Apertura Europea
Asia:
- PMI Manufacturero Flash HSBC China (ene) 49.6 vs estimado 50.3 (previo 50.5). Primera contracción en 6 meses que tiene impacto bajista en Nikkei, Hang Sheng y Shanghai Composite.
El PBoC inyecta 120.000 millones de Yuanes via repos inversos a 21 dias, con un total semanal de 375.000 millones.
Bonos japoneses cierran 20 ticks al alza en 144.35 gracias a un sentimiento de aversión al riesgo en la región y una subasta de bonos a 20 años que ha tenido demanda record de 5.32. Nikkei cierra -0.79% abajo en 15.696 puntos por los malos datos de PMI China. El índice ha llegado a marcar los 15.700.
Europa y Reino Unido:
Draghi, presidente del BCE, dice que no observan riesgos de deflación en la Eurozona y reitera que la recuperación aun es débil en la región y que además es desigual entre países.
McCafferty, del BoE, dice que no ve una necesidad inmediata de elevar tipos aunque se alcance el objetivo de desempleo fijado en el 7.0% (actual 7.1%) Una vez alcanzado este objetivo, el banco central ofrecerá una nueva orientación adelantada (respecto a nuevo objetivo por debajo del 7.0% o momento de elevación de tipos). Reitera las palabras del documento del Comité de Política Monetarias a las 10:30 horas de ayer.
Fuerte gap bajista en los futuros europeos tras los movimientos en Asia y el PMI de China. DAX abre casi 40 puntos abajo en 9.710 y Stoxx 9 puntos abajo en 3.147 puntos.
EEUU:
Lew, secretario del Tesoro de EEUU, pide progresos en el Congreso para elevar el límite de deuda para el 7 de febrero y siempre antes del fin de dicho mes, ya que las capacidad de financiación quedaría agotada para tal fecha.
SP500 a la baja por impacto de las noticias desde China y cae de 1844 a 1833.50 actuales, si bien ha marcado ya mínimos en 1828.75.
Bonos americanos cierran 13 ticks abajo en 123.31 por la presión bajista vista en los bonos británicos Gilts tras los excelentes datos de Desempleo (7.1% vs previo 7.3%). Bajos volúmenes por la persistencia de una climatología muy adversa en la costa este y una escasa acción del precio. Cotizan en 124.03 previo a europea.
Forex:
Fuertes caídas en el Australiano/Dólar por los datos de PMI de China, achaca dos al enfriamiento de la demanda doméstica. El Yen se fortalece y recupera pérdidas de ayer, con resistencia en 104.80 que no supera y cae a 104.30. El Dólar/Canadiense continúa al alza tras las previsiones del banco de Australia indicando que han aumentado los riesgos de baja inflación. Se sitúa contra resistencia marcada ayer en 1.1115, aunque ha habido movimientos por encima. Euro/Dólar mantiene los rangos amplios de dios previos y sin dirección definida. Resistencia asiática fuerte en 1.3556.
Materias Primas:
Crudo WTI se eleva ayer a 96.80, resistencia marcada y no supera la zona, aunque se mantiene aún en el entorno de 96.51 USD. La presión por el enfriamiento de la demanda doméstica china no afecta en exceso al activo ni tampoco los fuertes Inventarios API en 4860K vs previo -4140K, que no logran eliminar el tono alcista, a la espera de apertura europea.
Oro spot a la baja en el final de la sesión de ayer y hoy marca soportes en 1232 USD. Recupera con fuerza a resistencia marcada en 1238.75 y define así su rango a observar.
Las conversaciones nucleares con Irán comenzarán de nuevo el mes que viene. EEUU consulta con sus aliados los próximos pasos a dar.
Datos Macro de Relevancia:
- Confianza del consumidor Francia (ene) (08:45 horas)
- PMI Manufacturero Francia (ene) (08:58 horas)
- PMI Servicios Francia (ene) (08:58 horas)
- Tasa desempleo España (4º trimestre) (09:00 horas)
- PMI Manufacturero Alemania (ene) (09:28 horas)
- PMI Servicios Alemania (ene) (09:28 horas)
- PMI Manufacturero Eurozona (ene) (09:58 horas)
- PMI Servicios Alemania (ene) (09:58 horas)
- PMI Integrado Eurozona (ene) (09:58 horas)
- Balanza cuenta corriente Eurozona (nov) (10:00 horas)
- Peticiones semanales de subsidio por desempleo EEUU (18 ene) (14:30 horas)
- Peticiones de desempleo continuadas EEUU (11 ene) (14:30 horas)
- Ventas minoristas Canadá (nov) (14:30 horas)
- Ventas de viviendas existentes EEUU (dic) (16:00 horas)
- Cambio en el almacenamiento de Gas Natural EIA (17 ene) (16:30 horas)
- Cambio en inventarios de Crudo EIA (17 ene) (17:00 horas)
Conferencias:
- Fisher, del Banco de Inglaterra (ala blanda), habla en Londres (10:00 horas)
- Visco, del BCE, acude al panel económico en Davos, Suiza (19:00 horas)
Subastas:
- Francia vende 7.000-8.000 millones de EUR en bonos al 3.25% a 2016, al 1.00% a 2018 y al 1.00% a 2019 (10:50 horas)
- Reino Unido vende 3.250 millones de GBP en bonos al 2.25% a 2023 (11:30 horas)
- Francia vende 1.200-1.700 millones de EUR en bonos I/L al 0.45% a 2016, al 0.25% a 2018 , al 0.25% a 2024 (11:50 horas)
- La FED compra 1.000-1.500 millones de USD en bonos en rango de vencimiento Feb'36-Nov'43 (17:00 horas)
- EEUU vende 15.000 millones de USD en bonos TIPS a 10 años (19:00 horas)
Resultados:
- • Reino Unido: LSE, easyJet, St James Place
- • Europa: Banco de Sabadell, Nokia, Lonza, Delhaize, Maurel
- • EEUU: Microsoft, McDonalds, Union Pacific, Starbucks, B axter International, Lockheed Martin, Precision Castparts, Intuitive Surgical, Discover Financial Servicies, Johnson Controls, Fifth Thrid Bancorp
Apertura Americana
Asia:
Según fuentes no identificadas, China puede no hacer público el objetivo de PIB 2014 en un intento de romper con un crecimiento “a toda costa”.
El Banco de Japón mantendrá su política monetaria sin cambios, por unanimidad. Revisa su previsión de PIB real 2014 a la baja del 1.5% de octubre al 1.4%.
Europa y Reino Unido:
Coeure, del BCE, espera que los tipos se mantengan en sus niveles actuales, o incluso más bajos, por un periodo prolongado de tiempo.
El FMI ve un 20% de probabilidades de que la inflación se torne negativa en la Eurozona y pide al BCE que haga todo lo posible por mantener bien ancladas las expectativas de precios y que potencie la demanda.
Bonos españoles son los mejores de la periferia europea, tras el exitoso arranque de la emisión sindicada de bonos a 10 años la cual ha atraído más de 20.000 millones EUR en demanda y un precio rebajado de MS+1.85% a MS+1.78%.
Alemania vende 3.523 millones EUR en bonos a 2015 al 0%, demanda 2.2 vs previo 1.7, rendimiento promedio 0.15% vs previo 0.21%.
Banco de Inglaterra aprobó por unanimidad mantener tipos al 0.5% y Compra de Activos en 375.000 millones Libras. Mantiene el umbral objetivo de desempleo en el 7.0% y dice que no elevara tipos rápidamente aun cuando se alcance el objetivo.
- Tasa Desempleo ILO Reino Unido (nov) 7.1% vs estimado 7.3% (previo 7.4%). El BoE espera que se alcance el objetivo del 7.0% antes de lo previsto (2° tri 2016).
Índices Europeos con fuerza a la baja en general y a pesar de un arranque positivo de la sesión. Sector industrial es el peor en los selectivos y también el financiero en el que destaca la pequeña banca española tras comentarios del Banco de España indicando que un aumento de la morosidad por encima del 15% en 2014.
EEUU:
SP500 con pérdidas muy leves en la sesión, se mantiene plano en 1837.50 aunque ha habido una notable volatilidad en el índice a lo largo de la sesión, dejando un rango de 1834.79-1843.25. Goldman Sachs opina que los rangos vistos en el índice en los inicios de enero, indican que el índice ofrecerá retornos limitados en 2014.
Bonos T-Notes a la baja presionados por los Gilts británicos tras los datos de empleo de Reino Unido. Marcan próximos a 124.00
Alerta de tormenta de nieve en Nueva York del día 21 al 22 de enero con posibilidad de entre 6 a 10 pulgadas de nieve. Esto puede impactar los volúmenes de negociación al ser un potencial obstáculo para los traders de acceder a las salas de trading.
Resultados trimestrales de empresas EEUU en el servicio de noticias. Han publicado United Technologies (UTX), US Bancorp (USB), Abbott Labs (ABT), General Dynamics (GD), Freeport McMoRan (FCX) y Norfolk Southern (NSC).
Forex:
Fuerza alcista en la Libra tras el dato de Desempleo en el 7.1% y que acerca a gran velocidad el objetivo del 7.0% fijado por el Banco de Inglaterra, el BoE. Este objetivo marcaría el inicio de la reflexión sobre cuándo elevar tipos, si bien el banco ha dejado claro que no los elevaría inmediatamente aunque se alcance el objetivo, previsto mucho antes de la estimación de noviembre en 2° trimestre 2016. Libra/Dólar marca 1.6565 y Euro/Libra 0.8180. Euro/Dólar recupera movimientos bajistas en la sesión hacia 1.3535 y se eleva con fuerza reciente a 1.3575.
Materias Primas:
Crudo WTI mantiene tono alcista y testea 95.70 USD desde donde recorta levemente en la sesión, sin grandes movimientos.
Oro spot en rangos entre 1243.80 y 1239.80.
Datos Macro de Relevancia:
- Decisión de tipos de interes del Banco de Canadá (16:00 horas)
- In ventarios de Crudo API (21 ene) (22:35 horas)
Conferencias:
- Conferencia de prensa de Poloz, gobernador del Banco de Canadá (17:15 horas)
- McCafferty, del Banco de Inglaterra (Neutral), habla en Nottingham (19:30 horas)
Subastas:
- La FED compra 2.250-3.000 millones de USD en bonos en rango de vencimiento Feb'21-Nov'23 (17:00 horas)
- EEUU vende 15.000 millones de USD en letra s a 4 semanas (17:30 horas)
Resultados EEUU: eBay, Stryker, Crown Castle International, SanDisk, Western Digital, Netflix (cierre de Mercado)
