Participaciones del usuario Casiojorge

Casiojorge 04/02/19 18:12

Ha respondido al tema Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés

Salvo error u omisión por mi parte. Cobas es la única gestora que no ha publicado su carta del 4º trimestre/2º semestre. Es raro, más aun teniendo mañana la conferencia anual.

Casiojorge 31/01/19 17:09

Ha respondido al tema Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés

Si alguien quiere tener algo parecido a un concentrados sin pagar la comisión de éxito, que le eche un vistazo al AzValor Iberia. Sus 5 principales posiciones suman un 43% del total del findo: Elecnor 11,25%; Galp Energía 9,77%; Tubacex 9,10%; Prisa 6,94% y Sonaecom SGPS 5,96%. Las diez primeras posiciones suman un 67% de la cartera. Menos de 30 valores en cartera.

Casiojorge 31/01/19 15:34

Ha respondido al tema Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés

Sobre Aryzta, dicen lo siguiente en el informe CNMV: Mirando a futuro, la posibilidad de un impacto adicional al ya sufrido por nuestros fondos ha quedado muy reducida por el fortalecimiento del balance y la calidad de los activos. A los niveles de cierre del año tenemos en Aryzta una compañía que cotiza con un descuento medio en torno al 40% respecto a sus comparables, asumiendo que los márgenes no mejoran. Seguimos pensando que los márgenes deberían mejorar en línea con sus competidores y su media histórica, para situarse entre el 10% y 15% en comparación con el 8% que tiene actualmente, lo que provoca una situación muy infravalorada

Casiojorge 31/01/19 15:30

Ha respondido al tema Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés

Ya han colgado en la web de la CNMV (https://www.cnmv.es/Portal/Consultas/IIC/Fondo.aspx?nif=V87647368&vista=1&fs=31/01/2019 ) el informe del segundo semestre. En el Selección, incrementan porcentaje en Aryzta hasta el 8,60%. Teekay LNG e International Seaways 2ª y 3ª posición.

Casiojorge 09/01/19 16:27

Ha respondido al tema True Value

Respeto tu opinión. Por si queda alguna duda, True Value solo representa un 5% de mi cartera, es un fondo que me gusta pero hay otros que me gustan más. Sobre aportaciones, mi opinión es que la mejor opción es o bien aportar de forma periódica, o reservar las aportaciones para momentos de bajadas fuertes como el actual. Lo que me genera más dudas es lo de esperar a que suba para aportar, ya que muchas veces los partícipes se suben al carro del fondo que más ha subido cuando ya se han perdido la subida...luego bajan y traspasan y pasa aquello que contaba Peter Lynch que por tan manido no voy a repetir.

Casiojorge 09/01/19 15:28

Ha respondido al tema True Value

Es completamente legítimo tanto defender el fondo, como hacen muchos usuarios, como criticarlo, como es tu caso. Pero ya que te resulta curioso que haya tantas muestras de apoyo al fondo, también lo es la aparante manía persecutoría que tienes con True Value, tanto en Rankia como en otros foros similares (Mas dividendos). De hecho, el 99% de todas tus participaciones en foros de Rankia se limitan a un ataque continuado y reiterado a True Value desde hace más de 3 meses. Y repito, es legítimo, pero también curioso la insistencia casi exclusiva en participar para criticar el fondo, interpelar a los asesores, denunciar supuestas manipulaciones, etc. y eso que se supuestamente ya no eres partícipe del mismo.

Casiojorge 17/12/18 13:55

Ha respondido al tema AzValor Internacional: seguimiento y opiniones

Puede parecer que hay unanimidad en la tesis del uranio, pero nada más lejos de la realidad. Si fuera así, todo el mundo invertiría en uranio y lo cierto es que, quitando AzValor y Horos, las demás gestoras están al margen. En Cameco, por ejemplo, solo hay 6 fondos españoles de 5 gestoras con exposición, una cifra ridícula. Y aunque todo el mundo estuviera de acuerdo en la tesis, eso no lo hace errónea de por si. A veces el consenso está en lo cierto y otras veces yerra. No voy a desconfiar de la tesis solo porque muchos se estén sumando al carro. De momento, este año, la tesis se está mostrando acertada, a los números me remito (de las pocas inversiones que les están dando buen retorno). Habrá que esperar un tiempo para ver si se confirma o si se demuestra equivocada y, a la luz del retorno que obtengan, juzgar si acertaron invirtiendo en el sector o no.

Casiojorge 17/12/18 12:11

Ha respondido al tema AzValor Internacional: seguimiento y opiniones

La tesis del uranio no debe ser tan errónea cuando el uranio está en máximos de 2 años, con subida del 17%. Su principal posición, Cameco, lleva un 23% de subida en 2018, año complicado para la bolsa. Y muchos otros fondos se están subiendo al carro de comprar empresas ligadas al uranio.

Casiojorge 12/12/18 17:15

Ha respondido al tema Cobas AM: Nueva Gestora de Francisco García Paramés

Interesante artículo (en inglés) plagado de datos que sugiere que lo más probable, atendiendo a patrones históricos, es que en los próximos meses el mercado repunte. Lo twiteó el otro día José Luis Benito. http://fat-pitch.blogspot.com/2018/12/weekly-market-summary.html

Casiojorge 12/12/18 11:50

Ha respondido al tema AzValor Internacional: seguimiento y opiniones

Azvalor Internacional, 3 estrellas Morningstar al cumplirse tres años desde su inicio. Azvalor Iberia, 4 estrellas (si no llega a ser por su abrupta bajada de los tres últimos meses, seguro que llegaba a las 5 estrellas, ya que los primeros 2,5 años han sido muy buenos).