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Cafrezulu 13/10/10 16:33

Ha comentado en el artículo Dentro del trigo maíz para convertir pesetas a euros

Buenos días contertulios. Yo no me prodigo mucho escribiendo y menos sobre lo que cada cual opina sobre los demás. Pero no me gustaría que las frustraciones personales destruyesen este estupendo foro. Perder dinero es muy irritante, pero todos somos libres... Es evidente que Llinares ni cobra por sus consejos ni obliga a nadie a seguirlos. Yo personalmente, pese a llevar unos cuantos años ya en esto, he aprendido muchísimo tanto en este foro como con los libros de Llinares. No siempre ejecuto las operaciones que propone pues nadie me obliga a ello. Hay veces que ejecuto otras que él no ha propuesto, con diferente fortuna; por ejemplo llevo unos meses vendiendo volatilidad del crudo contra el brent con muy buen resultado pero llevo unas semanas vendiendo volatilidad del dólar canadiense y hoy me está pegando un buen palo. Es mi responsabilidad. Todos debéis tener en cuenta cuál es vuestro capital disponible y actuar en consecuencia. Las compras de volatilidad, cuando hay una tendencia bonita, no requieren de mucho capital y en cuanto se tuerce la operación se cierran con un stop bien puesto y a otra cosa. En cambio las ventas de volatilidad suelen comenzar en pérdidas, pues es muy difícil acertar la entrada en el máximo o en el mínimo, según proceda. El problema está en que con las ventas de volatilidad estás jugando con un margen muy estrecho y esperas demasiado pierdes la oportunidad. Por tanto, si jugáis a vender volatilidad aseguraos de que tenéis capital disponible y tiempo para aguantar en negativo hasta que el valor "haga lo estadísticamente normal". Igual ahora Llinares u otro nos demuestra que esto es erróneo o no es relevante, pero hasta entonces yo lo entiendo así y actúo en consecuencia. Os animo, especialmente por supuesto a Llinares, a escribir un post sobre las diferencias operativas y estratégicas entre las ventas y comnpras de volatilidad. En mi opinión se trata de cosas con operativa muy diferente y quiero insistir en que, otra vez según mi experiencia y opinión amateurs, las ventas de volatilidad suelen empezar en pérdidas y a veces, como estás yendo contra tendencia, tardan bastante en dar los resultados esperados. Saludos a todos y no estropeemos el foro con excitaciones improductivas :-)

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Cafrezulu 27/05/10 13:58

Ha comentado en el artículo Otra vez dentro del trigo/maíz

Apreciados contertulios. Yo afortunadamente no entré en el spread. Me cogió en un momento en que por otras ocupaciones no podía controlarlo y decidí no hacer nada para evitar nervios. Pese a todo os voy siguiendo y entiendo la congoja que este desastre está causando en muchos de vosotros. La estrategia de Maverick75 es razonable, pero está dirigida a minorar los enormes daños ya causados. Yo os propongo otra para en el futuro no entrar en esa dinámica de daños. Sin ánimo de dar lecciones a nadie, os expongo lo que yo he aprendido de esta tragedia. El error, desde mi modesto punto de vista, ha sido la avaricia. Propongo corregirlo para el futuro con el siguiente algoritmo de control de riesgo, que por simplón que parezca seguro que nos evita noches de insomnio. 1) Este spread parece bueno en general. Eso quiere decir que alrededor del 80% de las veces saldrá bien. 2) Cada vez que sale bien sacamos como mínimo 15 puntos, que multiplicados por 50 dólares son 750 de beneficio por contrato. Frecuentemente sacamos hasta 20 puntos. Rara vez baja más de 15 puntos después de que hayamos entrado, para posteriormente entrar en beneficios. Lo usual es que si baja antes de entrar en beneficios, lo haga mucho menos. 3) Por tanto se trata de cerrar la operación en cuanto perdemos esos 15 puntos. Y adiós hasta la próxima vez en que la entrada sea clara. Es decir, adiós hasta que esté en tendencia alcista. 4) De este modo la pérdida máxima será igual o algo inferior a la ganancia máxima en cada operación. El beneficio se obtiene de que de cada 10 operaciones 8 darán beneficio de 15 o más y sólo dos operaciones darán pérdida de 15 ó menos. Por supuesto así no conseguiremos doblar el dinero en un año. Pero ese es el objetivo del maestro Llinares. Nosotros aún somos demasiado pipiolos para aspirar a eso. Yo al menos me conformo con ganar bastante pasta y dormir tranquilamente. No necesito doblar el dinero en un año. Nada de promediar a la baja. Al menos nunca con más de dos lotes.

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Cafrezulu 24/02/10 19:31

Ha comentado en el artículo ¡Que buenos son los ETFs!, vendidos, claro

Lee el comentario número 47 con un poco de tila. Aplica tu regla de tres en aquella fecha, hacia finales de agosto, cuando el SP estaba en mínimos en el gráfico. Verás que de tu regla de tres salen 281 - 282 títulos. Ahora estarías perdiendo algo de dinero. ¿ Cuándo habrías empezado a vender como loco ETF complementarios hasta llegar a 500 ? ¿ Lo habrías detectado a tiempo ? ¿ Te habrías arevido a seguir vendiendo en descubierto hasta quinientos, o más si hace falta ? ¿ Si ahora el SP vuelve hacia 980 recomprarás unos cientos de títulos ? ¿ Cuándo haya llegado a los 980 o poco a poco y con qué algoritmo ? Tu regla de tres trabaja bien sólo entorno al valor inicial que hayas cogido para el SP. El SP ha crecido sólo un 13% y le habrías tendio que meter 220 ETF vendidos más para seguir cumpliendo con tu regla de tres. No todo se resuele con reglas de tres, hombre :-)

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