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Fecha de publicación 20/02/2017
WMI L IQUIDATING T RUST
F REQUENTLY A SKED Q UESTIONS ("PREGUNTAS MAS FRECUENTES ") R EGARDING T AX R MATE M ATTERS
(Por favor lea cuidadosamente.)
TENGA EN CUENTA QUE ESTAS PREGUNTAS FRECUENTES PROPORCIONAN UN RESUMEN DE DETERMINADAS CARACTERÍSTICAS DE
WMI LIQUIDATING TRUST Y ESTÁN DESTINADOS A FINES INFORMATIVOS
SOLAMENTE. EN LA MEDIDA EN QUE HAY ALGÚN CONFLICTO ENTRE ESTAS PREGUNTAS FRECUENTES Y
LA ORDEN DE CONFIRMACIÓN (SEGÚN SE DEFINE A CONTINUACIÓN), EL PLAN (SEGÚN SE DEFINE A CONTINUACIÓN),
O EL ACUERDO DE CONFIANZA LIQUIDANTE (SEGÚN SE DEFINE A CONTINUACIÓN), EL PLAN, EL
PEDIDO DE CONFIRMACIÓN Y ACUERDO DE CONFIANZA LIQUIDANTE, SEGÚN CORRESPONDE,
PREVALECERÁ. ESTAS PREGUNTAS FRECUENTES ESTÁN SUJETAS A CAMBIOS DE VEZ EN CUANDO
SIN PREVIO AVISO. CONSULTE LA ÚLTIMA VERSIÓN DE ESTAS PREGUNTAS FRECUENTES
(DISPONIBLE EN
www.wmitrust.com ) SI TIENES ALGUNA PREGUNTA.
SEGÚN SE PROPORCIONA EN EL DEPARTAMENTO DE TESORERÍA CIRCULAR 230, CUALQUIER ASESORAMIENTO FISCAL EN ESTE
EL DOCUMENTO NO ESTÁ ESCRITO O PREVISTO PARA SER UTILIZADO, Y NO PUEDE UTILIZARSE, POR
CUALQUIER PERSONA O ENTIDAD CON EL PROPÓSITO DE EVITAR PENAS FISCALES QUE PUEDAN
SER IMPUESTO EN CUALQUIER CONTRIBUYENTE. LOS MATERIALES EN ESTE DOCUMENTO SE PROPORCIONA
CON FINES INFORMATIVOS SOLAMENTE Y NO CONSTITUYEN CONSEJOS LEGALES.
NO DEBE ACTUAR NI CONFIAR EN NINGUNA INFORMACIÓN EN O REFERENCIADA POR ESTE
DOCUMENTO SIN BUSCAR EL CONSEJO DE UN PROFESIONAL CUALIFICADO.
1.
¿Qué es el Fideicomiso de Liquidación de WMI?
WMI Liquidating Trust (el "Fideicomiso de liquidación") sirve como un mecanismo para liquidar,
la conversión a efectivo y la distribución de los Activos del Fideicomiso de Liquidación (como se describe más detalladamente en estos
Preguntas Frecuentes) a los titulares de intereses benéficos en el Fideicomiso de Liquidación (el "Fideicomiso de Liquidación"
Beneficiarios "). El Fideicomiso de Liquidación no continuará, ni participará en ningún momento, la conducta
de cualquier comercio o negocio que no sea la liquidación y distribución del Fideicomiso liquidador
Activos, y tiene la intención de calificar como un "fideicomiso de liquidación" para los fines del impuesto a la renta federal bajo
regulaciones del Tesoro aplicables.
El Fideicomiso Liquidativo se estableció de conformidad con:
(a) el Séptimo Plan Conjunto Enmendado de Deudores Afiliados de conformidad con el Capítulo 11 de
el Código de Bancarrota de los Estados Unidos, fechado el 12 de diciembre de 2011 (modificado, el
"Plan");
(b) la orden que fue ingresada por el Tribunal de Quiebras de los Estados Unidos para el Distrito
de Delaware (el "Tribunal de Bancarrota") el 24 de febrero de 2012 (la "Confirmación
Orden ") confirmando el Plan, que se declaró efectivo el 19 de marzo de 2012;
y
(c) Contrato de fideicomiso de liquidación de WMI, con fecha del 6 de marzo de 2012, por y entre
Washington Mutual, Inc., WMI Investment Corp., William C. Kosturos como
fiduciario liquidador (junto con cualquier sucesor, el "Fiduciario liquidador"), y
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Delaware Trust Company (anteriormente conocida como CSC Trust Company of Delaware)
como fideicomisario residente de Delaware (en su versión modificada, modificada o complementada por
de vez en cuando, el "Acuerdo de fideicomiso de liquidación").
Las copias del Plan, la Orden de confirmación y el Acuerdo de fideicomiso de liquidación son
disponible en el sitio web del Trust Liquidating en www.wmitrust.com . Términos en mayúscula que son
utilizado, pero no definido en estas preguntas frecuentes, tendrá los significados que se le dan a dichos términos en el
Plan.
2.
¿Cuáles son los activos fiduciarios liquidadores?
Los activos que serán retenidos y distribuidos por el Fideicomiso Liquidatorio (el "Fondo de Liquidación")
Trust Assets ") comprenden todos los activos de Washington Mutual, Inc. (" WMI ") y WMI
Investment Corp. ("WMI Investment" y junto con WMI, los "Deudores")) desde el 19 de marzo,
2012 (la "Fecha de entrada en vigor"), excepto :
(a) Efectivo a ser distribuido por los Deudores Reorganizados (es decir, los Deudores desde y hacia
la fecha de vigencia) de conformidad con el Plan como agente de desembolso a los titulares de
Reclamaciones de gastos administrativos permitidos, reclamos de impuestos de prioridad permitidos (a la
medida aplicable), Reclamaciones no tributarias prioritarias permitidas, conveniencia permitida
Reclamaciones, reclamos de proveedores de WMI permitidos y reclamaciones de fideicomisarios permitidos;
(b) Efectivo necesario para pagar los honorarios y los gastos adeudados a ciertos Acreedores
profesionales de conformidad con la Sección 41.15 del Plan;
(c) Efectivo necesario para reembolsar a los Deudores Reorganizados por honorarios y gastos
incurridos en relación con distribuciones iniciales hechas por los Deudores Reorganizados
como agente de desembolso;
(d) Efectivo del Acreedor en la Fecha Efectiva; y
(e) los intereses patrimoniales en (i) Inversión WMI (todos los activos de los cuales serán
contribuido al Fideicomiso de Liquidación, incluyendo cualquier Reclamo Intercompañía), (ii)
WM Mortgage Reinsurance Company ("WMMRC") y (iii) Washington
Mutual Bank (las acciones en Washington Mutual Bank no tenían valor y
abandonado por WMI poco antes de la fecha de vigencia).
Lo remitimos a la Parte II, punto 7 ("Discusión y análisis de la situación financiera de la administración"
y Resultados de Operaciones - Activos ") del Informe Anual del Fideicomiso de Liquidación en el Formulario 10-K para
el año fiscal que finalizó el 31 de diciembre de 2016 (el "2016 10-K") para una descripción de la Liquidación
Confiar en los activos.
3.
¿Cuánto valen los activos fiduciarios liquidadores?
Una valoración inicial de los activos fiduciarios liquidadores y cada clase de fideicomiso liquidador
se determinó para fines de declaración de impuestos en la Fecha de entrada en vigencia. La valoración inicial de
La liquidación del interés del fideicomiso se puede encontrar en la divulgación titulada "Hoja de trabajo de valor para liquidar"
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Trust Interest Holders "bajo el enlace" Beneficiary Tax Information "en el Liquidating Trust's
sitio web en
www.wmitrust.com . Además, las valoraciones se realizarán periódicamente como
necesario para la presentación de informes fiscales en curso. Lo remitimos a la Parte II, Punto 6 ("Datos financieros seleccionados") de
el Formulario 10-K de 2016 para una descripción de los activos fiduciarios liquidadores y asuntos relacionados.
4.
¿Qué es un interés de fideicomiso de liquidación?
a. Visión de conjunto
El interés que tiene un Beneficiario de Fideicomiso de Liquidación en el Fideicomiso de Liquidación es
denominado "Interés de liquidación de fideicomiso" o "LTI". LTI se registran en el nombre
del Beneficiario Liquidador de Fideicomiso correspondiente a través de una anotación electrónica
sistema (el "Sistema de entrada de libros") administrado por el administrador fiduciario liquidador. LTIs no son
transferible o asignable (consulte la Sección 5 de estas preguntas frecuentes).
Cuando se emitió por primera vez un LTI a un reclamante elegible de conformidad con el Plan, la cara
cantidad del LTI (que no sea un LTI emitido con respecto a un
Reclamo no garantizado general, como se describe con más detalle a continuación) mostró:
(a) el importe del reclamo, interés o derecho insatisfecho (incluyendo cualquier interés,
multas o recargos que se relacionan con el período anterior al 26 de septiembre de 2008
(la "Fecha de Petición") que había sido autorizada por el Tribunal de Quiebras y en
relación con la cual se emitió el LTI de conformidad con el Plan;
más
(b) cualquier interés acumulado con respecto a tal reclamo insatisfecho, interés o
desde la Fecha de Petición según lo permitido por el Plan y la Orden de Confirmación
que permaneció impago a partir de la Fecha Efectiva.
El agregado de (a) más (b) (el "Importe de la cara") se reflejó en la inicial
declaración de propiedad proporcionada a cada Beneficiario de fideicomiso liquidador cuando los LTI
fueron emitidos (el "Estado de propiedad").
segundo. Acreción de interés
De acuerdo con el Plan, los LTI se acrecientan a la Tasa Federal de Juicio (que, en
el momento en que el Tribunal de Bancarrota confirmó el Plan fue de 1.95%) y tal
la acumulación continuará hasta el momento en que se cancela un LTI. Bajo ningún
circunstancias el titular de un LTI tendrá derecho a recuperar más que el Face
Monto, más acumulación de fecha de entrada en vigencia (si corresponde).
do. Información que debe proporcionarse antes de que se emita una LTI
Si tenía derecho a votar en el Plan y envió una Boleta debidamente completada
Kurtzman Carson Consultants, LLC ("KCC") en relación con esto, no lo hará
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tiene que tomar medidas adicionales antes de que su (s) LTI (s) pueda (n) emitirse porque un
La boleta completa incluye toda la información requerida. De lo contrario, antes de que un LTI pueda ser
emitido a un reclamante elegible de conformidad con el Plan, dicho reclamante debe proporcionar ciertos
información al agente de reclamos de los Deudores, KCC, quien luego validará el
información y proporcionársela al Fideicomisario. Tal información incluye el nombre y
datos de contacto del reclamante que será el beneficiario efectivo del LTI cuando
certificaciones emitidas y fiscales tales como W-8, W-9, etc. Información adicional
con respecto a la información que debe proporcionarse antes de que se pueda emitir un LTI es
disponible en el sitio web de KCC en
http://www.kccllc.net/
. Si tal información no es
siempre que el LITI correspondiente no pueda emitir el LTI correspondiente.
5.
¿Se puede transferir un LTI?
Los LTI no son transferibles ni asignables, excepto por voluntad, sucesión intestada u operación de
ley de conformidad con la Sección 2.4 (a) del Acuerdo de Fideicomiso de Liquidación.
6.
¿Se puede mantener un LTI en la cuenta de corretaje de un Beneficiario Fiduciario Liquidador?
Con el fin de cumplir con los requisitos de retención de impuestos federales de EE. UU. Aplicables, todas las LTI deben ser
celebrado a nombre del titular beneficiario y no puede mantenerse a nombre de un intermediario (u otro
candidato).
7.
Mi LTI se originó en una posición en mi cuenta IRA, pero tengo mi nombre y
no designa mi cuenta IRA como el beneficiario. ¿Hay algo que necesite
¿hacer?
Para que un LTI vuelva a depositarse en su cuenta, deberá remitir el dinero en efectivo.
los desembolsos recibidos hasta la fecha a cuenta de dicho LTI a su empresa de corretaje y tienen tal
la firma de corretaje vuelve a depositar dicho efectivo en la cuenta correspondiente. Además, por favor tenga su
compañía de corretaje llame o envíe un correo electrónico a KCC para que KCC pueda actualizar la información de su cuenta de modo que
las distribuciones futuras a causa de sus tenencias de LTI se distribuyen a su cuenta designada
(en lugar de usted personalmente). KCC puede ser contactado en
[email protected] o (888) 830-4644.
8.
Creo que tengo derecho a un LTI, pero nunca he recibido uno
Beneficiarios en las clases 2, 3, 12, 14, 15, 16 y 21, que proporcionaron versiones y
corregir la información fiscal W-8 o W-9, se emitieron LTI. Aquellos titulares de beneficios que sostuvieron
los reclamos en las clases donde se distribuyeron los LTI pueden no haber recibido LTI debido a razones
incluyendo lo siguiente:
(un)
Es posible que KCC aún no haya recibido la información fiscal correcta W-8 o W-9 en nombre de
el tenedor beneficioso Las firmas de corretaje deben proporcionar esta información en nombre de
sus clientes. Si cree que no ha recibido un LTI debido a la insuficiencia de información fiscal
proporcionados a KCC, llame o envíe un correo electrónico a su firma de corretaje y asegúrese de que tengan
confirmación de KCC de que su información tributaria está certificada y archivada.
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(segundo)
De acuerdo con la Sección 31.4 del Plan, no se emitieron LTI para LTI
se considera que tiene un valor nominal de $ 8,90 o menos después de la distribución inicial que ocurrió en o
alrededor del 23 de marzo de 2012.
9.
¿Qué es la Reserva de Reclamaciones Controladas por el Fideicomiso de Liquidación?
Desde y después de la Fecha de entrada en vigencia, y hasta el momento como Reclamo contra los deudores
que es disputado por los Deudores
1 (cada Reclamo de ese tipo, un "Reclamo en disputa") se ha visto comprometido
y liquidado, estimado por el Tribunal de Quiebras en un monto que constituye la cantidad permitida, o
permitido o no permitido, según sea el caso, por una Orden Final del Tribunal de Quiebras, la
El Fiduciario liquidador retendrá, en beneficio de cada tenedor de un Reclamo en disputa, el acreedor
Efectivo, LTI y, en la medida elegida por dicho tenedor, Notas de desembolso y cualquier ganancia o ingreso
atribuible a esto, en una cantidad igual a la Proporción Pro Rata de las distribuciones que tendrían
hecho al titular de dicho Reclamo en disputa si se tratara de un Reclamo permitido en una cantidad igual
al menor de (i) el monto liquidado establecido en la prueba presentada de la Demanda relacionada con tal
Reclamo en disputa, (ii) el monto en que el Reclamo en disputa será estimado por el
El Tribunal de Bancarrota de conformidad con la sección 502 del Código de Bancarrota constituye y representa el
cantidad máxima en la cual dicha Reclamación puede finalmente convertirse en una Reclamación Permitida, o (iii) tal
otro monto que pueda ser acordado por el titular de dicho Reclamo en disputa y la Liquidación
Fideicomisario. El efectivo del acreedor y cualquier ganancia o ingreso pagado a cuenta de los LTI y el
Las Notas de escorrentía (si las hay) retenidas para el beneficio de los titulares de Reclamos en disputa serán retenidas por
el Fideicomiso liquidador en beneficio de dichos titulares hasta que se determine su derecho
en virtud de los términos del Plan y comprenderá los reclamos en disputa del Fideicomiso de Liquidación
Reserva.
10.
¿Cómo afectan los cambios en la Reserva de Reclamaciones Controladas por el Fideicomiso de Liquidación mis LTI?
Los titulares de LTI pueden, de vez en cuando, tener derecho a un mayor interés en la
los activos subyacentes del Fideicomiso de liquidación si un Reclamo en disputa es posteriormente rechazado. En
tal evento, liquidación de activos fiduciarios que originalmente se asignaron a tales reclamaciones impugnadas, y
por lo tanto, formó parte de la Reserva de Reclamaciones Disputadas del Fideicomiso de Liquidación, se reasignará para el
beneficio de los titulares de otras LTI. Para propósitos de impuestos federales de EE. UU., Los titulares de LTI que son
espera que se beneficie de tal desestimación se tratará como recibir una distribución adicional
de los Deudores con respecto a la reclamación original o el interés sobre el patrimonio respecto de los cuales el LTI
fue distribuido (y gravado en consecuencia, independientemente de si un contemporaneo o
se realiza una distribución en efectivo acorde a los titulares).
11.
¿Cuándo se consideran cancelados los LTI?
Un LTI se cancelará automáticamente cuando (a) la cantidad nominal de dicho LTI haya sido
pagado en su totalidad y toda la acumulación de fecha de vigencia posterior a la publicación (si corresponde) con respecto a dicha LTI antes de
esa fecha también ha sido pagada, (b) el Fideicomiso Liquidatorio se disuelve de acuerdo con el
1 De conformidad con la Sección 26.1 del Plan, el Fiduciario Liquidador deberá presentar y presentar todas las objeciones a Reclamaciones y Equidad
Intereses tan pronto como sea posible, pero a más tardar 180 días después de la Fecha de entrada en vigencia o en una fecha posterior que pueda ser
aprobado por el Tribunal de Quiebras.
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Acuerdo de fideicomiso liquidatorio y (c) cualquier tenedor no reclama su distribución no entregada como
provisto bajo la Sección 31.6 (b) del Plan.
Los LTI emitidos a cuenta de los reclamos que surgen en los Tramos 2 y 3 han sido pagados en su totalidad. Como
como resultado, estos LTI han sido cancelados.
12.
¿Qué son CUSIP Escrow?
Tal como lo contempla el Plan, los CUSIP de depósito en garantía (los "CUSIPs de depósito en garantía") se emitieron en el
Fecha de vigencia para los antiguos accionistas elegibles de WMI. Los antiguos accionistas elegibles son aquellos
quién presentó oportunamente la documentación pertinente, incluida la versión requerida según la Sección 41.6
del plan. Los CUSIP de depósito en garantía se emitieron únicamente para facilitar posibles distribuciones futuras, si las hubiera,
a los antiguos accionistas elegibles de WMI si los reclamos que involucran intereses patrimoniales en disputa son
no permitido
A modo de antecedentes, a partir de la fecha de vigencia del plan, el fideicomiso depositario
La Compañía ("DTC") estableció y mantiene posiciones en los CUSIP Escrow antes mencionados.
Estos CUSIP de depósito representan las posiciones de los candidatos que se utilizarían para hacer
distribuciones, en su caso, de acciones ordinarias emitidas por WMIH Corp. (anteriormente conocida como WMI)
Holdings Corp. ("WMI Reorganizado")). De conformidad con el Plan, dichas acciones de WMI Reorganizado
las acciones ordinarias se depositaron en el fideicomiso de patrimonio en disputa establecido de conformidad con el
Planifique y se mantendrá en el Fideicomiso de patrimonio en disputa hasta el momento en que se presenten las Reclamaciones
Los intereses de capital en disputa están permitidos o no permitidos.
Una vez resueltas esas reclamaciones, la parte relacionada de las acciones mantenida en el
La fideicomiso de equidad en disputa se distribuirá a los reclamantes que tengan el reclamo recientemente autorizado o, si
la reclamación no se permite, la parte relacionada de las acciones se redistribuirá a los beneficiarios de
el Fideicomiso de acuerdo con la mecánica de distribución establecida en el Plan. En el evento cualquier
las distribuciones futuras de acciones ordinarias de WMI reorganizadas se realizan a partir de la equidad en disputa
Escrow, DTC recibirá instrucciones para asignar tales acciones comunes a cada uno de los CUSIP Escrow en
a prorrata.
En junio de 2015, varias reclamaciones fueron rechazadas y 1,4 millones de acciones fueron posteriormente
distribuido a los titulares de CUSIP Escrow a prorrata; sin embargo, un titular recibió tal
distribución únicamente en la medida en que la posición de propiedad del titular resulte en una distribución de
al menos una parte de las acciones ordinarias de WMI Reorganizadas. Desde esa fecha, no hay disallowances adicionales
con respecto a esas Reclamaciones relevantes han ocurrido. Sobre esa base, los antiguos puestos representados
por Escrow CUSIPs no tienen derecho a recibir ninguna distribución bajo los términos de
El plan.
Como se indicó anteriormente, los CUSIPS de depósito en garantía se establecieron únicamente para facilitar el potencial
distribuciones, en su caso, de acciones de acciones ordinarias Reorganized WMI. La única fuente de común
el stock disponible para tal distribución sería del 1.5 millones de acciones restantes en
depósito en la fideicomiso de equidad en disputa. Específicamente, el Escrow CUSIPS no, en y de
ellos mismos, representan un derecho a posibles distribuciones de efectivo futuras del Fideicomiso,
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Reorganizado WMI o Federal Deposit Insurance Corporation (ya sea en su capacidad corporativa)
o como receptor de Washington Mutual Bank), según sea el caso.
De acuerdo con el Plan, el Fideicomiso emitirá LTIs a los antiguos accionistas de WMI si,
y solo si el Fideicomiso puede monetizar Liquidación de activos fiduciarios en cantidades suficientes para pagar
reclamaciones en su totalidad mantenidas por los beneficiarios del Fideicomiso quienes son mayores a los miembros de las Clases 19 y 22,
y luego, solo si un accionista ha satisfecho oportunamente todas las condiciones aplicables para recibir cualquier
tal liquidación de intereses de fideicomiso. No puede haber garantías de que el Fideicomiso podrá
monetizar activos de una manera suficiente para dar efecto a lo anterior.
13. ¿Quién es el responsable de administrar el Fideicomiso liquidador?
a. El síndico de liquidación
William C. Kosturos, en su calidad de Fideicomisario Liquidador, es responsable
para la administración diaria del Fideicomiso liquidador. Tal supervisión está sujeta
a los términos de la orden de confirmación, el plan y la confianza liquidadora
Acuerdo y la supervisión de la Junta Asesora de Fideicomisos (como se describe más
a continuación) y el Tribunal de Quiebras.
segundo. El Consejo Asesor de Confianza
El Consejo Asesor de Fideicomisos tiene una función de supervisión con respecto a la
Liquidando la confianza. El Consejo Asesor de Fideicomisos tendrá los siguientes derechos, poderes
y deberes (a) supervisar la liquidación y distribución del Fideicomiso liquidador
Activos del Fideicomisario Liquidador de conformidad con el Fideicomiso Liquidador
Acuerdo, el Plan y la Orden de confirmación, (b) para aprobar (o retener)
aprobación) de los asuntos sometidos a su aprobación de conformidad con los términos del
el Contrato de Fideicomiso de Liquidación, y (c) eliminar y designar a cualquier sucesor del
Fideicomisario liquidador como se establece en el Acuerdo de fideicomiso de liquidación. Ver el 2016
10-K para información adicional con respecto a la Junta Asesora de Fideicomisos incluyendo su
composición.
do. El Subcomité de Litigación
El Subcomité de Litigación fue establecido originalmente para supervisar (i) el
enjuiciamiento, sujeto a las disposiciones de exculpación y liberación del Plan, (A)
reclamaciones contra actuales y antiguos funcionarios y directores de los Deudores por acciones
que surjan durante el período anterior a la Fecha de Petición (los reclamos "D & O"), (B) reclamaciones
contra profesionales y representantes contratados por los Deudores con respecto a
conducta que ocurrió antes de la Fecha de Petición; y (C) reclamos basados en conducta que
ocurrido antes del inicio de los casos de bancarrota de los Deudores contra terceros
partes por cualquier incumplimiento no contractual del deber a WMI, incluidos, entre otros,
reclamaciones antimonopolio y reclamaciones por responsabilidad civil comercial (colectivamente las categorías (A), (B) y (C) son
las "Demandas de Recuperación") y (ii) la defensa de las Reclamaciones Disputas Junior, incluidas
Reclamos en disputa de los titulares de Bonos de WMB por tergiversación, lo que impugnó los reclamos
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se clasifican en la Clase 18 (Reclamos subordinados) de conformidad con el Plan (el "WMB
Reclamaciones"); siempre que, sin embargo, el Subcomité de Litigación no esté autorizado a
perseguir demandas por agravio de negocios que fueron lanzadas contra JPMC y sus Personas Relacionadas
de conformidad con el Acuerdo Global de Arreglo. El Subcomité de Litigación fue
suspendido el 1 de enero de 2016, pero puede restablecerse si surge la necesidad, ya que
determinado por el TAB. Para más información sobre el Litigio
Subcomité, consulte los Puntos 10 y 11 del Formulario 10-K de 2016.
14.
¿Cuándo hará el Fideicomiso de Liquidación para realizar distribuciones?
Después de la Fecha de entrada en vigencia, en general, el Fiduciario liquidador debe realizar una
distribuciones durante el plazo del Fideicomiso liquidador. Sujeto a las excepciones que son
descrito en la Sección
15 de estas Preguntas frecuentes, se requiere que el Fiduciario liquidador haga distribuciones
a liquidar beneficiarios del fideicomiso de acuerdo con los términos de sus LTI y la distribución
prioridades en el primer (1er) día del segundo mes de cada trimestre fiscal durante el plazo del
Liquidar el Fideicomiso u otras fechas que el Fiduciario Liquidador determine, en consulta
con el Consejo Asesor de Confianza, son apropiados de vez en cuando.
15.
¿Qué forma tomarán las distribuciones?
En cada Fecha de distribución, se requiere que el Fideicomisario liquidador distribuya a la
Liquidación de los beneficiarios del fideicomiso, de acuerdo con los términos de sus LTI y la distribución
prioridades, todo el efectivo no restringido a la mano (incluido el efectivo recibido de los Deudores en
la Fecha Efectiva), excepto tales montos:
(a) cuando sea razonablemente necesario para financiar las actividades del Fideicomiso liquidador;
(segundo)
como son asignables a, o retenidos a cuenta de, Reclamos en disputa de acuerdo con
Sección 26.3 del Plan (consulte la Sección 9 de estas Preguntas frecuentes);
(do)
como sea razonablemente necesario para cumplir con los pasivos contingentes y para mantener el
valor de los Activos Fiduciarios Liquidadores durante la liquidación;
(re)
como sea necesario para pagar gastos incurridos o anticipados razonables (incluyendo, pero
no limitado a, cualquier impuesto impuesto o pagadero por los Deudores o la Liquidación
Confianza o con respecto a los Activos del Fideicomiso Liquidadores); o
(mi)
como sean necesarios para satisfacer otras responsabilidades incurridas o anticipadas por el
Liquidar el Fideicomiso de acuerdo con el Plan, el Acuerdo de Liquidación Global,
o el Acuerdo de fideicomiso de liquidación.
No obstante lo anterior:
(F)
el síndico de liquidación no está obligado a hacer una distribución si el neto agregado
cantidad de efectivo no restringido disponible para distribución en cualquier Distribución dada
La fecha (teniendo en cuenta las exclusiones enumeradas anteriormente) es tal que haría
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distribución impracticable según lo determine razonablemente el Fideicomisario Liquidador,
con el consentimiento de la Junta Asesora de Fideicomisos, de acuerdo con la ley aplicable,
pero solo mientras dicha cantidad agregada sea menor a Veinticinco Millones
Dólares ($ 25,000,000.00);
(gramo)
no se realizará ningún pago en efectivo a ningún tenedor de una LTI hasta ese momento, si es
el monto a pagar en cualquier distribución del Fideicomiso de liquidación es
igual o superior a diez dólares ($ 10.00).
Cuando se realiza una distribución, KCC la procesará en nombre de la entidad de liquidación.
Confíe y se pagará con cheque. El cheque se publicará en la dirección de cada Liquidación
Fideicomiso de Fideicomiso que se especifica en los libros y registros del Fideicomiso de Liquidación como
mantenido por KCC.
dieciséis.
Notas de escorrentía
a. ¿Qué son las notas de escorrentía?
Tal como se define en el Plan, las Notas de escorrentía son dos series de notas sin recurso, en el
monto total agregado del principal de $ 130,000,000, que devengan intereses al 13.0%
por año y vence en 2030. Las Notas de desembolso fueron emitidas en la Fecha Efectiva
por Reorganized WMI y se (a) distribuyeron a las entidades que eligen distribuciones
de las Notas de desembarque en lugar del Efectivo del acreedor en la Fecha de entrada en vigor o (b) en la medida
no disponible para su distribución a las Entidades de acuerdo con tales elecciones, constituyendo
Liquidación de activos fiduciarios. El interés en las Notas de desembolso es pagadero en (a) en efectivo
en la medida en que esté disponible o (b) pagadero en especie mediante capitalización de devengados
interesar. El reembolso de las Notas de desembolso es asegurado por una cuenta de valores o depósito
en el cual Reorganized WMI deposita las distribuciones de las ganancias de escorrentía, de tiempo en tiempo
tiempo como disponible.
segundo. Estado de las notas de escorrentía
Reorganizado WMI anunció recientemente alrededor del 30 de septiembre de 2017, todo
Las Notas de desempate del segundo gravamen senior emitidas y en circulación restantes se reembolsarán
en su totalidad. The Liquidating Trust tratará cualquier efectivo que reciba en relación con tales
redención de acuerdo con el Plan y el Acuerdo de Fideicomiso de Liquidación y
tal tratamiento puede incluir la distribución de tal efectivo y / o retener tal
efectivo para financiar las operaciones del Fideicomiso.
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17.
Consideraciones generales sobre impuestos
TEN EN CUENTA QUE LA CONFIANZA LIQUIDANTE, EL FIDEICOMISARIO LIQUIDANTE Y EL KCC
NO PUEDE DAR ASESORAMIENTO FISCAL A LIQUIDOS DE BENEFICIARIOS DE CONFIANZA O CUALQUIER OTRO
PERSONA. LOS ASUNTOS TRIBUTARIOS ESTÁN COMPLICADOS Y LAS CONSECUENCIAS FISCALES DE
SOSTENIENDO UN LIQUIDEZ DE INTERESES DE CONFIANZA Y LAS DISTRIBUCIONES RELACIONADAS CON
DEPENDERÁ DE SU SITUACIÓN DE IMPUESTOS EN PARTICULAR. USTED DEBE CONSULTAR
SU PROPIO ASESOR TRIBUTARIO PARA COMPRENDER COMPLETAMENTE LAS CONSECUENCIAS TRIBUTARIAS
DE TI A USTED.
PARA MAYOR INFORMACIÓN, POR FAVOR REVISE "TRATAMIENTO TRIBUTARIO DEL
FIDEICOMISO LIQUIDANTE Y TENEDORES DE INTERES BENEFICIOSO "EN LAS PÁGINAS 238 - 241
(INCLUSIVE) DE LA DECLARACIÓN DE DIVULGACIÓN DE DEUDORES FECHA 12 DE ENERO DE 2012.
a. ¿Cuál es la naturaleza de un LTI para fines del impuesto a la renta federal de los Estados Unidos?
Un LTI no es como acciones en una corporación con fines impositivos. Más bien, para federal de los EE. UU.
a efectos del impuesto sobre la renta, un titular de una LTI se trata como receptor a cambio (en su totalidad)
o en parte) para su reclamo o interés patrimonial un interés directo de propiedad en el subyacente
activos del Fideicomiso liquidador, y continúa siendo tratado a partir de entonces como
propietario de una parte indivisible de los activos subyacentes del Fideicomiso liquidador.
Un LTI también puede representar, en parte, el reclamo original o el interés del patrimonio con respecto a
de los cuales se distribuyó el LTI. Esto se debe al hecho de que ciertos titulares de LTI
puede, de tanto en tanto, tener derecho a un mayor interés en los activos subyacentes de
el Fideicomiso liquidador si las Reclamaciones en disputa son posteriormente rechazadas. De tal
evento, liquidación de activos fiduciarios que originalmente se asignaron a tales disputas
Las reclamaciones, y por lo tanto formaron parte de la Reserva de Reclamaciones Controladas de Confianza en Liquidación,
ser reasignado en beneficio de los titulares de otras LTI. Para el impuesto federal de los Estados Unidos
propósitos, los titulares de LTI que se espera que se beneficien de dicha anulación
ser tratado como recibir una distribución adicional de los Deudores con respecto a la
reclamación original o interés de capital con respecto a la cual se distribuyó la LTI (y
gravados en consecuencia, independientemente de si un efectivo contemporáneo o acorde
la distribución se hace a los titulares).
segundo. ¿Cómo se grava a un titular en su LTI?
Muy generalmente, un tenedor es gravado como si recibiera directamente el ingreso, ganancia,
deducción o pérdida en su porción de los activos subyacentes del Fideicomiso liquidador.
Por lo tanto, un titular debe tener en cuenta en la determinación de su propio imponible
ingreso para fines del impuesto a la renta federal de los Estados Unidos su parte asignable de cualquier ingreso obtenido
por el Fideicomiso liquidador (que no sea con respecto al Fideicomiso liquidador en disputa)
Reclamaciones de reserva), independientemente de si un efectivo contemporáneo o acorde
la distribución se hace al tenedor por el Fideicomiso liquidador. Además, cualquier efectivo o
otra propiedad que ya no forma parte de la Reserva de Reclamaciones Controladas del Fideicomiso de Liquidación
debido a la desautorización de uno o más reclamos en disputa se reasignarán entre
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los titulares de LTI que se espera que se beneficien de tal desestimación y que sean tratados como
distribuido con respecto a la reclamación o el interés del patrimonio con respecto a los cuales tal LTI
se distribuyó y gravó inicialmente, para fines del impuesto a la renta federal de EE. UU., como una
distribución con respecto a dicho reclamo o interés de capital.
do. ¿Por qué un titular de LTI recibe formularios de impuestos de más de una entidad?
Los pagos iniciales realizados a los titulares de LTI beneficiosos se realizaron en torno a la
Fecha de vigencia de WMI reorganizado. Estos pagos iniciales se hicieron antes de
la emisión de cualquier LTI y se hicieron a los demandantes del Tramo 2, que incluía
demandantes en las clases 2, 3 y 12 y 21. Estos pagos no satisfacían
Trata 2 reclamaciones en su totalidad. De conformidad con la Sección 27.3 del Plan, los activos restantes
disponible para los acreedores no distribuidos en la distribución inicial se colocaron en el
Liquidando la confianza. Los LTI se emitieron simultáneamente a todos los titulares y al Tramo 2
los solicitantes recibieron una base, a los efectos de la declaración de impuestos, como resultado de las contribuciones de
activos al Fideicomiso liquidador (los demandantes en otros tramos recibieron LTI pero no
base). Como resultado, WMI Reorganizado emitió formularios de impuestos por cualquier pago realizado a
Los reclamantes del Tramo 2 en la distribución inicial y por cualquier base inicial recibida cuando
emitido LTIs. Cualquier reclamante que fue permitido en la fecha efectiva, pero liberó su
el reclamo posterior a la Fecha de vigencia también recibió formularios de impuestos de WMI Reorganizado.
Posteriormente, todos los pagos realizados a los titulares de LTI después de la Fecha de entrada en vigor se hicieron
del Fondo de liquidación o de la Reserva de reclamaciones impugnadas de WMI LT, las entidades se separan
de WMI Reorganizado.
re. Para fines de información tributaria, ¿qué deberían recibir los titulares de LTI al final del año?
Cada titular de un LTI recibirá un estado de recibos y
los gastos del Fideicomiso liquidador como relevantes para el impuesto a la renta federal de los EE. UU.
en forma de una carta de información fiscal del beneficiario. Además, cada titular puede también
recibir Formulario (s) 1099 de la Reserva de Reclamaciones Controladas del Fideicomiso de Liquidación. Año-
los formularios de impuestos finales distribuidos incluyen el Formulario 1099-B (reclamaciones relacionadas con la equidad y la deuda),
1099-INT (ingresos por intereses) y 1042-S (receptores no estadounidenses), según el
naturaleza original del reclamo. Los demandantes de los empleados también pueden haber recibido el Formulario W-
2.
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El siguiente cuadro muestra las posibles formas de impuestos distribuidas por los diversos
entidades que un titular de LTI puede haber recibido.
Formar
Liquidando
Confianza
Reclamaciones disputadas
reserva
Formulario W-2
X
X
Formulario 1099-B
X
X
Formulario 1099-MISC
X
X
Formulario 1099-OID
X
X
Formulario 1099-INT
X
X
Formulario 1042-S
X
X
Impuesto a los beneficiarios
Carta informativa
X
mi. ¿Por qué recibí un Formulario W-2?
Se emitió un W-2 por el monto del reclamo que se consideró empleado
salario. Esto fue limitado al monto de reclamo permitido. Cualquier pago adicional o
La base se reflejaría en una carta de información tributaria del beneficiario o en el Formulario 1099-INT.
F. ¿Por qué recibí un Formulario 1099-B?
El Formulario 1099-B reportó el monto distribuido a cuenta de los valores mantenidos por
reclamantes. Esto fue limitado al monto de reclamo permitido. Cualquier pago adicional
o la base se reflejaría en una carta de información tributaria del beneficiario o en el Formulario 1099-INT.
gramo. ¿Por qué recibí un Formulario 1099-MISC?
El Formulario 1099-MISC se emitió por el monto distribuido a la Clase 12 no
demandantes de empleados. Esto fue limitado al monto de reclamo permitido. Alguna
pago adicional o base se reflejaría en una carta de información tributaria del beneficiario
o Forma 1099-INT.
El Formulario 1099-MISC también se emitió por honorarios profesionales pagados por la Liquidación
Confianza.
marido. ¿Por qué recibí un 1099-OID?
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El Formulario 1099-OID reportó la cantidad de Descuento de emisión original distribuido a
reclamantes que surgen de valores de deuda.
yo. ¿Por qué recibí un 1099-INT?
El Formulario 1099-INT se emitió por la cantidad de prepetición o postpetición acumulada
intereses distribuidos en exceso del monto de capital para las reclamaciones de valores o la
interés acumulado después de la petición para reclamaciones generales no garantizadas.
j. ¿Por qué recibí un 1042-S?
Los montos informados del formulario 1042-S están sujetos a la presentación de informes para personas que no sean estadounidenses.
k. ¿Por qué recibí una Carta de Información Fiscal del Beneficiario?
El beneficiario de Información Fiscal Carta proporciona una declaración anual de recibos
y los gastos de la Liquidadora Fiduciario asignables a un soporte de LTI como relevantes para
EEUU efectos de información de impuestos federales.
l. ¿Por qué he recibido un 1099-B, pero no un pago?
Demandantes en la clase 16, muelles, recibieron una LTI en torno a la fecha de vigencia.
Estos LTI inicialmente no tenía base para propósitos de declaración de impuestos. Como en el LTI
clases más altos de demandas fueron satisfechas por distribuciones de la Liquidación
La confianza en disputa Reclamaciones Reserva, base de la confianza de liquidación cambió de conformidad con el
cascada se establece en el Plan. Al 30 de junio de 2017, los demandantes PIERS tienen base en el
La confianza de liquidación.
metro. ¿Por qué he recibido un formulario 1099 en mi nombre cuando la posición original
provenía de mi cuenta IRA?
El Liquidadora Confianza actualmente con su información personal en el registro de la
Los datos presentados originalmente para KCC por su agente en su nombre. Discutir con su
asesor fiscal y el agente si es necesario un cambio a su información de cuenta.
Si usted desea tener información de su cuenta cambió, haga que su firma de corretaje
llamar o enviar por correo electrónico KCC. KCC actualizar su información para futuras distribuciones e impuesto
la presentación de informes para que sus participaciones LTI se distribuyen a su cuenta designada (en vez
de lo que personalmente). KCC puede ser alcanzado en
[email protected] o (888) 830-
4644. Véase también la discusión en FAQ # 7.
norte. Es el ingreso que se paga con respecto a un sujeto a LTI retenidos en el exterior
¿Impuesto?
En general, personas no estadounidenses que son dueños de LTI estarán sujetos a un 30% federal de Estados Unidos
retención sobre el componente de intereses de los reembolsos de impuestos recibida por el
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Liquidar fiduciaria en el momento tales no Estadounidense tiene LTI (y posiblemente cierta
otros ingresos de liquidación de confianza o recibos) a menos que tales cantidades son (a) efectivamente
conectada con la conducción de un comercio o negocio dentro de los Estados Unidos o
(B) derecho a un tipo reducido de retención (o exención) en virtud de un tratado de impuestos.
Una persona no estadounidense que es elegible para una tasa de retención reducida (o exención)
en virtud de un tratado tributario Estados Unidos deberán certificar este hecho a la Confianza de liquidación por
proporcionando una forma apropiada ejecutado correctamente el formulario del IRS W-8BEN o de otro tipo. A
obtener una exención de la retención basado en el argumento de que los ingresos sujetos
o recibos está vinculado efectivamente a la realización de una actividad comercial o empresarial dentro de la
Estados Unidos, el propietario de un LTI que es una persona no estadounidense debe aportar una adecuada
ejecutado el formulario del IRS W-8ECI. Estas formas se pueden obtener de la página web del IRS
(
http://www.irs.gov )
Se anima a personas no estadounidenses a consultar a sus asesores fiscales con respecto a la
aplicación de los Estados Unidos retención de impuestos federales, incluida la elegibilidad para una
la retención de la reducción o exención de impuestos.
o. Si un LTI se distribuyó originalmente con respecto a una demanda de empleo,
son distribuciones subsiguientes de la Liquidadora Fiduciario sujeto a
el empleo de retención de impuestos? Si es así, se emitirá un formulario del IRS W-2
reflejando la retención, ya quién?
Depende de si alguna de liquidación los activos del fideicomiso que fueron originalmente asignados
con las reivindicaciones en disputa (y por lo tanto parte de la Reserva de las reivindicaciones de liquidación de confianza en disputa)
han sido reasignados para el beneficio del titular de tales LTI. Como se describió anteriormente,
para propósitos de impuestos federales de Estados Unidos, un LTI representa, en parte, un interés directo en
Los subyacentes de la Confianza y de liquidación en la demanda original en relación con
que el LTI se distribuyó: véase la sección 16 (a) de estas preguntas frecuentes. Si se ha producido unarea
ión (que potencialmente puede ocurrir trimestral, generalmente dependiendo de si
ningún reivindicaciones disputa son no permitidos durante dicho trimestre), el valor de cualquier interés en
los activos subyacentes (en efectivo y otros bienes) reasignados para el beneficio de la
titular de tales LTI será tratado para efectos del impuesto federal como un adicional
la distribución de los Deudores con respecto a la pretensión fiscal original en el empleo
respecto de la cual el LTI se distribuyó, sea o no cualesquiera cantidades son en realidad
distribuido a la titular de la LTI en ese momento. En consecuencia, en el momento de
reasignación de tales cantidades pueden estar sujetos a la retención de impuestos de empleo. De tal
evento, las distribuciones posteriores a la titular de tales LTI se reducirán para la
importe de la retención (pero sólo en la medida distribuciones previas no han sido tan
reducido).
18.
¿Dónde puedo obtener más información acerca de la confianza y de liquidación mi LTI?
Puede obtener más información sobre
