Análisis Técnico Diario Ibex
Estrategia
Tras el testeo de soportes de medio plazo en los futuros americanos asistimos a un rebote de cierta envergadura que hizo que el precio volviera a zonas de seguridad alcista. Nuestra visión para nuestro selectivo es moderada al alza con objetivos situados en 8.370 puntos y en 8.691 puntos. La amplitud del precio no le permite aún superar los máximos previos en 8.757 puntos.
Nivel clave activación compras en 8.061 puntos , punto de entrada en plano anterior alcista y confirmación de trampa bajista.
Escenario Alternativo
El precio en estos momentos se encuentra por debajo del soporte en gráficos diarios aún habiendose quedado corto del primero objetivo bajista situado en 7.536 puntos. No superar el nivel de los 8.061 puntos haría que el precio buscara de nuevo el objetivo bajista completo en 7.051 puntos.
Análisis Técnico Diario Dax
Estrategia
Ante la ausencia de retrocesos significativos ,nuestra visión es moderada al alza a la espera de movimiento ,en búsqueda de pullback sobre el último soporte perforado en 7.619 puntos. Una entrada en el plano anterior, implicaría la búsqueda inmediata de máximos previos relevantes
situado en 7.735 puntos. Objetivo completo al alza situado en 8.010 puntos.
Escenario Alternativo
Encontramos nivel de activación de ventas situado en 7.420 lugar donde entraría el precio en proceso de ventas anterior , lo que haría que el precio fuera a buscar el último punto previo de entradas alcistas situado en 7.121 puntos.
Análisis Técnico Diario Oro
Estrategia
Visión moderada alcista sobre el metal dorado habiendo visto la superación del primer punto de objetivo al alza a corto plazo. El precio goza de la estructura para seguir consolidando pequeñas zonas superiores tras las fuertes ventas vividas en semanas previas.
Niveles clave al alza situados 1.475 USD, zona de potenciales giros bruscos del precio.
Escenario Alternativo
Una continuación de la tendencia principal bajista haría que el precio anulara el ultimo impulso alcista en búsqueda del ultimo punto de entradas al alza.
Nivel clave activación de ventas situado en 1.394 USD.
Análisis Técnico Diario Crudo
Estrategia
Ligeros retrocesos alcistas, tras testeo de resistencias creadas a finales de la semana pasada. No superar zonas superiores a 101,57 USD, nivel de memoria previo, haría que el precio retrocediera en búsqueda de niveles clave para la apertura y continuación del proceso de ventas en el que está inmerso el precio. Nivel clave activación ventas situado en 98.38 USD
Escenario Alternativo
Tras las fuertes venta vividas en el precio del crudo, es posible retrocesos por cierres de órdenes habiendo alcanzado mínimos relevantes de largo plazo. Nivel potencial alcista máximo situado en 103.16 USD.
Apertura Europea
Asia
PMI Manufacturero Flash HSBC de China (abr) 50.5 vs estimado 51.5 (previo 51.6). Nuevas exportaciones caen a 48.6 desde 50.5 en marzo. Economista jefe de HSBC en China dice que los nuevos pedidos de exportación se han contraído, lo que sugiere que la demanda externa sigue débil. Esperan que Beijing de una respuesta fuerte que potencie la inversión doméstica y el consumo en los próximos meses.
Ministro de Industria de China dice que el país está teniendo problemas de sobre-capacidad y que las exportaciones no muestran datos optimistas. Cita la demanda externa y el proteccionismo.
S&P dice que hay más de un 33% de posibilidades de que rebaje el rating de Japón (deuda a largo plazo en AA-) y que el riesgo de rebaja proviene de las recientes iniciativas de política monetaria y la incertidumbre sobre su éxito.
Bonos japoneses a 10 años suben 26 ticks, hasta 144.69; en la madrugada por aversión al riesgo que ha permitido una rebaja de la curva de tipos. El Nikkei cierra un -0.29% abajo debido a la fuerza del Yen.
Europa
Noyer, del BCE, dice que la inflación está bajo control y que los bajos tipos de interés actuales dan la oportunidad de consolidar presupuestos.
Bill Gross, de PIMCO – una de las mayores gestoras de deuda del mundo – critica los esfuerzos de Reino Unido y Europa por recortar la deuda a través de severas medidas de recorte (austeridad). Alerta de que están asfixiando la recuperación.
EEUU
Los bonos americanos han finalizado levemente en positivo tras las pérdidas durante parte de la sesión. Los datos, más débiles de lo esperado, de Ventas Existentes y los resultados de Caterpillar (CAT) han beneficiado inicialmente a los bonos que vieron su rendimiento caer por debajo del 1.70% de rendimiento y marcar mínimos de sesión en 1.68%. A medida que los índices americanos recuperaban pérdidas, ha habido toma de beneficios en los bonos previa a las subastas de 3 y 6 meses. Cerraron en 133.03, +2 ticks. En estos momentos suben 3 ticks en 133.06.
Forex
Los datos de PMI Manufacturero de China, más débiles de lo esperado, han sido el principal driver, o market mover, de la acción del precio. Debilidad en el Dólar Australiano, por la exposición del país a China (-40 pips en 1.0231).
El Yen se fortaleció por su estatus de valor-refugio ante la aversión al riesgo y cayó por debajo de 99.00 frente al USD. No olvidemos el fuerte ataque, infructuoso, que dirigió contra el nivel 100.00 y que no alcanzo durante la sesión europea. Cotiza en 98.65 frente al Dólar.
Materias Primas
Futuros del crudo WTI han cotizado a la baja en la madrugada, en línea con el resto de energías por los datos PMI de China. Recuperan en estos momentos, en 88.82 USD, +88 centavos).
Según Corea del Sur, su vecino del norte está listo para llevar a cabo un test nuclear en cualquier momento. Su ministro de defensa, Kim Min Seok, dice que son capaces de tal test desde febrero.
8 barcos chinos entran en aguas de Japón cerca de las islas Senkaku, en disputa. Shinzo Abe, PM de Japón, dice que la intrusión china en sus aguas es injustificada y una reacción a la actividad pesquera del país.
Apertura Americana
Europa
Giorgio Napolitano es elegido de nuevo Presidente de Italia, tras la petición de los dos principales partidos del país a lo largo del fin de semana. Giuliana Amato y Enrico Letta podrían ser solicitados por Napolitano para formar gobierno. Bersani ha dicho que dimitiría tras la votación presidencial.
Morgan Stanley revisa sus previsiones de recorte de tipos por el BCE, y estima recorta de 25 puntos
básicos -0.25%) en los tipos REFI, en junio
- Asmussen, del BCE, dice que es posible un recorte de tipos si los datos lo justifican, aunque la eficacia de la medida es limitada.
- Constancio, del BCE, dice que siempre es posible un recorte de tipos pero según lo que marquen los indicadores económicos.
- Bonnici, del BCE, dice que los tipos ya están bajos en la Eurozona y que un recorte tendría un efecto limitado.
Índices Europeos reaccionan positivamente a la re-elección de Napolitano en Italia. El MIB es el índice que más sube en Europa y los bonos italianos reducen su diferencial con el Bund en 12 puntos básicos.
EEUU
Batería de resultados trimestrales en EEUU, donde destacamos:
- Caterpillar (CAT): BPA 1er trimestre 1,31 USD vs estimado 1,38 USD. Ingresos: 13.200 millones USD vs estimado 13.750 millones.
- Halliburton (HAL): BPA ajustado 1er trimestre 0,67 USD vs estimado 0,57 USD. Ingresos: 6.970 millones USD vs estimado 6.880 millones USD.
Asia
Aso, ministro de finanzas japonés, dice que los demás países han aceptado las explicaciones a su política monetaria ofrecidas durante el G20.
Forex
Euro/Dólar permanece en tendencia bajista y podría testar 1.3002, minimo de la semana pasada, con lo que dejaría expuesto el 50% del retroceso del mes, en 1.2974, y potencialmente el 61.8%, e1.2920. Por otro lado, una superación y cierre por encima de 1.3129 podria abrir camino a 1.3232 (50% de retroceso de las caídas febrero-abril).
Poco impacto en Libra/Dólar de la rebaja de rating de Fitch operada el viernes sobre Reino Unido. Se esperaba en cierto modo tras la rebaja que ya operara Moody’s. Soportes en 1.5190 (38% del retroceso de abril a marzo) y en 1.5122 y 1.5054. Resistencia técnica en 1.5368 y en 1.5424 (38% del retroceso de eneromarzo).
Dólar/Yen cercano a 100.00 pero sin moverse un apice del canal lateral que sigue toda la sesión. Resistencias por encima en 101.45, máximo abril 2009 y en 105.75, 61.8% de retorceso de caídas junio 2007 a octubre 2011.
Materias Primas
Futuros del crudo WTI al alza 90 centavos, en 88.84 USD. El ministro del crudo de los Emiratos Árabes Unidos dice que la época del crudo barato y fácil de encontrar se ha acabado. Cada vez es más difícil y costoso encontrar y explotar el crudo. Quiere aumentar producción a 3.5 millones de barriles por día para 2017, con la demanda global creciendo 1 millones de barriles diarios al año Oro Spot y Plata Spot cotizan al alza y cercanos a niveles técnicos clave que precisaran de datos macro o market movers específicos de los metales para empujar más alzas por encima de dichos niveles.
Oro Spot testa el 38% del retroceso desde abril, en 1424,52 USD. La Plata Spot testa también el 38% desde abril, en 24.36 USD.
Goldman Sachs recorta previsión del Cobre de 8000 USD la tonelada a 7000 USD para 2013. Recorta previsión a 3 meses de 8000 USD a 8500 USD por tonelada.
Datos Macro
- Índice Actividad FED Chicago (mar) (14:30 horas)
- Confianza Consumidor Eurozona (abr) (15:00 horas)
Conferencias
- Almunia, de la UE, habla en Bruselas en el EPC (16:00 horas)
- Van Rompuy, de la UE, habla de reformas económicas (16:30 horas)
- Barroso, de la UE, se encuentra con John Kerry, secretario de Estado de EEUU (17:15 horas)
- Noyer, del BCE, habla en Nueva York (19:00 horas)
Subastas
- Francia subasta 8.000 millones EUR en letras a 3, 6 y 12 meses
- La FED compra en mercado abierto entre 3.000 y 3.750 millones USD en bonos en rango vencimiento Ene’19-Mar’20 (17:00 horas)
- Tesoro de EEUU vende 60.000 millones USD en letras a 3 y 6 meses
