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Decálogo del Buen Trader, mandamiento #9 : Escoger un Sistema de Trading y Respetarlo

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Todo Buen Trader se apoya en un Sistema para realizar su operativa.  Por Sistema de Trading completo, entendemos en primer lugar un conjunto de reglas de Entrada y Salida de las posiciones,  y después un ajuste del tamaño de las posiciones de las señales generadas por  ese sistema,  al perfil de riesgo del Trader.

Las reglas de Entrada y Salida de las posiciones, tanto por stopLoss, como por stopProfit, deben de estar claramente definidas en el sistema, y deberían arrojar una ventaja probabilística en el conjunto de la operativa del Trader. Para ello,  simular el sistema antes de probarlo en mercado real, resulta de gran utilidad, y existen en la actualidad numerosos programas que permiten hacer este proceso de Backtesting. Escogeremos un tramo de mercado lo suficientemente representativo, y haremos correr las reglas de entrada y salida de nuestro sistema, para ver si es rentable. Los programas existentes permiten la Optimización de Parámetros, que nos aportará información acerca de qué valores utilizar en los imputs del sistema, para maximizar el resultado del mismo.

Sin embargo, el procedimiento anteriormente comentado corre el riesgo de Curve Fitting, o lo que es lo mismo, que los parámetros maximizados sólo funcionen para el tramo de curva probado. Por lo tanto, para completar el proceso es conveniente probar el sistema en mercado en Tiempo Real, y nada mejor para esto último que hacerlo con una cuenta Demo, en un entorno seguro de Operativa Simulada, como hacemos en nuestro Programa Gratuito de TradeCoaching.

Las principales variables de un Sistema de Trading son el Porcentaje de Acierto (número de operaciones positivas sobre el total de operaciones), el ProfitLoss (relación entre la ganancia media del sistema y la pérdida media) y el Drawdown (importe de la mayor serie de pérdidas consecutivas arrojadas por el sistema). La relación entre las dos primeras variables, va a determinar la validez del sistema de Trading: Un sistema puede acertar mucho (70%), pero si en media, cada vez  que falla pierde mucho más que cuando acierta (profitLoss bajo,) el sistema no será rentable. De la misma forma, un sistema puede tener un porcentaje de acierto bajo, pero esa circunstancia puede ser de sobra compensada si el valor de las operaciones ganadoras en media, es superior al de las perdedoras. La relación entre estas dos variables se muestra en el siguiente gráfico:

 

Es importante asimismo, que el Trader tenga una idea aproximada de cual ha sido el importe de la mayor serie de pérdidas consecutivas arrojadas por el sistema, y disponer de capital suficiente para soportarla en caso de que se pueda volver a producir.

No obstante, no hay que olvidar que el mercado es una realidad cambiante, y que por tanto un sistema que ha funcionado bien en el pasado, puede dejar de hacerlo al cambiar el mercado. Básicamente esto ocurre cuando el comportamiento  de los precios varía de tendencial, a lateral o fase de congestión. Un sistema tendencial, dejará de ser rentable en una situación de mercado lateral y viceversa. Por tanto la intervención del Trader sigue siendo necesaria por muy automático que sea el sistema, no tanto para discrecionalmente seleccionar que operaciones hacer o no hacer, sino para tener la habilidad de conectar y desconectar el sistema, cuando el Trader perciba que cambia la fase de mercado.

Cualquier sistema es preferible a intentar comprar en máximos y vender en mínimos.

INFORMACIÓN SOBRE EL AUTOR:

Licenciado en Ciencias Económicas y Master en Gestión de Carteras por el Institute of Advanced Finance, y después de desarrollar la primera parte de su carrera profesional como    director   de   análisis   de  una   importante   multinacional     del   brokerage online, Isaac  trabaja  desde 2007  como   trader   independiente   especializado   en operativa intradiaria con productos apalancados.

Isaac dirige también, un programa gratuito en tiempo real de Coaching en Gestión de Riesgos , que   pretende  ayudar  a    aquellos   que   deseen   iniciarse en   el uso de Productos Apalancados, en un entorno controlado de Operativa Simulada.

Dudas o Cuestiones: [email protected]

  1. #1
    08/04/14 11:59

    El claro ejemplo está en las HFT, que con márgenes muy reducidos pero con un gran número de operaciones logran unos beneficios muy importantes. Es importante tener una metodología y si se puede probar en mercado con tiempo real, muy de acuerdo contigo.

    Un saludo y gracias por el artículo.

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