Rankia España Rankia Argentina Rankia Brasil Rankia Chile Rankia Colombia Rankia Czechia Rankia Deutschland Rankia France Rankia Indonesia Rankia Italia Rankia Magyarország Rankia México Rankia Netherlands Rankia Perú Rankia Polska Rankia Portugal Rankia Romania Rankia Türkiye Rankia United Kingdom Rankia USA
Acceder
Mejores brókers con bonos (Renta Fija) en España [2024]

Mejores brókers con bonos (Renta Fija) en España [2024]

¿Te estás planteando empezar a invertir en renta fija o bonos?, ¿Cómo puedes hacerlo? En este artículo te dejo una selección de los 5 mejores brokers para invertir en bonos, así como los requisitos que debería cumplir un buen broker, en caso de que barajes otras alternativas.

Si debido a tu perfil inversor algo más conservador, estás buscando invertir en bonos o títulos de deuda, en este artículo te descubrimos cuáles son los mejores brokers con bonos  para el año 2024  que permiten operar desde España

Mejores brokers para bonos (o con Renta Fija)

Así pues, vamos a analizar los principales brokers de renta fija; sus características, comisiones y herramientas que ofrecen para ayudarte a tomar una decisión informada.

¿Qué es la Renta Fija? 

La renta fija es un activo financiero que sirve como instrumento para la emisión de deuda por parte de una entidad (por ejemplo un gobierno o una empresa), el cual es utilizado por los inversores para prestar temporalmente su liquidez y obtener intereses a cambio. Mediante los bonos u obligaciones, los emisores obtienen financiamiento, recibido por aquellos inversores que compran estos instrumentos.

En otras palabras, la renta fija implica que el inversor presta su dinero a una entidad y, a cambio, recibe intereses regulares por parte de dicha entidad, con la garantía de que se le devolverá el capital invertido en una fecha determinada.

Algunos de los principales instrumentos de inversión de renta fija son:

  • Letras del Tesoro: Si hablamos de Estados
  • Bono soberano: Títulos de deuda menores a 10 años de vencimiento
  • Obligaciones: Títulos de deuda superiores a los 10 años. 

👉 Por cierto, aquí te dejo un artículo para que entiendas de forma más amplia que eso de la renta fija: ¿Qué es la renta fija?, ¿Cómo funciona? ¿En qué bonos invertir?

Los 5 Mejores Brókers de Renta Fija de 2024

A continuación vamos a ver los 5 mejores brokers para invertir en renta fija en 2024, un año que como veremos más adelante, presenta importantes oportunidades:

  • Interactive Brokers
  • DEGIRO
  • Trade Republic
  • Renta 4 
  • Exante

👉 Más información: Los mejores brokers online

Interactive Brokers

Como no puede ser de otra forma, Interactive Brokers, el mejor broker del mercado para muchos, es una opción excelente y segura tanto para incorporar bonos como cualquier otro activo en cartera.

Interactive Brokers: ¿Mejor broker con bonos?

Desde Interactive Brokers es posible invertir en todo tipo de bonos en el mercado secundario, con unas comisiones más que aceptables; para ello, ofrece Bonds Marketplace, una herramienta de búsqueda muy interesante, llamada  para encontrar los bonos adecuados, en caso de que el inversor aún no haya decidido qué bonos quiere adquirir y quiera obtener más información o filtrar por algunos criterios en concreto.

De esta forma, desde IBKR podrás invertir en más de 1.000.000 de bonos, entre soberanos y corporativos, lo que incluye cerca de 30.000 bonos de empresas, 1M de bonos municipales, más de 8.000 bonos soberanos de fuera de EE.UU. 

Veamos sus principales características:

  • 🏆 Regulación: SEC (EEUU) e ICB (Europa - Irlanda)

  • 💼 Número de bonos: más de 1.000.000 de bonos disponibles, gubernamentales, corporativos y municipales (de Norteamérica, Europa y Asia-Pacífico)

  • 💲 Comisiones:

    • Contratación: 

      • Bonos del Tesoro de EE. UU.: 0.2 puntos básicos del valor nominal hasta 1.000.000$, más 0.01 bps del valor nominal por encima de 1.000.000$.

      • Bonos corporativos: 10 bps del valor nominal hasta 10.000$, más 2.5 bps del valor nominal por encima de 10.000$.

      • Bonos municipales: 5 bps del valor nominal hasta 10.000$, más 1.25 bps del valor nominal por encima de 10,000$.

    • Custodia: 0$

  • 📈 Plataformas: Global Trader, Client Portal, Trader Workstation, IBKR Mobile 

Invertir en más de 1M de bonos con Interactive Brokers

Pros 

 Comisiones competitivas
 Alta seguridad, cuenta con un fondo de garantía
 Plataforma (Trader Workstation) muy profesional, que integra el Bond Marketplace, donde podrás filtrar por los tipos de bonos de tu interés..
 Más de 1.000.000 de bonos para elegir, incluyendo soberanos y corporativos. 
 Reputación notable y longeva

Contras

 Plataforma complicada de entender para inversores novatos

👉 Para más información, te dejo con nuestra review del broker americano: Interactive Brokers opiniones España - seguridad, mercados, comisiones y review

DEGIRO

DEGIRO es uno de los brokers favoritos de la comunidad inversora; especialmente, de aquellos inversores con menor experiencia y que se están iniciando en el mundo de las inversiones. Las razones son, principalmente, su seguridad y buena regulación, y sobretodo la usabilidad de la plataforma, muy amigable y fácil de usar. No en vano, cuenta con más de 2,5 millones de usuarios activos en toda Europa

¿Es DEGIRO el mejor broker con bonos?

Y ya en lo referido a bonos, DEGIRO posee una interesante oferta que incluye unos 500 bonos (entre corporativos y soberanos), en diferentes regiones (sobre todo en Norteamérica y Europa).

Plataforma de bonos de DEGIRO

Con todo, supone una fantástica oportunidad para empezar invertir en Renta Fija, con pocas complicaciones, e ir aprendiendo sobre este campo un poco menos visible. No obstante, conforme el usuario gane experiencia, es cierto que esta plataforma, podría quedárse corta. 

Te dejo con las características más importantes:

  • 🏆 Regulación: BaFiN (Alemania)

  • 💼 Número de bonos: más de 600 bonos corporativos y gubernamentales 

  • 💲 Comisiones

    • Contratación: 2€ de comisión + 1€ de tramitación

    • Custodia: No 

  • 📈 Plataforma: Propia

Invertir en bonos con DEGIRO

Pros 

 Excelente usabilidad, plataforma muy intuitiva
 Oferta de 500 bonos a elegir, puede parecer escasa, pero es óptima para empezar a invertir en renta fija. 
Regulación severa

Contras
Las comisiones son aceptables, pero existen brokers con mejores tarifas

Existen brokers más ágiles en cuanto a la atención al cliente y la resolución de problemas

👉 Te dejo aquí con la review del  broker: DEGIRO opiniones España - Comisiones, plataforma, seguridad y review

Trade Republic

Trade Republic es el broker filial del banco alemán Trade Republic Bank, especializado en servicios de inversión y mercado de capitales, y ya con licencia bancaria completa otorgada por el Bance Central Europeo. 

¿Es Trade Republic el mejor broker para invertir en Renta fija?

Así pues, en el broker podrás encontrar más de 500 bonos gubernamentales y corporativos; además, para aquellos inversores que buscan una renta fija, ofrece también un 4% de interés anual para la liquidez no invertida, cosa que puede resultar muy interesante para los inversores de bonos, que habitualmente buscan unas rentabilidades lo más aseguradas posible.

Trade Republic invertir en bonos desde 1€

De hecho, tal y como observas en el pantallazo de arriba, podrás ver que muchos bonos ni siquiera llegar a ofrecer tal remuneración (vía pago de su cupón, otra cosa es su precio de venta)

De este modo, gracias a su plataforma ultraintuitiva, podrás empezar a invertir en bonos y renta fija en apenas 3 clicks (incluso desde tu App móvil), y desde un capital mínimo de 1€, gracias a su posibilidad de inversión fraccionada. 

Estas son sus principales características:

  • 🏆 Regulación: BaFin (Alemania)

  • 💼 Número de bonos: más de 500 bonos corporativos y gubernamentales 

  • 💲 Comisiones

    • Contratación: 1€

    • Custodia: No

  • 📈 Plataforma: Propia

Más de 500 bonos para invertir con Trade Republic

Pros 
 Comisiones muy reducidas, aunque presta atención a los spreads. 
 Más de 500 bonos para invertir de Europa (entre soberanos y corporativos)
Cuenta remunerada (4%) altamente competitiva en comparación a otros brokers, y con el cupón que ofrecen muchos bonos. 
Posibilidad de inversión fraccionada en bonos desde 1€
✅ Plataforma ultraintuitiva, orientada a la inversión desde App móvil 

Contras
La plataforma puede quedarse corta para inversores avanzados
Variedad de activos de renta fija relativamente reducida en comparación a otros brokers

👉 Más información del broker alemán, en su review: Trade Republic opiniones - seguridad, plataforma, comisiones y review.

Renta 4

Renta4 es el banco de inversión y broker online especializado en gestión y mercados de capitales español por excelencia, presente en el mercado desde 1986.

REnta4: ¿Mejor broker para invertir con bonos?

Así pues, presenta una de las ofertas más variadas e interesantes del mercado en cuanto a renta fija se refiere, tanto en renta fija pública (letras del tesoro, valores del tesoro, bonos y obligaciones del estado y deuda autonómica y local) como en renta fija privada (mercados SEND, MERF, y MARF para profesionales).

Estas son sus características:

  • 🏆 Regulación: CNMV (España), CSSF (Luxemburgo)

  • 💼 Número de bonos: No definido (amplia variedad, bajo demanda previa)

  • 💲 Comisiones

    • Contratación: 

      • Mercados primarios:

        • Renta Fija general (online y telefónica): 0,3%

        • Estructurados a medida (telefónica): 1%

      • Mercados secundarios electrónidos (SEND y renta fija bursátil): 

        • Contratación online y telefónica: 0,25%

      • Mercados secundarios telefónicos (sólo contratación telefónica):

        • Deuda pública nacional: 0,1%

        • Deuda privada nacional: 6€ + 0,1%

        • Deuda internacional y estructurados: 10€ + 0,1%

    • Custodia: 0,0133% + IVA, con un mínimo de 1.50€, mensual

  • 📈 Plataforma: Propia

Pros 

 Amplia oferta de activos y mercados de renta fija
 Atención al cliente en castellano, y oficinas en las principales grandes ciudades de España
 Atención y asesoramiento altamente personalizados

Contras
 Comisiones mayores a otros brokers (incluyendo comisiones de custodia, poco habituales)
 Plataforma no demasiado intuitiva

Exante

Exante  es un broker adecuado tanto para clientes particulares como institucionales, fundado en 2008 por traders y tecnólogos profesionales, lo cual se nota en la competitividad en general del bróker y de su plataforma.

EXANTE: ¿Mejor broker de Renta Fija?

El aspecto más destacado de Exante por lo que a la renta fija se refiere es su evaluador de bonos, el cual permite filtrar, encontrar y comparar bonos en base a una amplia lista de criterios.

Te dejo también con sus características:

  • 🏆 Regulación: FCA (Reino Unido), CySEC (Chipre) y SFC (Hong Kong)

  • 💼 Número de bonos: más de 400.000 (bajo demanda previa) 

  • 💲 Comisiones

    • Contratación: 0.09% para bonos generales; para bonos exóticos información bajo demanda previa

    • Custodia: No

  • 📈 Plataforma: Propia

Pros 
 Comisiones reducidas a partir de 9 puntos básicos
 Muy buena atención al cliente y por diferentes medios, con gestor personalizado incluido
 Competitivo para grandes inversores

Contras
 Depósito mínimo de 10.000€

👉 Y aquí su review: Exante opiniones España - Seguridad, plataforma y comisiones

 

Otros Brokers que ofrecen bonos (o derivados)

Bien, vistos 5 de los mejores brokers con diferencia, vamos a ver otras alternativas que existen a la hora de invertir en renta fija. Algunos son a través de derivados financieros, mientras que otros pueden resultar caros, pero prometen una gestión mucho más personalizada.

IG

IG es uno de los brokers más veteranos y con mejor reputación en el panorama mundial. Este broker nos ofrece la posibilidad de invertir en bonos estadounidenses y alemanes mediante derivados.

  • Bund Alemán:
    • Valor de un contrato: 10€
    • Spread: 1.5
    • Custodia: No
  • Cesta de bonos de EEUU:
    • Valor de un contrato: 10€
    • Spread: 5
    • Custodia: No

Bankinter

Bankinter es uno de los brokers bancarios líderes en España. Cuenta con una gran gama de servicios locales, destacándose por su servicio de atención al cliente. Las comisiones que cobra por los servicios de Renta Fija son los siguientes:

  • Letras del Tesoro: 
    • Comisión: 0€
    • Custodia: 0,04% trimestral sobre nominal (min 6€)
    • Amortización: 0€
    • Cobro de cupones: 0€
    • Traspaso: 0,30% sobre el nominal (máx. 60,10 euros)
  • Resto de emisiones:
    • Comisión: 0,25€ trimestral
    • Custodia: 0,25% trimestral sobre nominal (min 6€)
    • Amortización: 0,30% sobre el efectivo (min. 0,90€)
    • Cobro de cupones: 0,25% sobre el efectivo (min. 1,20€)
    • Traspaso: 0,35% sobre el nominal (máx. 500 euros)

Auriga

  • Todos los mercados:
    • Comisión: 0,25%
    • Custodia: 0,20% anual
    • Amortización: 0€
    • Cobro de cupones: 0,30%
    • Traspaso: 0 euros

CaixaBank

  • Renta Fija Nacional:
    • Comisión: 0,65% (mínimo 10€)
    • Custodia: 0,35% semestral (min 5€)
    • Amortización: 0
    • Cobro de cupones: 0,30% (min. 1,50€)
    • Traspaso: 3% 
  • Renta Fija Internacional:
    • Comisión: 0,65% (mínimo 10€)
    • Custodia: 0,35% semestral (min 5€)
    • Amortización: 0
    • Cobro de cupones: 1,50% (min. 1,50€)
    • Traspaso: 3%

GVC Gaesco

  • Renta Fija Nacional:
    • Comisión: 0,20% (mínimo 12€)
    • Custodia: Entre 0.04% y 0.025% según cantidad (mínimo trimestral 1.50€ por valor)
    • Amortización: 0,10% (min. 0,90€ | max 120€)
    • Cobro de cupones: 0,20% sobre el efectivo (min. 1€)
    • Traspaso: 0,20% sobre el nominal (máx. 10 euros)
  • Renta Fija Internacional:
    • ​​​​​​​Comisión: 0,30% (mínimo 50€)
    • Custodia: Entre 0.04% y 0.025% según cantidad (mínimo trimestral 1.50€ por valor)
    • Amortización: 0,10% (min. 3€ | max 120€)
    • Cobro de cupones: 0,20% sobre el efectivo (min. 1€)
    • Traspaso: 0,20% sobre el nominal (máx. 20 euros)

¿Qué requisitos debe cumplir un broker de renta fija?

La elección de un buen broker es crucial para cualquier tipo de inversión, ya que será lo que nos permita mantener nuestro patrimonio en un lugar seguro y, si se toman buenas decisiones de inversión, incrementar el patrimonio. Por ello, es importante considerar una serie de requisitos que un broker debe cumplir y que ahora mismo vamos a ver

Regulación

Como siempre, este es el prime requisito que tenemos que exigir. Por encima de cualquier omisiones o simplicidad de plataforma, está la seguridad del dinero que vamos a invertir. De esta forma, nuestro broker deberá de estar regulador por: 

  • Si operamos desde Europa: Algún organismo de países europeos: AFN (Holanda), BaFiN (Alemania), CNMV (España), o incluso KNF o CySEC.
  • Si operamos desde EEUU: SEC
  • Si operamos desde Reino Unido: FCA

Bonos de calidad 

Es fundamental que el broker ofrezca bonos de calidad, como los emitidos por gobiernos o empresas con calificación crediticia AAA o AA (por ejemplo los bonos estadounidenses o alemanes), ya que estos bonos ofrecen una mayor garantía de pago de intereses y devolución de capital.

Entre los países con máxima calidad crediticia o AAA, encontramos:

  • Alemania
  • Dinamarca
  • Países Bajos
  • Suecia
  • Noruega
  • Suiza
  • Luxemburgo
  • Singapur
  • Australia
  • Canadá (con calificación AAA de sólo dos de las empresas calificadoras)

Por tanto, los bonos emitidos por estos países, serán los de máxima calidad. 

No obstante, si lo deseamos también podemos invertir en bonos de países emergentes, los llamados yield bonds, no obstante, debemos saber que nos exponemos a un riesgo mayor. 

Bajas comisiones

Otro factor clave a considerar es el coste de las comisiones, ya que un broker que ofrezca bajas comisiones puede aumentar significativamente la rentabilidad de la inversión en el largo plazo.

Así pues, las principales comisiones al invertir en renta fija son: contratación, amortización y custodia. Las tarifas máximas deben estar publicadas en la CNMV en sus folletos de comisiones. Veamos los intermediarios más habituales que permiten invertir en Renta Fija

De hecho, si las comisiones fueran muy elevadas, como los bonos de alta calidad pagan un cupón más bajo, podrá darse la paradoja de que aquellos que ganemos gracias al cupón del bono, lo perdamos de forma considerable o total, vía comisiones

Plataforma de inversión

También es esencial, y sobretodo para los inversores menos expertos, que la plataforma de inversión sea fácil de usar y ofrezca herramientas útiles para el análisis y seguimiento de los bonos.

Soporte y atención al cliente

El soporte y la atención al cliente de calidad es un factor importante a tener en cuenta, especialmente porque invertir en bonos puede resultar difícil y desconocido para muchos inversores; un broker que brinde asesoría y apoyo a sus clientes puede evitar cometer errores y salvar así posibles pérdidas.

Además, si dicha atención es en castellano, y en la mayoría de lo posible, en un horario amplio, sería  una mejor opción. 

👉 Por cierto, te dejo un artículo sobre como invertir en renta fija en España de forma muy fácil y práctica: Cómo comprar Letras del Tesoro

¿Qué es mejor invertir en renta fija o en renta variable en 2024? 

Tal y como vemos en la imagen, y por primera vez en muchísimo tiempo, existe un factor muy relevante para aquellos inversores de gran patrimonio y/o de largo plazo: la rentabilidad obtenida por el bono estadounidense (en este caso el bono a un año, aunque con las rentabilidades de otros bonos también aplica) es muy superior al dividendo que ofrece el S&P 500

Rentabilidad de Bono de EEUU vs Dividendos SP500

En otras palabras: para los inversores que buscan obtener una rentabilidad no por comprar y vender activos, sino por el mero hecho de estar invertidos, es ahora mismo muchísimo más atractiva la rentabilidad de los bonos que de la bolsa, lo cual puede hacerles declinarse por “sacar” su patrimonio invertido en bolsa para reubicarlo en los bonos. 

Esto no sucedía desde hace ya muchos años, debido a unos tipos de interés artificialmente manipulados y cercanos a cero (o incluso de cero en Europa). En consecuencia, serán los grandes patrimonios los que mayor beneficio sacarán de esos ingresos pasivos (cupón de los bonos y/o dividendo de las bolsas), lo que influenciará en las decisiones de dichos grandes inversores que “mueven el mercado”.

Es por eso, que cuando los tipos de interés suben, las bolsas tiende a bajar, ya que es más caro financiarse y muy apetecible ahorrar. 

Curva de rendimiento del Bono del Tesoro de EEUU

No obstante, observando como la famosa curva de tipos de interés está invertida (imagen del 12 de enero de 2024), vemos como los bonos realmente atractivos son los de a corto plazo, por lo que seguramente los inversores todavía anden con cautela antes de incorporar a su cartera bonos de más largo plazo (esto seguramente sea debido a que prestar dinero, a largo plazo, a gobiernos con economías con cada vez más deuda, puede seguir sin parecer la mejor de las ideas para aquellos inversores más cautos).

Con todo, 2024 presenta oportunidades en el mercado de la renta fija con cupones superiores al 4% en el bonos estadounidense de 2 años hacia abajo. Sin duda, una oportunidad, que hacía muchos años que no se veía. 

En definitiva, estos son los 5 mejores brokers con bonos, o de renta fija, ya que aúnan las tres características prinicipales; Bonos de calidad, acceso al mercado secundario, bajas comisiones y regulación europea de primer nivel. 

  1. en respuesta a Vicente P
    -
    Jose V. Gascó
    #12
    01/02/24 12:54
    Hola, las rectificaciones ya están hechas, gracias. 
  2. #11
    22/11/23 17:36
    Algun  broker mas que este instalado en España ? Creo que Santander y Banco Big tambien dejan operar con bonos. En que mercados y que tarifas tienen?
  3. #10
    13/04/23 15:03
    las comisiones dadas en este articulo para GVC Gaesco no coinciden con las dadas por esta sociedad de valores en su hoja de tarifas que son de 0,20%  para compra / venta en RF en mercados nacionales electronicos y 0,30% en otros mercados, con custodia del 0,04% trimestral.
    En BANKINTER para los nuevos clientes en RF con cuenta de valores RF  las comisiones son mucho menores en "resto de emisiones", salvo las de compra / venta que Bankinter no informa en su oferta en la web y que por consulta por tfno me dicen dependen de plazos , emisiones , etc desde 0,6 a 0,7 % 
    ¿¿ Podeis confirmar lo anterior , sobre todo las comisiones de GVC Gaesco de donde las habeis sacado ??
  4. en respuesta a aguadulce666
    -
    Jose V. Gascó
    #9
    16/03/23 13:45
    Si es la cuenta basic, tal vez por eso no tengas acceso a los bonos. 

    Solo incluye acciones, ETFs y poco más. 
  5. en respuesta a Jose V. Gascó
    -
    #8
    16/03/23 13:11
    Si me puedes recomendar una forma de invertir mis ahorros para cobrar un cupón del 4% anual en Degiro, ya sea a través de bonos o deuda europea te lo agradezco. Hay demasiados productos y es muy lioso. Dime los ISIN y lo miro, gracias de nuevo.
  6. en respuesta a Jose V. Gascó
    -
    #7
    16/03/23 13:05
    Una cuenta normalita...no me deja operar con bonos usa, por eso te lo comentaba, si es buena alternativa los EFT que te comento pero esperando que dejen de subir los tipos.
  7. en respuesta a aguadulce666
    -
    Jose V. Gascó
    #6
    16/03/23 13:04
    ¿Qué tipo de cuenta tienes?
  8. en respuesta a Luis Angel Hernandez
    -
    #5
    16/03/23 13:00
    Pero cómo comprar el bono americano en Degiro para cobrar el cupón del 4%?
    Lo que se puede comprar solamente son ETF, que son bajistas hasta que dejen de subir los tipos.
    Como veis comprar los siguientes ETF en este momento?
    IS0L de deuda alemana
    CBU7 de deuda del tesoro USA

    Gracias
  9. en respuesta a futuronet
    -
    Luis Ángel Hernández
    #4
    03/01/23 11:37
    Tienes razón ya IB ha quitado esa comisión. En la nueva actualización de ese artículo ya no aparecerá ese dato
  10. #3
    01/01/23 20:54
    Muy interesante la comparativa de comisiones en Renta Fija y bonos, hay mucho de RV y poco de bonos.

    Hay un punto que no me encaja pero igual me confundo es el de las comisiones de custodio de Interactive Brokers. Yo tengo IB aunque no he operado aún con bonos, en breve tocará que llega buen momento.

    Pones que IB cobra 10 euros mes por custodio pero yo no he visto en sus comisiones de bonos que eso sea así. 



  11. en respuesta a Luis70
    -
    #2
    23/04/22 09:26
    Gracias por el apunte Luis. Nos lo apuntamos para corregirlo.
    Saludos :)
  12. #1
    23/04/22 08:48
    En Renta 4 no son gratis las amortizaciones cobran un 0,10% y tampoco el cobro de cupones, no recuerdo el porcentaje, pero el minimo es 1€ + IVA
    Saludso
Definiciones de interés

Cookies en rankia.com

Utilizamos cookies propias y de terceros con finalidades analíticas y para mostrarte publicidad relacionada con tus preferencias a partir de tus hábitos de navegación y tu perfil. Puedes configurar o rechazar las cookies haciendo click en “Configuración de cookies”. También puedes aceptar todas las cookies pulsando el botón “Aceptar”. Para más información puedes visitar nuestra política de cookies.

Configurar
Rechazar todas
Aceptar