“A good portfolio is more than a long list of good stocks and bonds. It is a balanced whole, providing the investor with protections and opportunities with respect to a wide range of contingencies” Harry M. Markowitz.
Harry M. Markowitz publicó en 1952 en la revista Journal of Finance el artículo “Portfolio Selection” basado en su tesis doctoral. En dicho artículo planteó un modelo de conducta racional para la selección de activos financieros en aras de construir una cartera coherente y funcional. El desarrollo de esta primera contribución dio origen a lo que en la actualidad se como conoce como el modelo de Markowitz, que se engloba dentro de la teoría moderna de carteras; teoría que fue enriquecida por William F. Sharpe al simplificar...
