Participaciones del usuario Dospir2

Dospir2 24/05/22 17:41

Ha respondido al tema Seguimiento Gestión Boutique IV Only Compounders

Pues tienes parte de razón en lo que comentas sobre Microvalue, han habido grandes aciertos y algún fracaso sonado. Las microcaps tienen eso: riesgo y suposiciones. A mi me gusta porque es capaz de "arriesgar" y de hacer cosas diferentes que no encuentras en otros.En el FI no han tomado esa línea, no tengo la menor duda de que la situación de mercado actual se lo ha puesto a huevo: grandes empresas y sectores con futuro poco especulativo y que son una cuestión de "timing". A mi me da seguridad, y entre estar especulando con estar invertido ahora, más tarde, más pronto (cosa que no sé hacer) prefiero estar ahora y dejar algo para por si acaso mañana. Entre pequeñas empresas y grandes, ahora prefiero grandes y ya llegará el tiempo de las pequeñas. Y entre sectores que antes eran una mierda, hoy son maravillosos y mañana ya veremos y, otros que sabes a ciencia cierta que tienen recorrido para muchos años pues me quedo con los segundos. Me da la impresión de que, probablemente con diferentes razonamientos, están haciendo esto. No creo que tengan mucho que ver con el fondo de Estebaranz, pues , por lo que he visto, sigue invirtiendo en empresas pequeñas y medianas compounders, hace bien es su filosofía y tiene poco que demostrar; ahí están sus resultados a lo largo del tiempo.

Dospir2 23/05/22 15:30

Ha publicado el tema Contrato de reserva

Dospir2 20/05/22 19:09

Ha respondido al tema Seguimiento Gestión Boutique IV Only Compounders

A mi me parece uno de los pocos fondos que pueden dar un buen juego de entre los que han aparecido en el último año.Debo decir que desde hace años sigo a uno de los gestores, Lucas, a través de su web microvalue.es, donde siendo fiel al lema de la web, "el inversor particular debe salirse de lo ordinario para obtener rentabilidades extraordinarias", publica, desde 2018 -creo recordar-, tesis sobre small caps, micro-caps, y alguna empresa grande. Personalmente conocí Constellation Software a través de él, hace años, y me aficioné a las cartas de su CEO Mark Leonard, que me parecen de lo mejor para cualquiera que este interesado en este mundillo financiero. Si alguien desconoce lo que es una empresa compounder solo tiene que leer a M.Leonard para saberlo; y no, no lo considero una "moda".La web del fondo es Onlycompounders.com y allí se pueden encontrar las plantillas de la presentación de ayer en Rankia.Obviamente en un FI, en mi opinión, no puedes centrarse en microcaps o smalls o quizás si, quien sabe, y para gustos los colores (en todo caso ayer claramente dijeron que no era ese su objetivo). Si me llamo la atención que una parte importante de las empresas del fondo estén centradas en el sector de la infraestructura cloud, IAAS, "la nube", que, efectivamente, y como comentaron en la presentación, es y seguirá siendo un cuasi monopolio durante muchos años y con unos crecimientos espectaculares (y no pongo que se suponen porque realmente no se suponen, se saben). Las empresas que expusieron en la presentación de ayer son muy conocidas por todos (lideres en sus respectivos mercados y centradas en tecnología muchas de ellas) y "colaron" dos pequeñas/medianas empresas de su portafolio: Keyword Studios, una empresa de UK proveedora de empresas de videojuegos: inserta el sonido, la música, etc.y es una de las tesis que apareció en Microvalue hace ya unos meses y una empresa nórdica de la que no quiso desvelar el nombre (supongo que están completando posición en la cartera del FI).Todavía no soy participe del fondo, si lo es mi esposa, pero el FI me gusta y sus gestores me convencen, son personas accesibles a través de diversa web,s, de Twitter, etc. y no solo ahora que están promocionando su fondo, hay un largo historial detrás.

Dospir2 28/03/22 13:40

Ha respondido al tema Análisis de Bayer: ¿Buen momento para entrar en Bayer AG (BAY)?

las moscas cojoneras siempre son buenas para los accionistas, hacen ponerse las pilas a los equipos directivos. A ver si esta es también positivaEl inversor de Bayer Temasek presiona para destituir al CEO de Bayer, informa Bloomberg28/03/2022 | 03:41am EDTEl inversionista de Bayer AG, Temasek Holding Pte, está presionando para destituir al presidente ejecutivo de la compañía, Werner Baumann, informó Bloomberg, citando a personas familiarizadas con el asunto.Temasek se ha quejado del liderazgo de Bayer ante la compañía y su presidente de la junta de supervisión, y se dice que tiene preocupaciones sobre el desempeño operativo de Bayer bajo Baumann y su falta de un plan de sucesión, dijo Bloomberg, citando a las personas.El inversionista podría solicitar un voto de no confianza sobre Baumann en la reunión de accionistas del próximo mes, aunque no se ha tomado una decisión final sobre el curso de acción, informó Bloomberg.Historia completa: https://bloom.bg/3iHuKVf

Dospir2 24/02/22 11:18

Ha respondido al tema ¿Se puede contratar algún producto financiero relacionado al Metaverso ?

"Vemos empresas de todas las formas y tamaños que ingresan en el metaverso de diferentes maneras, incluidos nombres familiares como: Walmart, Gap, Adidas, Verizon, Atari, Hulu, PWC...Los líderes empresariales en las salas de juntas de todo el mundo se preguntan:¿Cual es mi estrategia de metaverso?¿Qué se supone que debo hacer en el metaverso?¿Qué es el metaverso de todos modos?"Informe Oportunidades en el metaverso de JP Morgan, firmado por Cristina MayFB, Tencent, Apple, MSTF, Alibaba, Amazon ... invirtiendo para convertirlo en una realidad.Todos ellos conocidos vende humos o vende motos.Quizás la respuesta está en la última pregunta. Ah! qué para eso hay que leer e investigar y ya eso pues...

Dospir2 22/02/22 16:32

Ha respondido al tema ¿Cómo veis para entrar ahora en Volkswagen?

Bueno, han tardado pero al final llegan (muy alemán, por cierto).Spinoff de Porche: más que un coche, un artículo de lujoY no creo que se queden ahí, si les funciona lo de Porche -y lo hará-, les quedará Lamborghini, Audi, Bentley, las motos, etc. Muy interesante se pone VW, spinoff,s, eléctricos, etc. La subida de esta mañana un aviso de lo que va a pasar.

Dospir2 16/01/22 13:57

Ha respondido al tema BBVA (BBVA): Seguimiento del valor

Bueno, son opiniones personales, pienso que lo mejor que puede hacer una empresa con sus beneficios o mejor dicho con el dinero que "le sobra" es reinvertirlos en el negocio orgánica o inorgánicamente (BBVA lo hace pese a que no a todos les parece adecuado lo que hace, y me parece bien que no les parezca adecuado), lo que sobre, utilizarlo en recompra de acciones -en mi opinión es lo segundo mejor para el accionista- (BBVA lo hace por primera vez...a ver si le toma gusto a eso). Lo tercero mejor es repartir dividendos, ¿para qué se va a quedar un dinero ocioso en la empresa?: lo justo es repartirlo entre los dueños de la empresa (los accionistas). Y a partir de ahí podríamos empezar a pensar que es lo no debería hacer una empresa con sus beneficios... Por las dos primeras razones, que no por la tercera, he comprado acciones de BBVA a largo plazo.Lógicamente, y lo entiendo, al que compra acciones a corto plazo poco le importa, aunque algo le afecta, lo expuesto.

Dospir2 15/01/22 20:23

Ha respondido al tema BBVA (BBVA): Seguimiento del valor

Diluir al accionistaAmpliaciones de capital¿Necesidad de pasta?Lo que si es cierto es que lo que hace se lo hace a si misma también, eso está claro.

Dospir2 14/01/22 12:57

Ha respondido al tema BBVA (BBVA): Seguimiento del valor

https://accionistaseinversores.bbva.com/wp-content/uploads/2022/01/14012022HRSeguimientoProgramaBuyback_esp.pdfSiguen comprando y cada vez más caras. Esta semana casi 7M y todas por encima de 5,5 Eu.

Dospir2 10/01/22 20:30

Ha respondido al tema Spin-offs europeas - True Value

Bueno según comenta Gaspar (y pienso que así será) lo que puede ser bueno es quedarse con las acciones de GSK, que por cierto después de una larga travesía del desierto llevan una unos meses subiendo.....lo que hace tener una mosca cojonera (FI activista) dentro para despertar a los directivos.!Parece que a Berry Global (una de las de Estebaranz) le ha pasado lo mismo hace pocas semanas, le ha salido un moscardón.