Análisis Técnico Diario Dax
Estrategia
El precio tras respetar niveles de 8.300 puntos nos ha dado argumentos para posiciones al alza aunque comportaba riesgos por el volumen con el que se produjo el proceso de ventas de la sesión previa.
Nuestra visión es moderada alcista aún a falta de una segunda onda o retroceso a la baja para gozar de estructura necesaria para batir máximos previos. Nivel clave activación compras situado en 8.434 puntos.
Escenario Alternativo
No respetar el nivel clave en 8.300 puntos, haría que pudieramos entrar en planos bajista anteriores aún siendo arriesgado posicionarse a la baja debido a fuertes giros al alza.
Nivel clave activación ventas situado en 8.256 puntos con objetivo completo a la baja situado en 8.172 puntos.
Análisis Técnico Diario Oro
Estrategia
El precio ataca resistencias produciendose la salida del precio por encima de las mismas abriendo posibilidades de apertura de niveles al alza aún encontrándose la volatilidad muy contraída sobre el activo. Nivel clave de apertura de compras situado en 1.434 USD.
Una entrada fuerte en plano anterior puede abrir posibilidades de búsqueda de objetivos a corto plazo situados en 1.538 USD, aún comportando riesgos posiciones al alza.
Escenario Alternativo
La tendencia principal sigue siendo muy clara, aún sin gozar de la estructura para poder ceder mayor terreno con velocidad. Es necesaria una pequeña onda al alza sin superar máximos previos , en 1.479 USD , para poder abrir ventas con volumen.
Nivel clave de activación de ventas situado en 1.390 USD, zona en la cual el precio ya habría realizado las don ondas correctivas para volver a buscar niveles objetivos de largo plazo en 1.178 USD.
Análisis Técnico Diario Crudo
Estrategia
El barril West Texas tras testar zonas de soportes previos vuelve a rebotar entrando en el rango en el que nos hemos visto inmersos toda la semana. Nuestra visión es moderada bajista aún observando movimientos en rango . Un testeo de las zonas de soporte puede hacer que se abran zonas inferiores con una salida del proceso lateral en el que nos encontramos.
Nivel clave de activación de ventas por debajo de 92.10 USD con potencial apertura de zonas bajistas .Niveles inferiores a dicha área comentada,abrirían zonas hasta 89.40 USD. Objetivo completo bajista situado en 86.79 USD.
Escenario Alternativo
No pasar por debajo del primer nivel clave situado en 90 USD haría que el precio pudiera volver a las zonas altas del rango aún sin grandes movimientos, debido a que la estructura del precio no le permitiría batir máximos previos.
Apertura Europea
Asia
Japón impondrá nuevos márgenes a la negociación de divisas, según Nikkei. Se busca proteger al inversor y limitar la manipulación de mercados. Restricciones en opciones binarias con vencimiento inferior a 2 horas.
El FMI dice que Japón crecerá un 1.6% en 2013 y un 1.4% en 2014. Añade que los bonos japoneses hacen frente a incertidumbres a la espera de su evaluación sobre el efecto de la política monetaria del país sobre la inflación futura. El Banco de Japón debe empezar a considerar los riesgos de salir de la política monetaria iniciada a tenor del fuerte aumento de su balance.
- IPC Japón (abr) -0.7% vs estimado -0.7% (previo -0.9%)
Bonos japoneses a 10 años cierran al alza en +22 ticks, en 142.38, a pesar de los informes de que los principales bancos del país han reducido su exposición un 10.8% respecto al mes anterior, por debajo de los 100 billones de Yenes por vez primera en 2 años. El Nikkei al alza un +1.54% por datos de que el fondo público de pensiones japonés considera cambiar su estrategia de inversión hacia acciones japonesas, lo cual puede provocar un rally en el mercado.
Europa
S&P afirma que una serie de comunidades españolas, incluyendo Cataluña, Andalucia y Baleares, permanecen en perspectiva negativa.
La Cámara de Comercio del Reino Unido eleva su perspectiva económica por vez primera desde 2008, y espera un PIB del +0.9% para 2013, frente a su anterior estimación del +0.6%. En 2014 estima un +1.9% vs previo +1.7%.
EEUU
Escasas ganancias en el mercado de bonos americano a pesar de las presiones tras datos de Indice de Precios del PIB. La típica demanda propia del fin de mes ha ayudado en el impacto negativo que tuvo el dato sobre su rentabilidad y tras las ventas sufridas a lo largo de la semana. La subasta de bonos a 7 años fue bien recibida con una demanda por encima de la media de las 5 últimas subastas de la línea.
Bonos a 10 años, contrato de septiembre, se eleva 4 ticks en 129.20 previo a la apertura europea.
Forex
El Dólar Australiano se ha debilitado durante la sesión asiática, mientras el Dólar/Yen superaba 101.00 con una reacción, no obstante, muy limitada ante los datos de IPC de Japón (que muestran una recuperación de la actividad económica, aunque aún negativa, firme).
La volatilidad en el mercado del Forex es la más alta del año este mes según Morgan Stanley.
Materias Primas
Futuros crudo WTI con escasas ganancias en la sesión asiática, +0.13 USD en 93.73 USD, muy baja en comparación con el movimiento durante la sesión en EEUU. Cotiza en 93.40 USD, 14 centavos a la baja previo a la apertura en Europa. El Oro supera el máximo de ayer animado y sostenido por los datos de Indice de Precios del PIB en EEUU y los datos de Peticiones Semanales de Desempleo, estas últimas al alza y sin dar continuidad a la esperada continuidad en la caída del paro. El Oro cotiza por encima de los 1400 USD, en 1417 y aproximándose al 651.8% de fibo (1321.50-1487.93) en 1424.35 USD.
Apertura Americana
Asia
El fondo público de pensiones de Japón (GPIF) está considerando cambiar su estrategia a una que podría permitir que aumentaran su cuota en las inversiones en acciones domésticas durante el mercado alcista.
Por la noche, en la sesión asiática, el Nikkei descendió un -5% y cayó por debajo del nivel psicológico importante en 14.000 puntos, apoyado por un Yen más fuerte.
Europa
A la espera de que abra el mercado americano, los índices europeos cotizan al alza por todo el continente, con una última subida después del anuncio de que del fondo público de pensiones de Japón (GPIF).
Analistas de Goldman Sachs esperan que el BCE mantenga los tipos sin cambios en su próxima reunión y que no anuncien ninguna nueva medida de expansión monetaria.
EEUU
Shinohara, director general adjunto del FMI, dice que la consolidación fiscal de los EEUU puede que sea demasiado rápida
- Índice de Precios del PIB: 1.1% vs estimado 1.2% (previo 1.0%)
- PIB anualizado (1er trimestre): 2.4% vs estimado 2.5% (previo 0.4%)
Forex
Se observa un debilitamiento del Yen después del anuncio del fondo público de pensiones de Japón.
Sin embargo el consiguiente fortalecimiento del Dólar en Euro/Dólar y Libra/Dólar acabó con las ganancias anteriores.
Materias Primas
A la espera de la apertura americana los futuros de Crudo WTI cotizan a la baja mientras el flujo de adversos al riesgo aumenta. Además del anuncio del informe API sobre el stock de crudo mostró una subida brusca desde 532K hasta 4402K.
El gobernador kuwaití de la OPEP dice que no hay razón para cambiar las cuotas de producción, mientras los ministros de la OPEP se preparan para la reunión de este viernes en Viena.
Datos Macro
- Cuenta Corriente Canadá (1er tri) (14:30 horas)
- Variación de Ventas de Viviendas Pendientes Anualizado EEUU (abr) (16:00 horas)
- Cambio Almacenamiento Gas Natural EIA (24 may9 (17:00 horas)
Conferencias
- Merkel habla en Paris sobre el Euro con François Hollande (18:00 horas)
- Costa, del BCE (ala blanda), habla sobre Portugal y la UE (18:30 horas)
Subastas
- La FED compra 1.250-1.750 millones USD en bonos en rango de vencimiento Feb’36-May’43 (17:00 horas)
- Tesoro de EEUU subasta 29.000 millones USD en bonos a 7 años (19:00 horas)
