Seguimos con la gestión de los “flash crash” en la operativa Income

Hola, este problema ya lo solucione. Lo que pasa es que tenia una orden trabajando diciendo que me cerrara el vertical put cuando llegue a 0.20. Al cancelar esa orden teporalmente, me permite abrir el call vertical con menos margen del que tenia comprometido antes, es decir, asi como funcionaba con TOS. Pero me ha tocado escribir y chatear mucho con ellos para resolver estos raros cambios, pero ya como que los voy comprendiendo, el problema es que no dominamos mucho el idioma ingles. Un abrazo amigo Income desde Colombia.

Hola David y bienvenido.

La verdad es que he sufrido varios de dichos cambios, es una pesadilla. Los márgenes TOS no son válidos ahora y has de seguir los márgenes de Ameritrade que en la mayoría de los casos son peores.

En general te toca chatear con los del trading desk para todo, yo he reclamado desde Julio varias veces el margen pues lo calculan mal. Y hacen cosas mucho peores, he tenido en Agosto algún margin call con más del 66% en cash, he cancelado órdenes que luego no estaban canceladas y he operado con un volumen de contratos elevadísimo (x100 veces el real) y no era cierto.

Saludos y disculpa la demora en contestar

Hola Cristian.

Disculpa la demora en contestar, hoy regrese de vacaciones, como siempre cortas.

Julio a nivel global acabo con -1.23% y Agosto sigue abierto, el martes día 16 que cerré la mayoría de las posiciones iba con -1.03% y desde aquel día solo tengo una iron condor del NDX de septiembre que ya he ajustado dos veces.

La integración TOS y TDA es una de las mayores pesadillas que he vivido como trader. Es un desastre en todos los sentidos y no encuentro palabra lo suficientemente negativa para calificarlos.

Saludos

Hola amigo Income, una vez mas gracias poraportarnos tus conocimientos. Tengo una pregunta. Desde la semana pasada Thinkoswim paso a ser totalmente de Ameritrade, y ha habido mucho cambios. Por ejemplo, antes se podia abrir un IC por partes, y la segunda parte no tenia ningun costo, o depronto un costo muy bajo. Ahora me lo cobran como si fuera un spread independiente y no puedo abrir por partes. Sabes algo de estos cambios? Gracias

Hola Jesus,sigo con mucha expectativa este tema ,veo que no se a posteado nada,como te fue en la semana de expiracion ?y con la integracion de TOS?,saludos.

Como te fue entoneces en julio?,saludos.

Depende de como quieras contabilizar tu cuenta.

Yo lo contabilizo a mes natural y hay mucha gente que lo contabiliza entre vencimientos, es cuestión de gustos.

A mi me es más fácil contabilizarlo a mes natural, los informes del broker me llegan a mes natural y en los excel me es más fácil trabajarlos con meses naturales.

Una pregunta,los meses no terminan cuando vencen las opciones ,en este caso 19/8?,saludos.

Hola Cristian

El mes va bien pero aún quedan 15 días para que termine y todavía puede todo cambiar mucho.

Estoy operando con menos capital de lo habitual, sobre un 53%, ya que en estos mercados tan locos es mejor reducir tu exposición. A nivel global sigo en negativo por un 2.42% y trabajando en la semana de expiración, que es algo que no suelo hacer, para mejorar ese número.

Mi principal preocupación no es lo que haga el mercado y mis posiciones. Este fin de semana se produjo la integración de Thinkorswin en TDAmeritrade y me tienen loco con los números. Tengo un margin call con el 47% en cash y sin haber hecho nada ayer y ayer no tenía margin call. Es un desastre de integración (5 updates de software en 2 días, cambio de números, cambios de políticas de margen, et.c) y conozco a muchos que ya están cerrando cuentas. Mi preocupación es que me cierren posiciones o no me dejen ajustarlas.

De todas formas que la operativa Income sobreviva a este mercado no es cuestión de la propia operativa sino de cómo ejecutes tú el trading Income.

Saludos

Hola jesus,queria saber como vas terminando el mes,sigo este hilo porque me interesa ya que considero que si sobrevive a estos meses la operativa income es muy buena,saludos.

No, todo va bien.

Has de tener en cuenta que todos los años va a haber 3 o 4 vencimientos complicados y 8 o 9 tranquilos. Y te juegas los objetivos en los meses complicados.

En los meses complicados hay que hacer un trading muy defensivo buscando no perder o perder muy poco. Tampoco pasa nada si se pierde mientras sea algo controlado y limitado (por ejemplo el beneficio de un mes)y no tiene que afectar a tu operativa. Hay que ser consistente.

Hay que formarse y prepararse para esos meses en todos los niveles, trading, ajustes, control de riesgo, control emocional, etc.

Saludos

Hola,aun asumiendo una leve perdida afecta tu objetivo del 35%anual?,saludos.

Hola Cristian

Mi cuenta va bien para la que está cayendo. Hoy mismo oía decir a uno de los grandes traders de opciones de Chicago que es el mes más complejo de los últimos 25 años para este tipo de trading.

En el último ajuste (puedes consultarlo en https://www.rankia.com/blog/opciones/891803-otra-mas-gestion-flash-crash-operativa-income ) iba un -1.43% y esta semana he empeorado ligeramente. De hecho hoy ajuste mis posiciones con vistas a trabajar la próxima semana en la expiración y ver si consigo cerrar en positivo que está muy difícil.

He aprovechado este “flash crash” para estresar la estrategia, recopilar información y hacer pruebas, pues el mercado no da la oportunidad de probarlas en real en este entorno tan a menudo.

De hecho el pasado día 3 abrí posiciones en el índice más problemático, Nasdaq, con los objetivos que citaba. Va perdiendo un 2.88% y ya la he tenido que ajustar.

En fin, feliz de poder surfear este mercado y salir vivo. Te veo en Septiembre, el día 22 empezamos.
Saludos

Hola,de momento como va tu cuenta,como vas este mes?estaria bueno que comentes tu estado actual y como va a estar tu portafolio despues de estos dias con tanta volatilidad,estoy esperando el lanzamiento de tu especializacion,saludos.

Hola Liber, todas las posiciones vienen de Iron Condors aunque dado los movimientos que han existido han ido evolucionando y ahora casi todo son bull puts y alguna butterfly. Además hay coberturas en los dos lados aunque tienen más peso las bajistas.

Hola, que posiciones (estrategias) tenias antes del flash crash y que posiciones actualmente aumentaste, disminuiste para gestionar el flas crash.

Gracias

En castellano no recuerdo haber visto nada decente y el que hay traducido sobre venta de opciones (de James Cordier) es, en mi opinión, de los peores que he visto. En manos de gente no experta o que no sea capaz de ponerlo en contexto es un arma de destrucción masiva de capital.

Bueno... y ahora pasame un buen cursod e inglés... jijiji... me los apunto y guardo el mensaje.

Gracias Kretan.

Todo tiene su tiempo, ya llegara el tuyo con las opciones. Te aseguro que es con diferencia el mejor instrumento para trabajar los mercados sea cual sea tu estilo.

Te paso los 5 libros que considero, en mi opinión, los mejores en opciones (todo en inglés)

Trading Options as a Professional: Techniques for Market Makers and Experienced Traders
James Bittman

Option Volatility & Pricing: Advanced Trading Strategies and Techniques
Sheldon Natenberg

Option Spread Strategies: Trading Up, Down, and Sideways Markets
Anthony J. Saliba

Trading Option Greeks: How Time, Volatility, and Other Pricing Factors Drive Profit
Dan Passarelli

Options Trading: The Hidden Reality ("Options: Perception and Deception" & "Coulda Woulda Shoulda"
Charles M Cottle

Saludos

Aplaudo tu defensa... y tu blog... es superinteresante el tema income y espero algún día poderme meter en ello..... el tema de opciones me apasiona pero no tengo tiempo de momento... podrías recomendar alguna lectura?¿?