Blog Enrique Gallego

Analizamos la prima de riesgo en las emisiones de renta fija y, valga la redundancia, el riesgo asociado a ella, ignorado habitualmente en el caso de las inversiones de calidad crediticia media

Analizamos en profundidad los conceptos de duración y convexidad y su uso para estimar la volatilidad de la inversión en renta fija. También analizamos un caso de comportamiento anómalo por la alta convexidad en una emisión de renta fija

La influencia de las variaciones de la TIR en el precio de los bonos y sus negativas consecuencias a la hora de invertir fijándose en rentabilidades históricas.

Aunque el sentido común nos diga lo contrario, la renta fija no es fija en su cotización y puede llegar a ser mucho más volátil de lo que piensas. Incluso la de máxima calidad.