Espectacular video, por cierto hablando de Marte, sigue abierto el contrato para el MTO, el futuro orbitador-es que cubran las necesidades de los rovers, etc...
Quizás pille algo Redwire, o MDA...
Veremos...
El Conocimiento es Poder...
#199
Re: 5N Plus
Dándole un vistazo a sus cuentas, capitaliza C$ 2'6 B, equivalente a $ 1'9 B, y ha ganado $ 50 M, es decir, cotizá a 38xPER. Traduciendo ese multiplicador: el Mercado descuenta tasas de crecimiento del BPA de ese orden de magnitud para el ejercicio en curso, lo que es igual unos 70 M de beneficios a final de 2.026. Sin embargo, la Dirección, bastante más prudente, indica: "5N+ expects to generate Adjusted EBITDA of between $100 and $105 million in FY 2026 ( en 2.025 obtuvieron 92 M EBITDA) with a higher contribution in the second half of the year".
Un aspecto de sus cuentas que me daba vueltas en la cabeza es el inventario, que sigue creciendo en importe, pero que decrece en % respecto al total de ventas lo cual es muy positivo xq indica expansión del negocio y mejora la rentabilidad general de la empresa.
Reducen deuda a $ 50 M sobre un activo de $ 475 M, lo que les deja margen para crecer orgánica y/o inorgánicamente.
Tienen carga de trabajo para 1 año y cada trimestre les llegan nuevos pedidos. Han aumentado capacidad productiva en un 30% E.U y USA y les han dado 18 M para que inviertan en capacidad en USA. A ver qué no verdades anuncian respecto al crecimiento, xq de "viento de cola" tienen un rato largo.
Son muy buenos xq las ventas aumentan un 32'5% mientras que el beneficio crece un 82%. Anualizando el resultado trimestral, ganaría Cad $ 1'08 x lo que cotizaría a 35xPER estimado 2.026. Se justifican x tt que cotice en ATH.
El próximo lunes 3/08 resultados. Leo x ahí brókers que marcan P.Os de C$ 44. Todo dependerá del crecimiento del BPA que sean capaces de reportar. A ver qué dicen!!
Gracias x facilitarme las cosas; comienzo a leer y resumo mis impresiones ASAP.
#209
Re: 5N Plus
Va como una moto: opera en un sector en expansión, aumenta ventas y márgenes, reduce deuda y tiene carga de trabajo a 10 meses vista.
El Beneficio del Q2 crece al 30% i.a y el del H2 al 51%.
Destaco esto: " Based on its strong first-half performance, and anticipated and contracted demand through the second half of the year, the Company is reaffirming its full-year 2026 Adjusted EBITDA guidance of $100 million to $105 million."
Traduciendo, dado que 5N+ consigue convertir el 60% del EBITA en benéfico neto, implícitamente están diciendo que esperan ganar $ 60M [C$ 84 M] con lo que cotiza a 30xPER estimado 2.026. El año pasado ganó $ 50 M, con lo que el beneficio esperado de 2.026 crecería 20% i.a. El PEG se ajusta a 1'5 veces.
#210
Re: 5N Plus
Leo en foros canadienses: " The world's largest defense contractor is negotiating with NioCorp Developments for supply of scandium, and Teck Resources and 5N Plus for supply of germanium, both of which are used in military equipment ranging from aircraft components to infrared sensors, the sources said. Lockheed Martin" A ver si es verdad!!
