Cartera de valores para sobrevivir a la crisis

Hay otras razones, pero más a corto plazo.

Por ejemplo, el oro llegó el viernes cerca de una resistencia importante. Como las mineras de oro, llevan unos días subiendo bastante, han aprovechado la cercanía de la resistencia para realizar beneficios.

Esto se puede verificar, si el oro continua subiendo y rompe la resistencia, en cuyo caso las mineras seguirán al alza, después del pequeño descanso.

Casos más complicados son cuando se produce un atentado o un acontecimiento puntual, que eleva el contado del subyacente, pero deja sin cambios o a la baja los futuros a más largo plazo.

En este caso, los accionistas deben valorar que es más importante y también pueden darse ventas. Pero esto es rizar el rizo, aunque en el caso del petróleo ha ocurrido otras veces.

En el caso del 2008, después de terminar las fuertes caídas en bolsa, las mineras se recuperaron rápidamente, acompañando al precio del oro.

Saludos.

Comprensible lo que expones, pero ello se contradice con lo que se suele leer casi como una premisa:
- que las cotizaciones de las mineras (de oro p.e.) siguen la tendencia de la cotización del oro.

Por lo que expones, eso no es siempre el caso, o al menos no en pequeños espacios temporales...

Saludos,
Valentin

Una posible explicación a la controversia citada es la siguiente.

Cuando hay fuertes caídas en bolsa, los fondos que invierten en renta variable pueden sufrir reembolsos importantes. Esos fondos, por ejemplo AzValor pueden tener mineras de oro en su cartera y después de fuertes salidas, se pueden ver en la necesidad de reducir su cartera. Si la opción elegida es vender toda la cartera, las mineras de oro también pueden tener ventas, aunque el oro suba de precio.

El caso sería distinto en un particular que conserva su acciones de mineras oro mientras vende otras acciones.

Si las caídas son continuas como en el 2008, no es raro que en un primer momento bajen todas las acciones.

Saludos.

Hay más ETFs orientados a metales preciosos (combinación de mineras de oro y plata), pero solo existen los tres ETFs que he indicado orientadas (composición del ETF) EXCLUSIVAMENTE a mineras de plata.
Son los que yo tengo en el radar, y por lo que en el siguiente enlace se exponen, parece que no hay ninguno nuevo:
https://fknol.com/etf/list/silver-miners.php

Los tres ETFs indicados son americanos, y por lo tanto no MiFID II compatibles, por lo que solo son contratables por a) inversores institucionales, b) inversores declarados como profesionales, c) inversores con cuentas de inversión fuera de jurisdicción MiFID II que permitan la operatividad.
Vamos, que es prácticamente imposible la contratación de esos tres ETFs para el pequeño inversor o la inmensa mayoría.

En caídas, hay que contar con problemas de liquidez. Pero no solo en este tipo de ETFs.

Sería genial si pudieses o pudieseis (apelo a los demás rankianos), esclarecer algunas "controversias" que leo:

- Por una parte, "si cae la bolsa, caen también las mineras de metales preciosos".
- Por otra parte, "si cae la bolsa, sube el precio oro (MP)".
- Por otra parte, "si sube el oro, debería subir las mineras de oro (MP)"

La controversia parece estar, en que si cae la bolsa y sube el oro, que comportamiento tienen las mineras: suben o bajan

Alguna explicación más precisa, para esclarecer el lío....

Saludos,
Valentin

Hola, Valentin: Hay más ETFs americanos, pero desconozco si se pueden adquirir por estos lares. Probablemente, NO.

De todas formas, con esos 3 que indicas ya hay más que suficientes. En lo personal, me gusta más el SLVP, pero el SIL también está muy bien.

Aunque, la verdad es que NO me gustan los ETFs y NO olvides que en momentos "extremos" pueden tener problemas por una simple cuestión de liquidez: los clásicos "cuellos de botella"...

Saludos.

Hola, Manolo058: NO, necesariamente... Pero has de tener en cuenta que si los mercados de RV se dieran la vuelta, las mineras de MPs en su gran mayoría seguirían la misma dirección y eso ya se vio en el día de ayer, ¿NO? Es algo que debéis tener en cuenta.También se recuperarían antes si los MPs subieran. Y recordad que las compañías dedicadas a las Regalías son las menos expuestas a las correcciones, es decir son las más DEFENSIVAS dentro del sector de las mineras de MPs.

En cualquier caso, ahora mismo la tendencia sigue siendo ALCISTA, a falta de la evolución que tenga el conflicto de EE.UU. vs Irán. Y también hay que valorar el hecho de que nos encontramos en un año donde pueden aparecer bastantes "Cisnes negros". Por otro lado, los mercados están muy controlados y eso se ve con la escasa caída que tuvieron ayer los índices bursátiles. En otros tiempos, el asesinato se Soleimani hubiera provocado caídas del orden del 3% - 5%...

En lo personal, he decidido estar fuera de los mercados durante "X" tiempo... Cualquier día nos llevamos un disgusto de VERDAD y tampoco tengo necesidad en estos momentos de "rentabilizar" mi dinero. Si tengo un "excedente" lo dedicaré a los MPs FÍSICOS y Santas Pascuas.

Saludos.

Un ETF de empresas no puede quebrar. No tiene ese riesgo. Eso sí, la cotización sufre la propia volatilidad del sector en el que se invierte.

Saludos,
Valentin

P.S.: Naturalmente existen otras estructuras de productos con los que invertir en metales preciosos, que tienen riesgo de contraparte. Aquí unas ventajas e inconvenientes de los distintos tipos de productos que escribí hace años:
https://www.rankia.com/comentarios/1545697-hola-amparo-si-usv-etn-que-no-mismo-etf-evidente

Siempre puedes comprar calls mejor a LP., o vender puts y que te la asignen y en todo caso cobrar la prima.
Pero ya que estamos hablando de casos extremos el otro riesgo es la quiebra del ETF.
Saludos

Aquí expuse los 3 ETFs amercanos existentes: ETFs-americanos SIL, SILJ y SLVP.

Los expuse recientemente aquí:
https://www.rankia.com/foros/bolsa/temas/4440899-seguimiento-ratio-oro-plata?page=1#respuesta_4443854

Saludos,
Valentin

Desconozco tal ETF. Ayer estaba buscando uno bastante usual en USA, sin ęxito. Ya te lo diré si vuelvo a toparme con él.

El sorprendido soy yo, dado tu dominio en el asunto.
Enhorabuena x esas plusvalįas.
Salud

Estaría bien conocer algún ETF que invierta exclusivamente en empresas mineras de plata que cumpla con la mifid II, para que tenga acceso el pequeño inversor de la Eurozona. Como conocedor del mercado de ETFs, me sorprederías... si tuvieses alguno.

Saludos,
Valentin

Gracias Fernando por sumarte a la aclaración de mi duda.
Leo que estás esperando una corrección en mineras, por análisis técnico?.
Saludos

Te valen ETFs?

Hola, steelman1234: El COT se publica los Viernes, pero con los datos del cierre de los Martes, por tanto lejos del "tiempo real" y que, obviamente, permite todos los "cambalaches" que quieran realizar a partir del Miércoles...

En cualquier caso, hace ya tiempo que el COT ha dejado de ser una herramienta "fiable". Me explico: las posiciones Cortas NO impiden el alza de los MPs cuando aparecen "Cisnes negros"... En esas situaciones lo que PRIMA ante todo es la SEGURIDAD y ya sabemos aquello de que el dinero es "cobarde" por naturaleza... Y algo de verdad debe haber en ello.

Fíjate en que esta mañana he "reflexionado" si me merece la pena estar en los mercados y me parece que te voy a dar la razón: Mejor NO... A fin de cuentas, yo trabajo en el área productiva y tampoco tengo la "necesidad" de rentabilizar mi ahorro. Primero porque me gano bien la vida, después ya pesa el hecho de tener una edad avanzada y porque hace ya bastantes años que comencé a dedicarme a los MPs, de manera que considero que ando bien "cubierto" ante determinados eventos.

También (ya en broma) me dije: "¡Joder! aún va a "acertar" el amigo steelman1234".

NO, no me considero un "experto" en el Oro, pero creo que "algo" SÍ que me ha quedado con los años y ahí quedan los aciertos que llevo en ese "mundillo"...

Siempre he atendido todas las consultas o preguntas formuladas, tanto en este tema como en otros que conozco medianamente, ya sea en esta web o en otras en las que he colaborado y la idea es seguir por ese camino que emprendí hace ya bastantes años.

Saludos.

La página se actualiza los viernes por la noche cada semana (excepto cuando la semana tiene algún festivo como por ejemplo esta misma semana).

http://news.goldseek.com/COT/

Por cierto, para preguntas sobre el oro, el experto es Fernando. Solo soy un recién llegado (aunque lleve varios años), aprendiendo cada día (y no estoy bromeando).

Saludos.

Gracias Steelman muy buena aclaración.
Por cierto, donde miras los Cot? He estado leyendo algún comentario sobre este indicador que desaconsejan, de momento, comprar oro.
Saludos.

Obama fue el primero en llevar a la práctica esos asesinatos "selectivos", pero a una escala más intensiva que en el pasado.

Aún así la comunidad internacional le otorgaría un Premio Nobel de la... "Paz".

Saludos.

Yo creo que esto es un aviso para navegantes y una nueva forma de guerra
“Cuidado que se donde estas y puedo ir a por ti cuando quiera”

Hola Fernando.

Para la opinión pública, han matado a otro general iraní, sin más.

El cerebro de todo el plan de expansión de Iran, trazado durante años ha sido eliminado y dudo que los americanos infravaloren el hecho.

Saben que Irán responderá y , es solo mi opinión, están esperando la contestación iraní para ejecutar un plan que deben llevar tiempo preparando. No puede ser que sea una coincidencia la colocación de los portaaviones (con sus equipos) en sitios estratégicos, justo en el momento del ataque.

Lo que ocurra a partir de ahora nadie lo sabe, pero para Irán, con todos los problemas económicos y sociales acumulados, es un callejón sin salida. Si atacan, entran en una guerra sin planes al estar descabezados y si no contestan, los propios conflictos sociales hundirían su gobierno.

Es una declaración de guerra de consecuencias totalmente inciertas y muy peligrosas.

Saludos.

Hola, steelman1234: Es como bien dices... Aquí se habla mucho de Inversión, pero de Geopolítica muy poco y menos sabiendo lo que se dice... En fin, nosotros que tenemos otra "visión" del mundo, seguiremos con nuestra labor divulgativa y el que lo desee que lo lea y el que no a otra cosa.

Pienso que Trump es un auténtico LOCO y ese "pollo" puede llevarnos a una situación límite y ya sabes a lo que me refiero.

NO me esperaba algo semejante al asesinato de Qasem Soleimani, que era el Jefe de la Fuerza Quds del IRGC (Cuerpo de la Guardia Revolucionaria Islámica de Irán). Es como si mañana Irán decidirá "eliminar" a su equivalente en las Fuerzas Armadas de los EE.UU. o del mismo Gobierno USA. Es algo absolutamente DEMENCIAL, se mire como se mire.

Es bastante desconocido que ese proceder de los americanos ya se sospechaba en Siria, donde fueron eliminados bastantes altos cargos militares iraníes (que incluyen generales...), pero ello no ha tenido gran repercusión por cuanto apenas se ha comentado fuera de medios muy especializados en temas militares y geopolíticos. Quizás, porque se consideraba que no tenían porqué estar allí...

Saludos.