Seguimiento del Fondo GPM Alcyon

Pues enhorabuena para ti, para mi y para los demás participes.

Confieso que me tienes sorprendido.....para bien, por supuesto.

Muchas gracias. Reconozco que a mí también me están sorprendiendo estos resultados y la muy poca volatilidad de la combinación de estrategias.  En algunos meses como este mayo o este mismo mes de agosto lo lógico es hacerlo bastante mejor que la categoría, pero no pensaba estar con ganancias importantes en meses donde los mercados caen con fuerza  Confiaba en ir batiendo a la media de la categoría casi todos los años pero ni en mis mejores sueños pensaba con hacerlo de una forma tan abultada y sin grandes sobresaltos en la curva de evolución del fondo. 

Esperamos seguir una evolución similar en el futuro, pero hay que ser consciente de que estos primeros años de vida del fondo nos hemos puesto el listón muy alto. 

Simplemente por añadir una perspectiva de nuestra descorrelación con los principales índices bursátiles en algunos períodos gracias a la combinación de estrategias diferentes que desarrollamos en el fondo GPM Alcyon, os adjunto gráfico de Bloomberg de la evolución del S&P 500 (violeta) y del fondo GPM Alcyon (blanco) desde mayo. La comparativa únicamente es con el objetivo de ver a ojo para esta correlación mucho más baja que la media y otros muchos fondos de la categoría mixtos moderados globales pues nuestro índice de referencia según Morningstar es realmente un 50% índice de renta fija global total return y 50% índice de renta variable global Total Return. Concretamente: 50% Barclays EurAgg TR y 50% FTSE Wld TR, no el S&P 500. 

Como otros fondos, el GPM Alcyon no hay manera de medirlo con una referencia ajustada,personalmente prefiero ver su comportamiento absoluto si bien es inevitable hacer algunas comparaciones

Impecable hasta la fecha, felicidades por el trabajo !!! 

Hola Faustob, por folleto no guardamos relación con ningún índice bursátil. SIn embargo, como gestor siempre he procurado parecerme en riesgo y algo de correlación con el índice que nos fijó Morningstar, por tener una referencia, que es como indicaba en mi mensaje anterior un 50% Barclays EurAgg TR y 50% FTSE Wld TR y también como referencia de media de fondos la de mixtos moderados globales que es  la que más se adapta a nuestro estilo de inversión y la que más correlaciona con nuestra evolución desde el inicio.

En los gráficos del fondo vs la media de la categoría de fondos mixtos globales desde su nacimiento y frente al índice de referencia se puede ver claramente la correlación que tenemos en muchos momentos. (Por suerte no la hemos mantenido ni en las caídas de mayo ni en las de agosto, gracias a nuestros estrategias de cobertura estacionales y de volatilidad que desarrollamos con futuros sobre índices. Nota: Morningstar en el gráfico computa a meses completos por lo que el mes de marzo del 2017, empezamos con la operativa el día 20 no lo contempla, por lo que nos resta en el gráfico casi un 1% de rentabilidad desde el inicio, el valor real sería 11,56 desde inicio que es el vl actual. 

Ayer el fondo de inversión GPM Alcyon cumplió 2 años y medio desde su constitución. Lo hemos celebrado con el valor liquidativo del último día de agosto en máximos históricos 11,74 (rentabilidad en agosto del 4,22% y en el año del 13%. Unos pocos días después de su puesta en marcha inauguramos este hilo del foro (qué rápido pasa el tiempo) Hasta el momento hemos conseguido ofrecer rentabilidad, estabilidad, tranquilidad y diversificación a nuestros partícipes. La rentabilidad acumulada del fondo desde el inicio es del 17,4% con una volatilidad del 6% y una caída máxima desde un máximo previo que no supera el 7%. Nuestro patrimonio bajo gestión ha subido desde los 100.000 euros iniciales a los 4.300.000 que tiene el fondo actualmente. 

Os dejo el gráfico de la evolución del valor liquidativo y del patrimonio del fondo desde el inicio. 

👏👏👏👏 Felicidades por el Fondo y la valentia de echarte al ruedo. Por las formas, por la claridad, por todo felicidades de verdad. 

Si fuera contratable en R4 medio foro estaría ya dentro.

Hasta la fecha, mejor comportamiento que unos cuantos famosos y famosillos que se destacan, principalmente, por el mucho ruido y el marketing 

El fondo ha capturado una buena prima del mercado alcista y ha protegido a la baja:el sueño de todo inversor

La verdad que hay que felicitar por la gestión