Contenidos recomendados por Luisep11

Luisep11 18/01/26 20:52

Ha respondido al tema Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas

Hola, totalmente de acuerdo; en fondos activos, la diferencia aproximada de comisiones entre clases sucias y limpias es de un 0,75%. Claramente, cuando una cartera supera los 15K, Ironia es la opción más interesante, por no hablar de otras ventajas, el acceder a un mayor número de fondos, sin importes mínimos en la gran mayoría y sobre todo por el muy buen servicio que prestan a través de Telegram. Alguien me puede decir que en MyInvestor tienen un teléfono; sí es cierto, pero el nivel de atención es peor que la peor empresa de telefonía hace 10 años y de eso sé de lo que hablo porque lo he sufrido. Y si a alguien le parece muy gravoso los 115 euros anuales, pues con las promociones fácilmente puedes reducir o casi eliminar ese coste de suscripción.

Luisep11 18/12/25 12:52

Ha respondido al tema Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2025: análisis, opiniones y consultas

A mí me puede parecer bien esa cartera si se hubiera contratado hace tres años, que es el periodo con el que se calculan algunas de las principales métricas de X-Ray, rentabilidad, volatilidad, Sharpe. Las tres primeras posiciones representan el 45% de la cartera y en las tres se eligen fondos que lo han hecho muy bien en este periodo, sobre todo el último año con rentabilidades del 43%, 18% y 38% (periodo muy, muy corto para elegir un fondo) y en el que han tenido una volatilidad contenida, por lo que le sale también un resultado de Sharpe muy favorable.Tengo mis más serias dudas de que estas tres posiciones, con los VL actuales, vayan a tener un comportamiento tan favorable o similar los próximos tres años. El tiempo lo dirá. Como se indica, rentabilidades pasadas y sobre todo muy elevadas recientemente no garantizan esas rentabilidades futuras.

Luisep11 30/11/25 10:24

Ha respondido al tema Fondo de inversion versus impuesto sucesiones

Continuando con la tributación de herederos de un plan de pensiones, pregunto si alguien lo sabe con certeza, si dejo un plan de pensiones o una parte de ese plan por ejemplo a los hijos de mis sobrinos o a algún hijo de un amigo, al no tener estos ingresos por no estar trabajando, podrían recuperar ese plan tributando mucho menos (de 0 hasta 12.450 euros el 19% según IRPF 2025) y una vez recuperado invertirlo en un fondo de inversión similar. El 19% no es poco pero siempre mucho menos que si lo heredan sus padres que si están trabajando y tendrían que tributar a su marginal de la tarifa del IRPF, sumándolo a sus ingresos del trabajo. Podrían planificar una vez heredado el plan de pensiones, rescatar cada año una parte para tributar menos y eso irlo traspasando a un fondo si no necesitan el dinero. ¿Esto es asi?. Todo esto teniendo en cuenta que quien administra el patrimonio de esos menores será bajo la patria potestad de sus padres.

Luisep11 08/09/25 19:59

Ha respondido al tema Cambio de inversión para mejorar comisiones de OPENBANK

Perdona, pero yo no vendo nada, yo soy un particular que invierte en fondos, tanto en indexados, principalmente World como activos, cada vez menos y saliendome poco a poco de los activos. Sin embargo, por lo que veo tu si que te dedicas a vender fondos, y claro, ante un fondo que le pueden colocar a un cliente con comisiones del 1,75%, más comisión de depósito y en algunos casos hasta comisión de custodia, los bancos y comercializadoras no tienen gran interés en ofrecerle un indexados con comisiones del 0,15% que obtiene mayor rentabilidad sobre todo a largo plazo, simplemente porque con este tipo de fondos ganan muy poquito.No se de donde sacas tu que cada vez se ven más fondos de gestión activa que baten al mercado y por supuesto mucho menos a largo plazo. No voy a contar ahora los diferentes estudios que dicen que el 95% de los fondos activos a largo plazo nunca superan al mercado.Dices: " El que sabe un poco, no le importa pagar un poco más en la comisión porque la rentabilidad potencial es mayor y sea cual sea el riesgo." Esto por resumirlo un poco es una falacia, haciendo creer que por pagar más vas a obtener un mejor fondo cuando es todo lo contrario, el saber más hace que seas más exigente y no permitas que te cobren más por productos peores que los que incluso tienen costes menores.En todo lo que yo me he referido, hablo siempre de fondos de renta variable, de renta fija no hablo nada.No se de que narrativa dices que yo me quede, insisto, yo no vendo nada, yo invierto en fondos. Pero créeme, llevo muchos años en esto, desde el año 1997 invirtiendo, con errores y aciertos y ya me sé y muy bien los argumentos que utilizan los comercializadores de fondos.

Luisep11 31/08/25 22:50

Ha respondido al tema ¿Qué importancia darle a la perspectiva "negativa" de un fondo en el rating Morningstar?

Así es, yo estoy registrado y es gratuito y tal vez puedas tener más y mejor información y también hacer listas de seguimiento de varios fondos. Vale la pena registrarse.

Luisep11 31/08/25 20:17

Ha respondido al tema ¿Qué importancia darle a la perspectiva "negativa" de un fondo en el rating Morningstar?

Cuando buscas un fondo, justo debajo, aparece el nombre del fondo en negrita grande, el ISIN, las estrellas y el negative todo en la misma línea. Debajo de esa línea hay varias apartados, Resumen, Grafico, Analisis, Riesgo, Cartera...., pues pinchas en Análisis, por defecto te aparece en inglés pero yo lo traduzco con el Google, botón derecho...

Luisep11 31/08/25 18:34

Ha respondido al tema ¿Qué importancia darle a la perspectiva "negativa" de un fondo en el rating Morningstar?

Buenas tardes, ademas de lo que te indica la IA, te aconsejo que leas el apartado Analisis de Morninstar sobre este fondo y ahí te puede dar algunas de las claves de esa valoración negativa. En concreto resalta lo siguiente: "El reciente aumento de las tarifas de DNCA Invest Alpha Bonds A EUR respalda una rebaja de la calificación Morningstar Medalist de esta estrategia de Neutral a Negativa. Las comisiones son un punto débil. Las elevadas comisiones de la estrategia representan un obstáculo difícil de superar, ya que su precio se encuentra entre los más altos de sus competidores."Además la clase que tu quieres comprar es de las más caras de este fondo, con costes del 1,3%. Te aconsejo que mires otras comercializadoras que te ofrezcan, si estás interesado en este fondo, una clase más barata y sin mínimos de entrada, LU1694789378 con coste del 0,66% como es el caso de Ironai.Tech.Si las comisiones son importantes en todos los fondos, lo pueden ser más en monetarios o de renta fija a corto plazo en el que la expectativa de rentabilidad es baja comparado con la RV, por lo que una elevada comisión del 1,3% se puede "comer" fácilmente el 30% de la rentabilidad obtenida. Aunque el fondo tiene actualmente cuatro estrellas, esto es lo que dice sobre su gestora:" El proceso se ve limitado por el decepcionante rendimiento ajustado al riesgo de su empresa matriz, como lo demuestra su calificación promedio de Morningstar a 10 años de 2,7 estrellas. Una calificación inferior sugiere que la empresa ha tenido dificultades para superar la rentabilidad ajustada al riesgo." " El 21 de enero de 2025, Natixis IM y Generali anunciaron su intención de establecer una empresa conjunta entre sus respectivas operaciones de gestión de activos...." Lee ese apartado y ahí también justifica algunos riesgos de esa fusión.Y dicho todo esto yo tengo un importe limitado de este fondo dentro de la parte más conservadora de mi cartera(llevo otros monetarios o RF corto plazo), por supuesto la clase más barata que he indicado.

Luisep11 31/08/25 13:08

Ha respondido al tema El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos, etc

Por simplificar, su respuesta responde fielmente a la campaña lanzada por el independentismo hace unos años de "España nos roba". Nada nuevo.Según sus palabras: "Debo recordarte que la condonación de deuda es a varias comunidades autónomas no solo a la catalana, aunque la negociación la haya llevado solo ella y que el nuevo cupo que se quiere imponer a futuro tiene su sentido". Por eso se hace esa condonación cuando la comunidad catalana es de las más endeudadas con el Estado con diferencia del resto de las comunidades, 78.000 millones con el Estado del total de su deuda de 89.000 millones. También me va a decir usted que eso se hace para el bien general las personas, y no tiene nada que ver el hecho de la necesidad de los votos de Junts o ERC para que siga en su puesto el actual presidente dos años más. Y el hecho de que la negociación se haya hecho solo con Cataluña es algo anecdótico, pura casualidad sin mayor importancia, por favor hagan lo que los votos les permitan pero no insulten a nuestra inteligencia, por decirlo de una forma políticamente aceptable, que muchas veces no es lo que te pide el cuerpo.Y lo que el cupo tiene su sentido, claro que si, los que tienen mejores condiciones de vida, los egoístas siempre quieren más. Le recuerdo que los impuestos que se paga y las prestaciones no son de los territorios, son de las personas.

Luisep11 31/08/25 09:29

Ha respondido al tema Cambios en Morningstar

Muchas gracias por su dedicación y tiempo para explicarnos el proceso, espero que lo pueda asimilar todo y al final pueda cargar Portfolio Performance siguiendo sus indicaciones. Saludos.

Luisep11 30/08/25 18:59

Ha respondido al tema El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos, etc

Si lees atentamente lo que he escrito, he dicho que aún sin tener datos para comparar, estimo que nuestra sanidad está al menos, sino mejor que el resto de los países europeos comparables y me refiero a Italia, Alemania, Austria, por no mencionar Reino Unido que está bastante peor. Por lo que lo de la complacencia del mediocre te la podrías haber ahorrado.Lo que mantengo es que no valoramos nuestra sanidad y prueba de ello es el 80% de valoración positiva que le dan las personas que la han utilizado en el último año, aunque tu no te fíes de las estadísticas oficiales, yo me fio menos de la impresión basada solo en la intuición o en los comentarios en la barra de un bar. Puedes ver estudios, (ahora si les he echado un vistazo) no españoles que indican que nuestra sanidad es la tercer en Europa y dependiendo del estudio entre el quinto y decimo puesto a nivel mundial, vamos que tan mal no debe de estar....ni está.En lo que si estoy de acuerdo contigo es que el salario de los médicos y también enfermeras es bajo y yo estimo que este sistema de sanidad en parte se sostiene por los bajos salarios relativos de estos profesionales, pero también hay que tener en cuenta que salvo los costes de matricula que son insignificantes en relación a coste total, aquí, y casi en toda Europa un medico se forma casi gratis mientras que en USA por ejemplo le puede salir la broma por unos 400.000 euros. Modelos diferentes, con ventajas e inconvenientes. En España corremos el riesgos de casi pagarles toda la formación a un médico y este se largue al terminar sus estudios para ganar más dinero.Y podemos hablar del copago básico, no de arruinar a una persona por tener que operarse, pero si que por ejemplo por una intervención en Urgencias, se pague una mínima cantidad. Muchos extranjeros que son atendidos preguntan cuanto tienen que pagar y dan su tarjeta y cuando les dicen que nada, alucinan. Eso también tendría un aspecto disuasoria y de dejar de ir a veces por chorradas a urgencias.