S.I.G.O. Dow Jones

DowJones : 2019-01-18

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2019-01-18  ^DJI.DOW-JONES           24706,35       28         9,4%
2019-01-18  KO.coca-cola-company        47,61       47         9,1%
2019-01-18  PG.procter&gamble           91,42       56        10,4%
2019-01-18  JNJ.johnson&johnson        130,69        7        11,4%
2019-01-18  MCD.mcdonalds              182,57       77        11,4%    189,74 vta
2019-01-18  PFE.pfizer                  42,53       63        12,1%     45,43 vta
2019-01-18  DIS.wal-disney             111,04       21        12,6%
2019-01-18  XOM.exxon-mobile            72,99       29        13,0%
2019-01-18  JPM.jpmorgan-chase         104,59       12        13,9%
2019-01-18  WMT.wal-mart                97,73       55        12,6%
2019-01-18  VZ.verizon-communication    57,09       64        12,8%     60,94 vta
2019-01-18  MRK.merck                   75,87       89        12,6%     77,39 vta
2019-01-18  HD.home-depot              179,58       11        13,5%
2019-01-18  UNH.united-health-group    265,50       61        14,3%
2019-01-18  UTX.united-tecnologies-c   113,90       28        13,5%
2019-01-18  MSFT.microsoft             107,71       45        17,4%
2019-01-18  IBM.ibm                    123,82       45        14,3%
2019-01-18  CVX.chevron-corporation    114,37        2        14,5%
2019-01-18  AAPL.apple                 156,82       51        19,5%
2019-01-18  V.visa                     138,50       41        15,7%
2019-01-18  MMM.3m-company             195,86       13        13,9%
2019-01-18  TRV.travelers-companies    124,01        4        12,1%
2019-01-18  AXP.american-expres        100,48       22        13,6%
2019-01-18  CSCO.cisco-system           45,03       37        16,3%
2019-01-18  GS.goldman-sachs           202,54       30        17,5%
2019-01-18  BA.boeing-corporation      364,73       47        20,1%
2019-01-18  NKE.nike                    80,45       55        17,7%
2019-01-18  INTC.intel                  49,19       20        21,0%
2019-01-18  CAT.caterpillar            136,60        9        21,2%
2019-01-18  GE.general-electric          9,06       63        30,0%
2019-01-18      MERCADO                             18         8,8%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2019 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 362308
Patrimonio.Actual = 374767 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 284663
Liquidez = 90104  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = 12459 =  3,4% a 2019-01-18
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,7%
Correlación = 62%
Rotación.Cartera(Rot) = 0 = 0,0%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   47,61   =  15568                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   198 x   91,42   =  18101                -  
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    99 x  130,69   =  12938                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  182,57   =  11867                -  
PFE - FARMACEUTICA               =   356 x   42,53   =  15141                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =   124 x  111,04   =  13769                -  
XOM - PETROLERA                  =   186 x   72,99   =  13576                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =   128 x   97,73   =  12509                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   57,09   =  12503                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   181 x   75,87   =  13732                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    70 x  179,58   =  12571                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  265,50   =   9824                -  
UTX - AEROSPACIAL                =   103 x  113,90   =  11732                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x  107,71   =  10017                -  
IBM - INFORMATICA                =    96 x  123,82   =  11887                -  
CVX - PETROLERA                  =    86 x  114,37   =   9836                -  
V - BANCA                        =    64 x  138,50   =   8864                -  
MMM - CONSUMO                    =    60 x  195,86   =  11752                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   45,03   =  10807                -  
GS - BANCA                       =    72 x  202,54   =  14583    18 x 205,56 = 3700 = vta
NKE - TEXTIL                     =   102 x   80,45   =   8206                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   49,19   =   7969                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    60 x  136,60   =   8196                -  
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   962 x    9,06   =   8716                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   23%      1,9%   4,8%        -5,6%   7,4%      24719
 2019    362308   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      23327
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       7,8%   4,8%         7,6%   7,7%
         RATIO.Reta/Vola =     1,6                 1,0 
________________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2019-02-01

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2019-02-01  ^DJI.DOW-JONES           25063,89       35         9,4%
2019-02-01  KO.coca-cola-company        48,70       59         9,3%
2019-02-01  PG.procter&gamble           97,47       90        10,7%     99,16 vta
2019-02-01  JNJ.johnson&johnson        134,20       20        11,5%
2019-02-01  MCD.mcdonalds              176,72       55        11,5%
2019-02-01  PFE.pfizer                  42,88       65        12,8%     45,64 vta
2019-02-01  DIS.wal-disney             111,30       22        12,5%
2019-02-01  XOM.exxon-mobile            75,92       10        13,0%
2019-02-01  JPM.jpmorgan-chase         103,88        9        13,6%
2019-02-01  WMT.wal-mart                93,86       32        12,6%
2019-02-01  VZ.verizon-communication    54,55       37        13,2%
2019-02-01  MRK.merck                   76,45       89        12,6%     77,92 vta
2019-02-01  HD.home-depot              184,37       23        13,3%
2019-02-01  UNH.united-health-group    268,72       67        13,9%    285,99 vta
2019-02-01  UTX.united-tecnologies-c   118,98        9        13,9%
2019-02-01  MSFT.microsoft             102,78       21        17,8%
2019-02-01  IBM.ibm                    134,10       11        14,5%
2019-02-01  CVX.chevron-corporation    118,37       17        14,7%
2019-02-01  AAPL.apple                 166,52       28        19,9%
2019-02-01  V.visa                     140,15       43        15,9%
2019-02-01  MMM.3m-company             199,16        5        13,9%
2019-02-01  TRV.travelers-companies    126,49        6        11,9%
2019-02-01  AXP.american-expres        103,06       35        13,3%
2019-02-01  CSCO.cisco-system           47,34       59        16,0%
2019-02-01  GS.goldman-sachs           196,54       39        17,4%
2019-02-01  BA.boeing-corporation      387,43       70        19,9%    413,30 vta
2019-02-01  NKE.nike                    81,51       60        17,0%
2019-02-01  INTC.intel                  48,73       15        21,6%
2019-02-01  CAT.caterpillar            130,91        7        22,6%
2019-02-01  GE.general-electric         10,19       24        31,0%
2019-02-01      MERCADO                             24         8,9%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2019 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 362308
Patrimonio.Actual = 379099 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 288995
Liquidez = 90104  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = 16791 =  4,6% a 2019-02-01
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,8%
Correlación = 61%
Rotación.Cartera(Rot) = 0 = 0,0%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   48,70   =  15925                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   198 x   97,47   =  19299    30 x 100,91 = 3027 = vta
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    99 x  134,20   =  13286                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  176,72   =  11487                -  
PFE - FARMACEUTICA               =   356 x   42,88   =  15265                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =   124 x  111,30   =  13801                -  
XOM - PETROLERA                  =   186 x   75,92   =  14121                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =   128 x   93,86   =  12014                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   54,55   =  11946                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   181 x   76,45   =  13837                -  
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    70 x  184,37   =  12906                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  268,72   =   9943                -  
UTX - AEROSPACIAL                =   103 x  118,98   =  12255                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x  102,78   =   9559                -  
IBM - INFORMATICA                =    96 x  134,10   =  12874                -  
CVX - PETROLERA                  =    86 x  118,37   =  10180                -  
V - BANCA                        =    64 x  140,15   =   8970                -  
MMM - CONSUMO                    =    60 x  199,16   =  11950                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   47,34   =  11362                -  
GS - BANCA                       =    72 x  196,54   =  14151    18 x 205,56 = 3700 = vta
NKE - TEXTIL                     =   102 x   81,51   =   8314                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   48,73   =   7894                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    60 x  130,91   =   7855                -  
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   962 x   10,19   =   9803   365 x  10,06 = 3672 = vta
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   23%      1,9%   4,8%        -5,6%   7,4%      24719
 2019    362308   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      23327
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       7,8%   4,8%         7,6%   7,7%
         RATIO.Reta/Vola =     1,6                 1,0 
________________________________________________________________________

© MRNCP379420

DowJones : 2019-02-22

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2019-02-22  ^DJI.DOW-JONES           26031,81       52         9,3%
2019-02-22  KO.coca-cola-company        45,28       11         9,7%
2019-02-22  PG.procter&gamble          100,25       99        10,7%    100,43 vta
2019-02-22  JNJ.johnson&johnson        136,60       26        11,5%
2019-02-22  MCD.mcdonalds              183,17       70        11,2%    192,76 vta
2019-02-22  PFE.pfizer                  42,96       60        12,8%
2019-02-22  DIS.wal-disney             115,25       37        12,3%
2019-02-22  XOM.exxon-mobile            78,42       10        13,0%
2019-02-22  JPM.jpmorgan-chase         105,00       12        13,3%
2019-02-22  WMT.wal-mart                99,55       56        12,8%
2019-02-22  VZ.verizon-communication    56,92       56        12,9%
2019-02-22  MRK.merck                   80,77      111        12,5%       vender
2019-02-22  HD.home-depot              192,39       41        13,0%
2019-02-22  UNH.united-health-group    267,11       55        14,0%
2019-02-22  UTX.united-tecnologies-c   127,77       25        13,9%
2019-02-22  MSFT.microsoft             110,97       53        17,4%
2019-02-22  IBM.ibm                    139,25       10        14,0%
2019-02-22  CVX.chevron-corporation    119,39       24        14,2%
2019-02-22  AAPL.apple                 172,97       12        19,2%
2019-02-22  V.visa                     145,87       60        15,3%
2019-02-22  MMM.3m-company             209,35       20        13,9%
2019-02-22  TRV.travelers-companies    131,02       22        11,8%
2019-02-22  AXP.american-expres        107,44       51        13,0%
2019-02-22  CSCO.cisco-system           50,11       81        15,6%     51,99 vta
2019-02-22  GS.goldman-sachs           196,00       39        16,8%
2019-02-22  BA.boeing-corporation      424,05      104        19,5%       vender
2019-02-22  NKE.nike                    84,76       73        16,6%     89,37 vta
2019-02-22  INTC.intel                  52,49       44        21,2%
2019-02-22  CAT.caterpillar            138,68       14        21,7%
2019-02-22  GE.general-electric         10,17       23        30,4%
2019-02-22      MERCADO                             38         8,7%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2019 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 362308
Patrimonio.Actual = 387953 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 294126
Liquidez = 93827  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = 25645 =  7,1% a 2019-02-22
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,6%
Correlación = 62%
Rotación.Cartera(Rot) = 3723 = 1,0%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   45,28   =  14807                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   198 x  100,25   =  19850    30 x 100,91 = 3027 = vta
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    99 x  136,60   =  13523                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  183,17   =  11906                -  
PFE - FARMACEUTICA               =   356 x   42,96   =  15294                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =   124 x  115,25   =  14291                -  
XOM - PETROLERA                  =   186 x   78,42   =  14586                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =   128 x   99,55   =  12742                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   56,92   =  12465                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   181 x   80,77   =  14619    36 x  85,44 = 3076 = vta
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    70 x  192,39   =  13467                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  267,11   =   9883                -  
UTX - AEROSPACIAL                =   103 x  127,77   =  13160                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x  110,97   =  10320                -  
IBM - INFORMATICA                =    96 x  139,25   =  13368                -  
CVX - PETROLERA                  =    86 x  119,39   =  10268                -  
V - BANCA                        =    64 x  145,87   =   9336                -  
MMM - CONSUMO                    =    60 x  209,35   =  12561                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   50,11   =  12026                -  
GS - BANCA                       =    72 x  196,00   =  14112    17 x 211,66 = 3598 = vta
NKE - TEXTIL                     =   102 x   84,76   =   8646                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   52,49   =   8503                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    60 x  138,68   =   8321                -  
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   597 x   10,17   =   6071                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   23%      1,9%   4,8%        -5,6%   7,4%      24719
 2019    362308   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      23327
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       7,8%   4,8%         7,6%   7,7%
         RATIO.Reta/Vola =     1,6                 1,0 
________________________________________________________________________

© MRNCP379420

Hola Javi.

Estoy viendo tu histórico del Dow

Desde el 2014 le has sacado un 7,8% de rentabilidad y el indice ha sacado un 7,6%, PERO tu sistema no tiene en cuenta dividendos por lo que invirtiendo en el Dow desde el primer día y cobrando dividendos habrías ganado bastante más que con tu sistema.

¿Es correcto mi razonamiento o me equivoco en algún punto?

 

 

Un abrazo.

Aclaramelo por favor Javi...

Porque si el sistema falla en el DOw Jones significaría que no es un sistema válido dado que no es capaz de superar un indexado..... Tengo mucha curiosidad.

De todas maneras, si tengo que hacer un sistema complejo estudiar la bolsa estar pendiente de compras/ventas y el resultado es sacar un 0,2% más que el indice..... me tiro a por un indexado y me dejo de problemas.

 

Un abrazo .

El sistema de Javi si que incluye dividendos, lo que pasa que en lo que va de 2019 no ha cobrado nada en las empresas que tiene.

Saludos

DowJones : 2019-03-15

  Fecha          Empresa               Precio  VALORACION Volatilidad  Operativa
__________________________________________________________________________________
2019-03-15  ^DJI.DOW-JONES           25848,87       51         9,0%
2019-03-15  KO.coca-cola-company        45,30       16         9,7%
2019-03-15  PG.procter&gamble          102,44      112        10,4%       vender
2019-03-15  JNJ.johnson&johnson        137,60       34        11,1%
2019-03-15  MCD.mcdonalds              185,33       80        11,2%    191,55 vta
2019-03-15  PFE.pfizer                  41,78       44        12,8%
2019-03-15  DIS.wal-disney             114,96       36        11,9%
2019-03-15  XOM.exxon-mobile            80,15       20        12,8%
2019-03-15  JPM.jpmorgan-chase         106,55       22        12,9%
2019-03-15  WMT.wal-mart                98,42       53        12,3%
2019-03-15  VZ.verizon-communication    58,39       68        12,6%     61,79 vta
2019-03-15  MRK.merck                   81,57      118        12,2%       vender
2019-03-15  HD.home-depot              182,23       19        12,8%
2019-03-15  UNH.united-health-group    251,40       23        15,0%
2019-03-15  UTX.united-tecnologies-c   125,92       18        13,3%
2019-03-15  MSFT.microsoft             115,91       73        16,6%    122,33 vta
2019-03-15  IBM.ibm                    139,43       10        13,6%
2019-03-15  CVX.chevron-corporation    125,31       47        13,7%
2019-03-15  AAPL.apple                 186,12       18        18,5%
2019-03-15  V.visa                     155,46       90        14,9%    158,36 vta
2019-03-15  MMM.3m-company             208,08       17        13,6%
2019-03-15  TRV.travelers-companies    134,18       38        11,4%
2019-03-15  AXP.american-expres        113,52       81        12,8%    117,31 vta
2019-03-15  CSCO.cisco-system           53,20      108        15,0%       vender
2019-03-15  GS.goldman-sachs           198,26       31        16,3%
2019-03-15  BA.boeing-corporation      378,99       42        19,8%
2019-03-15  NKE.nike                    86,80       83        15,9%     89,80 vta
2019-03-15  INTC.intel                  54,33       54        20,2%
2019-03-15  CAT.caterpillar            132,67        2        21,2%
2019-03-15  GE.general-electric          9,96       19        32,5%
2019-03-15      MERCADO                             42         8,4%
________________________________________________________________________________________________
FUNCIONAMIENTO de la TABLA:
11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor.
22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE.
. . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración =  Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100]
. . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración =  Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100]
. . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR,  mayor +100% = VENDER ].
33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE)
 
Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser
de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas).
Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.

Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________

________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2019 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 362308
Patrimonio.Actual = 389747 = RentaVariable + Liquidez 
RentaVariable = 292885
Liquidez = 96862  [incluye Dividendos=0]

RENTABILIDAD(Reta) = 27439 =  7,6% a 2019-03-15
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 6,3%
Correlación = 61%
Rotación.Cartera(Rot) = 6758 = 1,9%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___

KO - BEBIDAS                     =   327 x   45,30   =  14813                -  
PG - BIENES-CONSUMO              =   168 x  102,44   =  17210                -  
JNJ - FARMACEUTICA-CONSUMO       =    99 x  137,60   =  13622                -  
MCD - COMIDA-RAPIDA              =    65 x  185,33   =  12046                -  
PFE - FARMACEUTICA               =   356 x   41,78   =  14874                -  
DIS - MEDIA-OCIO                 =   124 x  114,96   =  14255                -  
XOM - PETROLERA                  =   186 x   80,15   =  14908                -  
WMT - MINORISTA-COMERCIAL        =   128 x   98,42   =  12598                -  
VZ - TELECOMUNICACIONES          =   219 x   58,39   =  12787                -  
MRK - FARMACEUTICA               =   181 x   81,57   =  14764    36 x  85,44 = 3076 = vta
HD - MINORISTA-BRICOLAJE         =    70 x  182,23   =  12756                -  
UNH - SALUD                      =    37 x  251,40   =   9302                -  
UTX - AEROSPACIAL                =   103 x  125,92   =  12970                -  
MSFT - SOFTWARE                  =    93 x  115,91   =  10780                -  
IBM - INFORMATICA                =    96 x  139,43   =  13385                -  
CVX - PETROLERA                  =    86 x  125,31   =  10777                -  
V - BANCA                        =    64 x  155,46   =   9949                -  
MMM - CONSUMO                    =    60 x  208,08   =  12485                -  
CSCO - TELECOMUNICACIONES        =   240 x   53,20   =  12768    44 x  56,70 = 2495 = vta
GS - BANCA                       =    72 x  198,26   =  14275    17 x 211,66 = 3598 = vta
NKE - TEXTIL                     =   102 x   86,80   =   8854                -  
INTC - SEMICONDUCTORES           =   162 x   54,33   =   8801                -  
CAT - AUTOMOTRIZ                 =    60 x  132,67   =   7960                -  
GE - CONGLOMERADO-INDUSTRIAL     =   597 x    9,96   =   5946                -  
____________________________________________________________________________________
FUNDAMENTOS de la CARTERA:
11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)).
22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea).
33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector.
44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).
 

Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________

               Historico.Cartera                Historico.DowJones
  año     Pat0    Rot     Reta    Vola        Reta    Vola    Indice0
         -------------   -------------       -------------    -------
 2014    250000    6%      6,4%   4,2%         7,5%   6,8%      16577
 2015    265941   32%      3,5%   5,7%        -2,2%   9,1%      17823
 2016    275148   27%     14,1%   5,3%        13,4%   8,1%      17425
 2017    313918   14%     13,3%   3,9%        25,1%   7,2%      19763
 2018    355603   23%      1,9%   4,8%        -5,6%   7,4%      24719
 2019    362308   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..      23327
 2020    ......   ...     ..,..   .,..        ..,..   .,..       ....
                         -------------       -------------    -------
         PROMEDIOS =       7,8%   4,8%         7,6%   7,7%
         RATIO.Reta/Vola =     1,6                 1,0 
________________________________________________________________________

© MRNCP379420

Pues no entiendo la utilidad de un sistema que consigue un 0,2% de ventaja sobre un indice.

Esa diferencia practicamente te la gastas en comisiones de compraventa....... vamos que no entiendo tanta dedicación para este resultado.

Y si falla en el DOW..... la conclusión es bastante sencilla. Por mucho que se empeñe Javi, esto de cientifico tiene muy poco. un sistema no puede fallar en el indice más importante del mundo.