No creo que exista un nº de valores óptimo, Buffett es partidario de una cartera concentrada y parece que le ha ido bien; Lynch llegó a tener 1000 valores en cartera y aún así mantenía cierta descorrelación con el SP500.
Hay opiniones para todo, salvando el tema comisiones broker, creo que lo mejor es sentirte confortable con tu cartera;
Creo que estadísticamente (aunque esto varía según dónde lo leas), unas 10 posiciones pueden darte acceso a un 80%/90% de diversificación del portofolio, dejando de lado el riesgo de mercado.
Yo tengo 12 valores, mi ideal se sitúa entre 10/20 valores ya que creo que es bueno tener cierta convicción combinado con un grado de diversificación que mitigue mi torpeza; por otra parte tener posiciones muy pequeñas creo que le da como cierto cariz especulativo a tu portfolio, ya que inconscientemente uno puede acabar relajando su criterio rellenando la cartera en lugar de completarla, jugando a una suerte de pim pam a ver si toca.
Sin existir reglas fijas, me parece poco arriesgado tener 5 valores en cartera si las empresas que la forman son de una calidad indudable y no se han comprado muy caras, y muy arriesgado tener 50 chicharros en cartera; el rendimiento de tu cartera a l/p irá paralelo a la trayectoria de las empresas que la integran.
Pero tu estrategia, no me parece mala para nada ya que te permite estar diversificado como bien dices a varios sectores, monedas etc, ; de hecho y aun teniendo en cuénta que hay que leer esto con muchas reservas -ya que los gestores profesionales juegan otra liga,- Jean Marie Eveillard de First Eagle Funds que es un gestor excepcional, creo que tiene una ponderación parecida a la tuya.
En Bestinver por ej, han cambiado un poco su estrategia y están muy concentrados en los primeros 20 valores, después tiene unos cuántos valores más con ponderaciones mucho más bajas.
Como dice Woody Allen, "whatever works..."
