las dos operaciones compra y venta hechas en 2019 y no tener que aplicar el precio de adquisición por herencia de 2015 en otro broker.
  14. en respuesta a Franinvest
    14/05/20 10:26
    yo creo que aplica la norma general ya que está vendiendo la nuda propiedad de algo que es tuyo al 100%: has vendido acciones del primer paquete, del heredado, que tendría una valoración en el impuesto de Sucesiones (valor de las acciones en la fecha de fallecimiento - valor del usufructo).
  15. en respuesta a Franinvest
    12/05/20 19:56
    Lo cierto es que no tengo una respuesta clara. A ver si @Bacalo  @Thinkoutsidethebox nos pueden ayudar
  16. 12/05/20 17:07
    Buenas tardes, tengo una duda. Soy el nudo propietario de un paquete de acciones de un banco que herede y del cual mi padre tiene el usufructo en el broker de dicha Entidad desde 2015. 
    Durante el año pasado compré en otro broker acciones del mismo banco y que unos meses después dentro del mismo año 2019 vendí. 
    A la hora de declarar la venta en el IRPF 2019 tengo que tener en cuenta el precio de compra y venta de ese pequeño paquete que compré en 2019 en el mismo broker o tengo que aplicar FIFO tomando como valor de adquisición el del paquete del que soy nudo propietario en el primer broker? Creí que al ser mi padre usufructuario son paquetes diferentes.
  17. en respuesta a Luis Angel Hernandez
    29/04/20 23:46
    Entonces las meteré manualmente, tenía dudas al ponerme rendimientos explícitos en la información fiscal. Muchas gracias.

Sitios que sigo

Cookies en rankia.com

Utilizamos cookies propias y de terceros con finalidades analíticas y para mostrarte publicidad relacionada con tus preferencias a partir de tus hábitos de navegación y tu perfil. Puedes configurar o rechazar las cookies haciendo click en “Configuración de cookies”. También puedes aceptar todas las cookies pulsando el botón “Aceptar”. Para más información puedes visitar nuestra política de cookies.

Aceptar