Análisis técnico: Semana 30 Octubre -3 Noviembre ¿ Rebotaremos?.
Estamos en unos soportes decisivos que si se rompen pueden llevarnos un 7% más abajo. Para mí la clave está en el comportamiento del bono americano y su regreso hacia zonas del 4,25%
Durante el tercer trimestre, los valores negociables del Tesoro de Estados Unidos en poder del público aumentaron a un récord de 25,7 billones de dólares . Se ha quintuplicado desde la Gran Crisis Financiera .Está previsto que aumente hasta la cifra récord de 27,3 billones de dólares en los próximos seis meses.
Ante la actual situación y mirando el corto plazo los analistas se dividen en dos tesis. Eduardo Faus de R4 nos dice DAX40, señales de importante rebote próximo a los mínimos de las últimas sesiones: Resaltaba la estacionalidad alcista de noviembre diciembre.
Estamos ante la mejor semana del año.
&P 500
30 de octubre: +55,50%
31 de octubre: +15,80%
1 de noviembre: +42,60%
2 de noviembre: +71,58%
3 de noviembre: +95,26%
Nasdaq
30 de octubre: +26,19%
31 de octubre: +97,00%
1 de noviembre: +32,96%
2 de noviembre: +91,46%
3 de noviembre: +91,06%
Russell 2000
30 de octubre: +3,27%
31 de octubre: +145,63%
1 de noviembre: -1,76%
2 de noviembre: +113,30%
3 de noviembre: +150,93%
Pero no todos opinan igual.Por la parte negativa tenemos a David Keller: usando Fibonnaci que ve el primer soporte en 4050. Semanas atrás señalo que se estaba formando un Hombro.Cabeza-Hombro.
El tercero está en.3800:
"Se alinea bastante bien con los mínimos principales de marzo de 2023 y diciembre de 2022, pero también puede notar la línea discontinua violeta alrededor de 3815. Esta línea muestra un retroceso del 38,2% desde el máximo de enero de 2022 hasta el COVID. mínimo en marzo de 2020. Es por eso que el SPX 3800 ha estado en nuestro radar durante bastante tiempo, y por qué creemos que se produciría una simetría notable con una caída del S&P 500 a este mismo nivel de 3800."
¿ La pregunta es qué hacemos:? A nivel de flujos y comportamiento parece que el mercado se decanta por los bonos como vemos en la relación de los etfs del Sp500 y de los bonos gubernamentales 7-10 años.
El mercado en el corto plazo está sobrevendido pero para retomar el camino alcista primero se tiene que superar la media de 50 días. ¿Pronostica el índice de transportes una economía más débil?
No creo que estemos en un mercado bajista a largo plazo pues alguna de las características clave de un mercado bajista secular son un PPO mensual por debajo de cero y un RSI mensual por debajo de 40.
Vigile el Vix (interesaría que bajara de 20).y los tipos de interés y quizás la forma menos arriesgada de estar en bolsa sea la venta conjunta de puts y calls.
Haces referencia "bono gubernamental de 7 a 10 años" se puede incluir en este grupo a los bonos de deuda americano, por ejemplo a 30 años, a los cuales le quedan entre 7 y 10 años para su vencimiento?
