Rankia España Rankia Argentina Rankia Argentina Rankia Chile Rankia Chile Rankia Colombia Rankia Colombia Rankia México Rankia México Rankia Perú Rankia Perú Rankia Portugal Rankia Portugal Rankia USA Rankia USA
Acceder

Compuesto_interesant

Rankiano desde hace casi 5 años
338
Publicaciones
49
Recomendaciones
--
Seguidores
Posición en Rankia
Posición último año
Resumen
Respuestas 327
Comentarios 12
Recomendados 58
Guardados 1
Temas 1
17/06/20 17:48
Ha respondido al tema True Value
Tela con el coronel carillo. A la renta variable se viene llorado y meado de casa señor coronel. Las pataletas aquí por estos lares no se llevan mucho...En todo caso, le recomiendo dejar de mirar el valor de cotización todos los días, y valorar el trabajo del gestor dentro de 5 años.
Ir a respuesta
17/06/20 09:38
Ha respondido al tema ¿Qué os parece la empresa Umanis?
Hola Bacalao, yo la llevo viendo unos años, desde 2015 aproximadamente, desde que True Value la dio a conocer. No es que la conozca en profundidad, pero si voy leyendo sus informes de forma periódica. Quizá pueda ayudarte en alguna de tus dudas, aunque tengo la impresión que tu nos podrás ayudar más que lo que alguien pueda ayudarte a ti....-Deuda: Tienen una deuda considerable y si, es por las adquisiciones- En 2019 les han obligado a aflorar, por un cambio de criterio en la normativa contable (NIIF 15) importes impactados de este año y de los anteriores. Por eso este golpe tan fuerte en el Flujo de caja operativo.Aquí un enlace donde explica la nueva normativa, aunque seguramente ya la conozcas http://www.icac.meh.es/Documentos/Contabilidad/2.Internacional/020.NIIF-UE/010.NIIF%20Vigente/140.NIIF%2015%20Ingresos%20ordinarios%20procedentes%20de%20contratos%20con%20clientes.pdf  - Respecto a los múltiplos pagados por las compras, los desconozco. Lo que si sé es que la empresa ha realizado compras, y el margen de la compañía una vez incorporadas las nuevas empresas, se ha mantenido o ha mejorado, con lo cual en todo caso las compras parece están hechas con cierto criterio.- Los demás temas que planteas, los desconozco.
Ir a respuesta
16/06/20 12:47
Ha respondido al tema ¿Qué os parece la empresa Umanis?
Las fortalezas o debilidades de una empresa no se conciben por los movimientos de sus cotizaciones. Si tu quieres comprarte una nevera, y justamente el día en que te dispones a realizar tu compra, resulta ser el día sin IVA de mediamarket. ¿Verdad que no vas a decir, no voy a comprar esta nevera, pues su precio está bajando con fuerza, con lo que debe ser una mala nevera? La gente se quiere vender la nevera, con lo que debe ser mala.Pues lo dicho.
Ir a respuesta
21/05/20 10:48
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a MAPFRE (MAP)?
Sobre el dividendo se ha repetido muchas veces en el foro. Han dicho que el de junio lo mantienen y que el de diciembre lo estudiaran según la evolución del segundo semestre.A largo plazo, estos precios son bastantes seguros. A la que te mantengas 4 años en la acción, cobrando ni que sean 0,12 ctms de dividendo al año = 1,45€-(0,12x4) = aproximadamente 1 euro por acción de valor bruto te queda.Pongo 0,12 de dividendo para ser precavido
Ir a respuesta
06/05/20 15:35
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a MAPFRE (MAP)?
Es un valor aburrido como no hay otros. Entrar ahora, ir cobrando un dividendo bastante decente y si cuando llegue a 2,5 otra vez quieres vender, le sacas un 40% adicional a lo que ya has sacado. Es una operación bastante segura. Segura, y aburrida de cojones, esto también.Es la estrategia en Mapfre. No es lo más emocionante ni lo más rentable del mundo, pero hasta ahora ha funcionado.
Ir a respuesta
28/04/20 11:43
Ha respondido al tema ¿Qué os parece la empresa Umanis?
Umanis sigue recomprando acciones.  Si vieran mal la tesorería, supongo que pararían las recompras.Por otra parte, tiene que pinta que a futuro la presión salarial a la que está expuesto el sector, se puede ver reducido
Ir a respuesta
27/04/20 09:22
Ha respondido al tema ¿Qué os parece la empresa Umanis?
Hola,Yo en esta empresa lo que me fijo es en los planes a futuro que tienen. Son bastante cautos con las predicciones y suelen más o menos cumplirlas. Para 2022, tenían un plan de aumento de ventas (via adquisiciones) y de margenes de beneficios (vía, principalmente, a trasladar costes a los contratos con clientes), que si se cumplían aunque solo fuera en parte, la empresa estaba claramente barata. Ahora, con todo esto del coronavirus, a saber como han quedado estos planes.No estoy en capacidad de decir cuál va a ser el futuro del sector. Habrá que ver que dice Alejandro Estebaranz en sus conferencias anuales, que es el que más sabe de la empresa en España y creo que todos los que estamos dentro de Umanis es por que le hemos copiado.Yo sigo estando muy tranquilo con esta empresa. Al final si la has comprado en el rango entre 4,xx o - 5,xx, la tienes a un PER de 8 o 9, con lo que el margen de seguridad que llevas es bastante bueno.Desconocía que sus principales clientes eran bancos. Pero bueno, aunque el sector bancario este mal, una de sus principal necesidad ahora mismo y en el futuro próximo seguro que es poder tener las mejores soluciones de IT a su disposición, si no, están fuera de mercado.
Ir a respuesta
26/04/20 21:35
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a MAPFRE (MAP)?
Hola,Hay una cosa que quiero comentar, para saber vuestra opinión: Mapfre tiene una gran parte de sus activos en deuda pública española. Se juega gran parte de sus inversiones en una misma carta. La deuda pública se considera un activo sin riesgo,  se da por asumido que los estados devuelven sus deudas, pero esto no siempre ha sido a sido. A lo largo de la historia, han sido varias las veces que un estado en general, y España en particular, ha incumplido sus obligaciones.¿No es preocupa el nivel de deuda que está asumiendo el mayor "deudor" de Mapfre? ¿Que pensáis? Gracias por vuestra ayuda.
Ir a respuesta
26/04/20 20:17
Ha respondido al tema ¿Qué os parece la empresa Umanis?
Hola Chema,Los resultados de 2019 están en línea con sus previsiones. Habrá que ver como le afecta todo esto en los resultados 2020. La directiva de momento ha sido clara y ha dicho que no está en capacidad de efectuar ninguna previsión para 2020. Han cortado también el dividendo de julio. Estos dos hechos, el corte de dividendo y que te digan de manera clara que no saben como les va afectar todo esto, da señales de lo cauta que es la directiva de esta compañía y me da confianza de que el crecimiento via adquisiciones que hacen, lo harán con cabeza.Yo no estoy en capacidad de decir si su negocio va a verse afectado por esta crisis. Por un lado, supongo que todos las empresas van a parar los proyectos de cualquier índole hasta verlo todo más claro. Pero por otra parte, con todo el mundo trabajando desde casa, la parte digital de las empresas cobra muchísima relevancia y igual ¿Umanis puede verse beneficiada?
Ir a respuesta
24/04/20 08:44
Ha respondido al tema La nueva Repsol (REP) sin YPF
El tal fuster está por todos los foros escribiendo frases sin sentido que intentan (creo) ser lecciones de como debemos operar. Personalmente, aunque quisiera seguir sus consejos de inversión, no podría porque no los entiendo de lo mal expresados que estánBuenos días a todos
Ir a respuesta
24/04/20 08:38
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a MAPFRE (MAP)?
La empresa real? Que hay dos Mapfres? Uno real y otro imaginario? Madre mía.... Si quieres vender motos por lo menos construye frases más dignas
Ir a respuesta
23/04/20 19:03
Ha respondido al tema ¿Qué le pasa a MAPFRE (MAP)?
. Tenemos que tratar de no ensuciar el hilo con mamarrachadas. Tu cálculo "potencial" sale 0,2? Y al salir 0,2 deduces un riesgo en la disminución de ventas?
Ir a respuesta
27/10/17 13:19
Ha respondido al tema IAG ¿buen momento?
Esto es rarísimo. Pero bueno, yo las tengo para mantener durante años. Mientras siga creciendo el beneficio y cotizen a multiplos bajos, no las vengo
Ir a respuesta

Lo que sigue Compuesto_interesant

Este sitio web usa cookies para analizar la navegación del usuario. Política de cookies.
Cerrar