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Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

14,2K respuestas
Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia
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#14562

Re: Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

https://academic.oup.com/jcem/advance-article/doi/10.1210/clinem/dgaf705/8419761

El contexto del estudio
 ​El estudio utiliza organoides (modelos de tumores en 3D creados a partir de células reales de pacientes) de neoplasias neuroendocrinas gastroenteropancreáticas (GEP-NEN). Esto permite probar fármacos de forma personalizada y ver cómo reacciona el tumor real de un paciente en un entorno de laboratorio.
 ​2. Hallazgos sobre la Lurbinectedina (Zepzelca)
 ​La lurbinectedina, el fármaco estrella de PharmaMar, mostró resultados muy prometedores:
 ​Alta potencia: Se identificó como el segundo fármaco más potente del estudio en carcinomas neuroendocrinos de alto grado (GEP-NEC).
 ​Eficacia: A una concentración clínicamente relevante, logró reducir la viabilidad tumoral en aproximadamente un 80%.
 ​Validación biológica: El estudio sugiere que la lurbinectedina se comporta en estos tumores de forma similar a como lo hace en el cáncer de pulmón de célula pequeña (SCLC), lo que refuerza la tesis de que puede ser efectiva en tumores neuroendocrinos agresivos fuera del pulmón.
 ​3. Hallazgos sobre el Berzosertib (Inhibidor de ATR)
 ​El más potente: Este fármaco resultó ser el más eficaz de todos los probados en el estudio.
 ​Resultados por tipo: Logró reducir la viabilidad hasta un 93% en GEP-NEC (carcinomas) y un 65% en GEP-NET (tumores).
 ​Especificidad: Se observó que es más eficaz en tumores del intestino delgado (siNET) que en los pancreáticos (pNET).
 ​4. Importancia para PharmaMar
 ​La publicación destaca que estos resultados proporcionan respaldo preclínico directo para el uso de estos fármacos en humanos. Esto es clave porque:
 ​Confirma el potencial de la lurbinectedina en combinaciones (por ejemplo, con inhibidores de ATR como el berzosertib).
 ​Refuerza la estrategia de PharmaMar de posicionarse como una plataforma de referencia para el tratamiento de tumores neuroendocrinos agresivos.
 ​Los datos apoyan los ensayos clínicos que ya están en marcha para estas patologías.
 ​En resumen, el estudio valida científicamente que los fármacos de PharmaMar (especialmente la lurbinectedina) tienen una actividad biológica muy potente contra tumores digestivos raros y agresivos, lo cual amplía significativamente su mercado potencial más allá del cáncer de pulmón


#14563

Re: Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

Gracias.
Estamos en un momento fascinante ante la evidencia de los resultados. Ahora dependerá de PHM y su gestión.
#14565

Re: Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

Los intríngulis de la  bolsa podríamos llamarlo.
#14566

Re: Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

 
  • La ordenación perfecta de las medias exponenciales, en este caso mensuales (5 > 10 > 20 > 50 > 100 > 200) es lo que se llama:
     👉 “alineación alcista de medias”
  Es uno de los escenarios técnicos más fuertes que existen. 
#14567

Re: Análisis de Pharmamar (PHM), antigua Zeltia

Estimaciones para pasar el rato mientras esperamos acontecimientos. Que no se haya salido ya el readout de Lagoon es de juzgado de guardia.
"PROYECCIÓN GLOBAL CONSOLIDADA (Escenario 2027-2028)
Considerando que IMforte y LAGOON son ya una realidad comercial en todo el mundo:

Bloque Geográfico. Ingresos Estimados (Ventas 100% + Royalties)
Europa (Venta Directa 100%) | 260 - 360 M€ (1ª y 2ª línea combinadas)
EE. UU. (Royalties de Jazz Pharma) | 140 - 180 M€ (Hacia el "peak sales")
China / Japón / Resto del Mundo | 75 - 120 M€ (Royalties y hitos de ventas)
PAGOS POR HITOS (Milestones) | 50 - 100 M€ (Pagos puntuales por objetivos de ventas)
TOTAL FACTURACIÓN ESTIMADA | 525 - 760 M€

Conclusión sobre el Valor de la Compañía
Si PharmaMar logra alcanzar este rango de ~650 M€ de facturación, su beneficio neto se dispararía, ya que los costes de fabricación de la lurbinectedina son bajos y los gastos de I+D de estos ensayos ya habrán finalizado.
Esto situaría a la compañía en una posición de caja neta masiva, permitiéndole recomprar acciones, aumentar drásticamente el dividendo o adquirir nuevas moléculas para su pipeline."
Se habla de...
Pharmamar (PHM)
Guía Básica