Cotización de Latham Group, Inc (SWIM) hoy en tiempo real

Negocio

Latham Group diseña, fabrica y distribuye piscinas enterradas residenciales, cubiertas y revestimientos en Norteamérica, Australia y Nueva Zelanda. El 84,6 % de sus ingresos proviene de Estados Unidos, seguido de Canadá (9,2 %) y Australia (4,0 %).

Análisis

La compañía presenta una estructura financiera muy conservadora, con una deuda neta sobre EBITDA de solo 0,07 veces y una relación deuda/capital de 0,08, lo que le otorga una gran flexibilidad. El crecimiento de ingresos del 7,4 % se ha traducido en un salto del 163,7 % en el beneficio por acción, reflejando un apalancamiento operativo significativo. Sin embargo, la rentabilidad sobre el capital invertido (ROIC) es apenas del 2,7 %, y el margen neto del 1,6 % indica que la conversión de ventas en ganancias sigue siendo muy ajustada. La valoración por PER es elevada (78,2 veces), pero el múltiplo EV/EBITDA de 8,0 veces y el PER del sector (80,4 veces) sugieren que la comparación sectorial no es tan extrema. El modelo DCF arroja un valor intrínseco negativo, lo que lo invalida como referencia para esta empresa. El número de Graham (2,36) y el consenso de analistas (8,25) ofrecen señales contradictorias, pero el crecimiento esperado del BPA y un PEG de 0,48 apuntan a una valoración más razonable en términos forward.

Catalizadores

• Próxima presentación de resultados (2T 2026) 04 de ago