Rankia España
blog Trading Day
Forex y spreads de materias primas

30 días para ganarle dinero a la soja

Por primera vez en la reciente andadura de este blog, vamos a proponer una operación con fecha de caducidad. El motivo no es otro que el cercano vencimiento de uno de los futuros que componen el spread que vamos a vender, de manera que antes de la fecha de vencimiento debemos estar fuera de la operación.

En concreto, para las operaciones con futuros de materias primas que se realizan con brokers que no realizan entrega física (o sea, los brokers que todos usamos normalmente), se establece una fecha conocida como First Notice Day (FND) en la cual debemos tener liquidada la posición. Si nosotros no lo hacemos, el broker nos la cerrará, previo aviso unos días antes por correo electrónico.

Para el spread que veremos a continuación, su FND es el 31 de Octubre, por lo tanto es recomendable que como máximo 2-3 días antes ya estemos fuera de la operación.

La estrategia que vamos a proponer en esta ocasión es la compra de un calendar spread de soja (ZS) Noviembre 2013 - Enero 2014. Su gráfico es el siguiente:

 

 

Se aprecia que si compramos el spread, estamos a favor de la tendencia secundaria, mientras que el precio para que ha roto la tendencia terciaria bajista que venía desarrollando. En cualquier caso, en la zona de -3.00 ha quedado delimitado el suelo de la tendencia, y nosotros vamos a usar ese nivel como stop de pérdidas.

El motivo principal que nos lleva a abrir esta operación es su estacionalidad característica en los últimos 30 días de vida del spread. En este gráfico con el período actual ampliado se puede ver con claridad:

 

 

La línea morada corresponde con el precio actual, y se puede apreciar como en los últimos años ha tenido ha tenido siempre un úlitmo recorrido alcista importante.

Por último, la confirmación de que quizás podamos estar en lo cierto al pensar en una salida al alza del spread es su tabla de posiciones:

 

 

Por debajo del precio al que cotiza ahora hay un elevadísimo número de contratos, lo que indica que va a ser difícil que el precio los pueda atravesar, mientras que hacia arriba el camino se antoja mucho más despejado. Las manos fuertes del mercado parecen que apoyan la subida y sostienen el precio ante nuevas bajadas. En cualquier caso, siempre hay que saber que las posiciones podrían variar y se podrían retirar órdenes o aparecer nuevas, por lo que ante todo hay que respetar el stop fijado antes de abrir la operación.

Saludos y buen trading.

 

NOTA: lamento no poder colocar imágenes de la web de MRCI, no da permiso para hacerlo.

NOTA 2: En cambio, los responsables del software Scarr Visual Trading nos han dado libertad total para publicar cualquier imagen. A cambio, y me parece de justicia, coloco un código promocional que nos ha facilitado que proporciona un 10% de descuento para contratar su servicio, ya sea en la forma mensual o anual. Dicho código es: 696A8BF995

Lecturas relacionadas
Repetimos la estrategia sobre el trigo
Estrategia sencilla con spreads de trigo
¿Nos apostamos 50 dólares al petróleo para llevarnos 500?
  1. en respuesta a eseas
    - Ver mensaje
    #15
    Jorge Rubio

    Eseas,

    Eso es difícil de predecir. Incluso depende de cómo se mueva el precio, no es lo mismo que poco a poco vaya bajando con pequeños retrocesos por el camino a que haga 3 sesiones de caídas fuertes consecutivas.

    En el primer caso, al ser una bajada ordenada con sus retrocesos correspondientes, puedes dejarle recorrido. En el segundo caso, tras una bajada vertical es muy posible un retroceso fuerte, por lo que vale la pena tomar el beneficio rápido que has conseguido.

    Dada me media de beneficio de esta operación en los últimos años y su gráfico actual, pienso que una bajada a los mínimos de -2.300 es probable durante el período de vigencia del seasonal favorable.

    Saludos.

  2. en respuesta a Jorge Rubio
    - Ver mensaje
    #14
    eseas

    Buenas Jorge, hoy he entrado en el spread de las vacas, que objetivo le ves de salida?

    Muy bueno el de la soja que hiciste, 7 dias y salida buena. Felicidades

  3. en respuesta a Jorge Rubio
    - Ver mensaje
    #13
    Jorge Rubio

    A lo largo de la mañana de hoy se han podido cerrar los lotes comprados a 5.

    Puesto que el objetivo, tomando como punto de compra el nivel propuesto en el blog (-0.50) era de 6,5 puntos a conseguir, me parece que obtener del mercado 5,5 puntos en apenas 7 días (lo que equivale a un 84% del objetivo) es más que suficiente y no justifica el riesgo de seguir en el mercado.

    Por tanto, doy por finalizada la estrategia por mi parte. Ojalá el precio siga subiendo en los próximos días para aquellos que prefieran seguir dentro del mercado.

    Saludos.

  4. en respuesta a Tinaturner
    - Ver mensaje
    #12
    Jorge Rubio

    Tinaturner,

    En efecto, una de las operaciones propuestas este mes por los chicos de MRCI es esta venta del calendar de vacas. Los datos de la operación en concreto son:

    Fecha Entrada: 12-Octubre
    Fecha Salida: 13-Noviembre
    % Acierto en los últimos 15 años: 100%
    Beneficio medio: 301 USD

    A mí también me parece una buena operación, de hecho ya la tengo en cartera desde la semana pasada, de momento apenas se ha movido. A favor le veo que se encuentra con mucho recorrido a la baja y el precio está en clara tendencia bajista. El stop hay que situarlo estrictamente en -1.500, donde está el máximo de la última tendencia cuarta alcista y respetarlo escrupulosamente, pues este año las carnes han sido muy poco estacionales y debemos considerar la operación con mucho respeto y sin tomar una gran cantidad de lotes que pesen demasiado en el global de nuestra cartera.

    Gracias por tu aportación al blog!

  5. #11
    Tinaturner

    Hoy Joe Ross propone vender LE Z13G14. Me parece buena operación.

    Saludos

  6. #9
    Jotasam

    He llegado tarde hoy, pero dejo orden de entrada a 1 1/2.
    Gracias y un saludo,
    José Luis

  7. en respuesta a Jorge Rubio
    - Ver mensaje
    #8
    Mostar

    Gracias a vosotros por compartir ideas y enseñanzas.

    Un saludo.

  8. en respuesta a Eagle
    - Ver mensaje
    #7
    Jorge Rubio

    Mostar, Eagle,

    Efectivamente, en el gráfico de SCARR se muestran los precios del spread hasta el día de su vencimiento, pero en realidad la última parte de la curva de precios correspondiente a Noviembre a nosotros ya no nos vale pues ya no podemos operar en esas fechas.

    Veo que vosotros os referís a la parte final de la curva de precios (se ve especialmente en el año marcado en rojo). Es así como vosotros decís, esa subida tan vertical nos pilla fuera.

    Pero yo me refiero más al período anterior, que va desde la semana pasada hasta unos 15-20 días más adelante, siempre dentro del mes de Octubre. Ahí se puede apreciar cómo hay una tendencia alcista moderada la mayoría de los años, si bien no todos.

    Vamos a ver si el spread la repite este año.

    Gracias a ambos por la matización, nos aporta mucho al blog.

    Saludos.

  9. en respuesta a Mostar
    - Ver mensaje
    #6
    Eagle

    Estoy de acuerdo con Mostar. Además, en el gráfico estacional no aparece ese último pico:

    http://i.imgur.com/1GpJ7f6.png

  10. en respuesta a Mrmzn
    - Ver mensaje
    #5
    Amparo Sisternes

    Buenos días,

    Como comentan Jorge y Jose, la sugerencia que comentas para poder ver mejor las imágenes no se puede hacer. Le pregunté al equipo técnico y me dijeron que no se podía, si no me equivoco esta opción la puedes utilizar en foros y en los comentarios de blogs, que al pinchar se ve la imagen ampliada.

    Una lástima, saludos.

  11. #4
    Mostar

    Buenas tardes:

    A lo mejor estoy equivocado, pero me parece ver en el gráfico de Scarr que la subida se produce ya en el mes de Noviembre, esto es, despues del FND, cuando los especuladores ya hemos cerrado posiciones y solo quedan en el mercado los que realmente van a negociar la entrega física.

    Un saludo

  12. en respuesta a Mrmzn
    - Ver mensaje
    #3
    Jose Alberni

    Ya lo comente con Amparo, me dijo que eso se hacía antes pero que ya no se puede; aún así le volveremos a llamar.

    1 recomendaciones
  13. en respuesta a Mrmzn
    - Ver mensaje
    #2
    Jorge Rubio

    Le paso a Amparo tu sugerencia, a ver qué se puede hacer.

    Gracias por seguirnos en el blog.

    Saludos.

  14. #1
    Mrmzn

    Jorge y José, una sugerencia, aunque quizás sea para Rankia, a ver si Amparo puede hacer algo, sería fantástico que pudiésemos pinchar sobre las imágenes y estas se abrieran en otra ventana o pestaña y se ampliaran, así podríamos ver y aprender con más detalle vuestras operativas... esto creo recordar que en otros blogs de Rankia funcionaba antes, no sé si es algo que sólo ocurre aquí o en todo Rankia...

    S2

    1 recomendaciones
Autores
  • Jose Alberni

    Casi dos décadas en el mercado. Aprendiendo, corriendo, resbalando, cayendo, levantando, corriendo, cayendo, levantando, corriendo, aprendiendo, pensando, corriendo, resbalón giro de cadera y a seguir corriendo. Algunas veces pienso que soy un hamster.

  • Jorge Rubio

    Trader de Materias Primas. Ideas y estrategias que nos enseñan a ganar dinero con futuros y spreads.

Envía tu consulta

Este sitio web usa cookies para analizar la navegación del usuario. Política de cookies.
Cerrar