Participaciones del usuario Ancano

Ancano 22/08/12 15:31

Ha comentado en el artículo Idea de trading nº6. Batman en el SPX

El skew de volatilidad favorece el lado PUT, donde "encamar" la posición sale más barato que en el lado PUT. Se podría hacer otra cobertura en el lado CALL, así empezamos a dar forma a nuestro Batman . . . Saludos.

Ancano 22/08/12 10:32

Ha comentado en el artículo Idea de trading nº6. Batman en el SPX

Yo estaba pensando en el capital expuesto y cuando/como mezclandolo con las posibilidades a expiración, no es lo mismo jugarse 3500$ con un 80% de posibilidades de acierto que con un 50%. De todas formas prefiero esperar al próximo post, seguro que das más datos y hay más gente que se anima comentar que criterios utilizan. gracias y saludos.

Ancano 22/08/12 09:24

Ha comentado en el artículo Idea de trading nº6. Batman en el SPX

Muy buenas Income, Me viene a la cabeza un concurso de programación "artística" donde a la hora de escribir el código se busca que forme un dibujo, al estilo de los mensajes SMS que utilizan los caracteres disponibles para crear imágenes. Destacar que en estos concursos, es imprescindible que el programa funcione. Llegará el momento en que pasé esto en el trading con opciones?? Si al final ocurre, una premisa del concurso debiera ser que las operaciones terminen en beneficio o por lo menos, que de partida, tengan un 50% de probabilidades de expirar en él. Mi pregunta, como calculas los requisitos de capital?? esta pregunta es extensible a todos tus post de operaciones, no sé si es un criterio fijo o va cambiando. Saludos y ánimo con la vuelta (al curro).

Ancano 25/07/12 19:44

Ha comentado en el artículo Herramientas del trading. Finviz

Buenas, Gracias por los links Ignacio. Ya contesto desde aquí. Para el mercado Europeo no conozco nada. Sé que había una web para categorizar por sectores todas las empresas europeas. Participaba mucha gente, pero no sé exactamente que querían hacer con ello. era algo así como colmena. De todas formas, un site donde tengas todas las cotizaciones agrupadas, complicado, para eso lo mejor las herramientas de pago o servicios de los brokers. Con Ib, si estás suscrito a todos los mercados Europeos, puedes conseguir muchos de esos datos. En cuando a Finviz, miro un vistazo a todo. Ya no opero spreads de comodities por tiempo, pero de un vistazo, puedes saber como está la bolsa USA, los bonos de más largo plazo, las materias, EurUsd y DollarIndex, petroleo, gas, etc . . . de un vistazo ves si hay algo raro, aunque entregue los datos con 15 minutos de retraso, pero puede ver si el EurUsd está a 1 o 1.4 entonces ya te informas que ha pasado. El ATR es similar a bandas de Bollinger o CCI, pero utiliza el rango del día entre 2 puntos y lo proyecta de alguna forma, ahora no lo recuerdo, el caso es que te "puede" avisar si el activo está en rangos últimamente o se sale de ellos. Nunca le dí mucha importancia, pero ahora que intento operar rangos e inmobilidad (Delta Neutral) podría ser interesante, pero siempre cogido con pinzas, como todos los indicadores/osciladores. Saludos.

Ancano 25/07/12 17:16

Ha comentado en el artículo Herramientas del trading. Finviz

Totalmente de acuerdo. Los expertos buscadores de valor, se diferencian de la masa por que utilizan unos ratios concretos dependiendo del sector, a unos no le dan mucho valor, por la falsificación contable que se puede hacer y otros son un indicativo claro. Pero al final, todo esto, me suena a la historia de los técnicos de que utilizan no sé que indicador "tuneado" por ellos mismo para obtener mayor tasa de acierto, menos entrada en falso (significa lo mismo:-) y demás pamplinas. No estaría de más un minimanual para todos los que no sabemos de fundamental y queremos adquirir unos conocimientos sencillos rápidamente. Ignacio dispones de algún manual de este tipo o conoces alguna página que trate estos temas?? Como filtros extra, se me ocurren los típicos del AT, que esté por encima de su media 200, que no esté cerca de máximos y mínimos de 1 año, o alguno que haga referencia a su Volatilidad o ATR. Posiblemente, Finviz sea la página más completa para mirar datos de 1 vistazo, su Screen de Futuros es la página que mas consulto a lo largo del día para hacerme una idea de que está pasando. Saludos.

Ancano 24/07/12 17:15

Ha comentado en el artículo El suelo de arena de Interactive Brokers

Perdoname, no es nada personal ni pensaba criticar tu elección. Para aprender, estos servicios son interesantes pues te permiten utilizar cantidades racionales para cuentas pequeñas. Pero no hay que olvidar que no son brokers que den acceso a mercados organizados, son simplemente "casa de juego" donde la propia casa se cubre en los mercados organizados que intenta replicar. Si estas casa tienen sedes en varios países mejor, pues tendrán mejor liquidez=mejores horquillas=menos coste de intermediación, pero no son brokers, nada impide que no midan correctamente el riego de sus clientes y dejen un pufo. Los brokers oficiales si disponene de esta ventaja, es así como se descubren los pufos, por que algún mercado descubre que mantienen posiciones abiertas por un importe superior a las garantías depositadas, si no lo descubr antes un cliente por que no le es posible operar con su saldo. El riesgo ni se crea ni desaparece, simplemente cambia de manos. Saludos.

Ancano 24/07/12 16:41

Ha comentado en el artículo El suelo de arena de Interactive Brokers

CMC es un broker?? En que mercados organizados te permite operar CMC? cruzan sus CFDs en algún tipo de plataforma donde participen más empresas? Es CMC, a su vez, una empresa cotizada en algún mercado?? Que organismo controla el riesgo de CMC en tiempo real? Por que tiene comisiones bajas o carece de ellas?? Me parece que falta un poquito de reflexión, no podemos incluir a las empresas de CFDs en el grupo de brokers, así como tampoco lo hacemos con los emisores de warrants, empresas de apuestas deportivas y demás. Saludos.

Ancano 23/07/12 12:48

Ha comentado en el artículo Volatilidad I. Un ejemplo sencillo

Buenas y gracias a los 2 por las explicaciones, Pero para los que nos liamos un poco con los números, esa " raíz cuadrada (1/252)" entiendo que hace referencia a 1 día, a la Volatilidad a 1 día, correcto?? Y la siguiente duda, la desviación estandar de que periodo?? 1 mes, 1 año? Saludos.

Ancano 27/06/12 11:07

Ha comentado en el artículo Ejemplo práctico y real sobre el ocaso del ratio Risk/Reward

Si, entiendo el enfoque. De hecho las probabilidades de tocar o a expiración solo hacen referencia a la pata Short, sin tener en cuenta si estás protegiendo con una Long a 10, 25 ó los puntos que sean, por lo que lo mismo debería ser para proteger la operación desde delante, atender a criterios únicamente monetarios . . . . aunque esta pata también se podría tratar con la misma fórmula, según alargue más la Bear PUT, estaré obteniendo mejor protección (mayor posibilidades a entrar en precio)pero encareceré la operación, la idea era buscar el ancho x nº de contratos óptimos, pero entra de nuevo la operación en su conjunto, lo que viene bien para la pata comprada, viene mal para la vencida y viceversa. Creo que le doy demasiadas vueltas y está claro que no existe una única respuesta correcta. Saludos.

Ancano 27/06/12 10:33

Ha comentado en el artículo Ejemplo práctico y real sobre el ocaso del ratio Risk/Reward

Muy Buenas Income, Entiendo que el problema de este nuevo ratio viene para calcular posiciones más complejas, cómo calcularíamos el ratio para esa Bull PUT pero poniendo alguna Bear PUT de protección por delante (esa posición tan difícil de clasificar, Ratio Buterfly). Actualmente estudio esas operaciones, según alargue más Bear PUT (para el caso de trabajar con PUTs) me sale más cara la protección=recibo menos primas por la operación, pero me gustaría utilizar algún ratio más aparte del económico. Actualmente, para vender Bull PUTs de 10 puntos en RUT, entre 7 y 10 Deltas para la short, me sale que la protección más eficiente es utilizar anchos de 20 puntos para la Bear PUT, neutralizando entre 1/4 a 1/3 de la posición vendida . . . Quizás demasiados datos, pero no sé que criterios utilizar para escoger un set-up concreto. Saludos y gracias de nuevo por toda la información.