Información de Euribor

El EURIBOR a un año es el tipo oficial de referencia más utilizado para préstamos hipotecarios en España desde el 1 de enero de 2000. Las operaciones formalizadas antes de esa fecha utilizaban como referencia oficial el MIBOR a un año, que era el tipo interbancario equivalente para los mercados en pesetas.


La mayor parte de las hipotecas con tipos variables se revisan con el EURIBOR porque este índice registra menores fluctuaciones lo largo del periodo del préstamo. Por esto es importante seguir la evolución de el EURIBOR y sus fluctuaciones anuales en el mes que nos toque revisar los tipos variables, para la fijación de las cuotas mensuales de amortización de los préstamos durante un año.
 

¿Qué es el Euribor?

EURIBOR es un acrónimo de “Europe Interbank Offered Rate”, o sea, “tipo europeo de oferta interbancaria”. Es el tipo de interés aplicado a las operaciones entre bancos de Europa; es decir, el porcentaje que paga como tasa un banco cuando otro le presta dinero. El EURIBOR se define como la media simple de los tipos de interés diarios, aplicados para las operaciones cruzadas al plazo de un año en el mercado de depósitos interbancarios de la zona de la Unión Monetaria, entre las entidades financieras con mayor nivel de negocio.

Realmente el EURIBOR no es un solo tipo, sino un conjunto de ellos. Las entidades financieras usan diferentes tipos de interés según el plazo al que se prestan dinero. Por tanto se puede hablar de EURIBOR a una semana, a un mes o a un año.

Euribor
 

Ámbito de aplicación del EURIBOR


El EURIBOR solamente se aplica entre los bancos de los Estados miembros de la Unión Europea que forman parte de la Eurozona. Los tipos de referencia locales, como por ejemplo el Pibor de París o el Fibor de Frankfurt, se unieron al Euribor el 1 de enero de 1999. En el caso de España, el Euribor sustituyó al Mibor a raíz del traspaso de competencias del Banco de España al Banco Central Europeo.
 

¿Cómo se calcula el Euribor?

El EURIBOR se calcula como la media de los tipos de interés de oferta diarios de un panel de 50 de las entidades de crédito más activas en el mercado interbancario.
 

Proceso de cálculo del Euribor

El cálculo y publicación del valor del EURIBOR se realiza todos los días laborables por la agencia Reuters, de acuerdo al siguiente proceso:

1. Diariamente se solicita a cada banco de referencia que envíe sus tipos de interés actuales no más tarde de las 10:45 a.m. Para ello, Reuters genera en su sistema una página privada que solamente puede visitar el banco y el personal encargado de realizar el cálculo. De 10:45 a.m. a 11:00 a.m. (CET) los bancos tienen oportunidad de corregir sus contribuciones si fuese necesario.

2. A las 11:00 a.m. (CET), Reuters realiza el cálculo del nuevo valor del EURIBOR , para lo cuál elimina el 15% más alto y el 15% más bajo de los tipos de interés recolectados y realiza la media aritmética del resto de valores. El resultado se redondea al número de 3 decimales más próximo al valor del promedio.

3. Tras el cálculo, Reuters publica instantáneamente el tipo de referencia EURIBOR en las páginas 248-249 de su sistema Telerate, que están disponibles para todos sus subscriptores y agencias de información. Al mismo tiempo se publican los tipos de interés empleados en el cálculo, con el fin de conservar la transparencia del proceso.
 

¿Qué bancos son los que crean el EURIBOR?

Austria Erste Bank der RZB - Raiffeisen Zentralbank Österreich AG
     
Belgica Dexia Bank Fortis Bank
  KBC  
     
Finlandia Nordea  
     
Francia BNP - Paribas Natexis Banques Populaires
  IXIS CIB Crédit Agricole s.a.
  HSBC France Crédit Industriel et Commercial CIC
  Société Générale  
     
Alemania Bankgesellschaft Berlin Bayerische Hypo- und Vereinsbank
  Bayerische Landesbank Girozentrale Commerzbank
  Deutsche Bank DZ Bank Deutsche Genossenschaftsbank
  Dresdner Bank Landesbank Baden-Württemberg Girozentrale
  Landesbank Hessen - Thüringen Girozentrale Norddeutsche Landesbank Girozentrale
  WestLB AG  
     
Grecia National Bank of Greece  
     
Irlanda AIB Group Bank of Ireland
     
Italia Banca IntesaBci Capitalia SpA
  Banca Nazionale del Lavoro Sanpaolo IMI Bank
  Monte dei Paschi di Siena UniCredito Italiano
     
Luxemburgo Banque et Caisse d'Épargne de l'État  
     
Holanda ABN Amro Bank Rabobank
  ING Bank  
     
Portugal Caixa Geral De Depósitos (CGD)  
     
España Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Confederacion Española de Cajas de Ahorros
  Banco Santander Central Hispano  
     
Otros bancos de la UE Barclays Capital Den Danske Bank
  Svenska Handelsbanken  
     
Bancos internacionales Banco de Tokio - Mitsubishi J.P. Morgan Chase & Co.
  Citibank UBS (Luxembourg) S.A.

 

Otras alternativas para referenciar tu hipoteca
Existen otras alternativas al EURIBOR en el mercado hipotecario español. Así hablamos de las siguientes referencias:

IRPH de las cajas y bancos (IRPH ):
Es el Índice de Referencia de los Préstamos Hipotecarios del Conjunto de Entidades. Es idéntico a la definición del de Bancos (IRPH-B) y Cajas (IRPH-C) pero referido a los préstamos otorgados por el conjunto de los Bancos, Cajas y Sociedades de Crédito Hipotecario.

IRPH de los bancos (IRPH-B):
Es el Índice de Referencia de los Préstamos Hipotecarios de los Bancos, y es calculado como media de los tipos de interés medios de los préstamos hipotecarios a un plazo superior a 3 años que los bancos han iniciado o renovado durante el mes.

IRPH de las cajas de ahorros (IRPH-C):
Es el Índice de Referencia de los Préstamos Hipotecarios de las Cajas de Ahorros, y es calculado como media de los tipos de interés medios de los préstamos hipotecarios a un plazo superior a 3 años que las cajas han iniciado o renovado durante el mes.
 

Índice Activo de Referencia CECA
Creado por la Confederación Española de Cajas de Ahorro, es el tipo medio calculado a partir de los tipos aplicados a las operaciones de préstamos personales de 1 año a menos de 3 años, y de los préstamos con garantía hipotecaria para adquisición de vivienda libre a un plazo a partir de 3 años.
 

Comparativa EURIBOR vs IRPH

Conviene comparar la evolución de los dos importantes tipos de interés que existen en el mercado. Así, cuando vayan a firmar una hipoteca poder saber los posibles pros y contras de uno y otro indice y elegir el que mejor se adapte a sus necesidades.
Para ello veamos el gráfico adjunto en donde comparamos las fluctuaciones de uno y otro a lo largo del periodo de un año de Noviembre 2005-Octubre 2006:


Fuentes:

Debido a que el IRPH se calcula en base a tres años y el EURIBOR se calcula en base a un año, el EURIBOR es un indice más volátil que el IRPH. Así, cuando suben los tipos de interés, el EURIBOR sube más rapido que el IRPH , mientras que cuando bajan también baja más rapidamente.
El diferencial medio desde el año 2000 entre el Euribor y el IRPH es de 1,166% a favor del EURIBOR . Eso quiere decir que en promedio durante ese tiempo habría salido más económico financiar la compra de una vivienda a EURIBOR + 1,1% que a IRPH .

Sin embargo, en el último año el IRPH sólo ha sido 696 puntos porcentuales más elevado que el EURIBOR . Eso quiere decir que en una hipoteca a EURIBOR + 0,7% la cuota mensual a pagar por el titular habría sido aproximadamente la misma que en una hipoteca a IRPH. Aqui vemos un claro ejemplo de que el EURIBOR ha subido más rápido que el IRPH, estrechando el diferencial entre ambos.

Artículo publicado en Berbis Swap
Por Francesc Lluis Berbis
 

Blog sobre el Euribor
Wikipedia
Página oficial sobre el Euribor
 

Artículos relacionados

- La cara mas amable del EURIBOR
- La hipoteca: cuestiones básicas
- La Tasa Anual Equivalente (TAE): ¿Qué es? ¿Qué incluye?
- Mercado interbancario

Hipoteca Inteligente Evo Banco

Hipoteca evo col

La  Hipoteca Inteligente Evo Banco se caracteriza por disminuir el diferencial si sube el Euribor, y así el cliente no sufre los efectos del Euribor y acaba teniendo una cuota estable durante toda la hipoteca. Se reactiva la "guerra" de las hipotecas y las entidades financieras están moviendo ficha para hacer la mejor jugada posible y captar cuantos más clientes mejor.       Características de la Nueva Hipoteca Inteligente Evo Banco A continuación, las características de la Hipoteca Inteligente: La hipoteca de va cambiando, y si sube el Euribor, baja el diferencial. Posibilidad de solicitar hasta dos años de carencia en el pago del capital de su hipoteca, en caso de desempleo, incapacidad laboral temporal /...

FORO DE EURIBOR

Hipoteca "Insuperable" de GlobalCaja Euribor + 1,55%

La comisión de apertura es del 0%, y el plazo máximo es de 30 años. El primer año tendrá un...

¿Es posible cubrirse las futuras subidas del euribor con un etf?

No hay ningún ETF que replique el Euribor pero sí el EONIA...

¿Qué conviene más ahora? tipo fijo, tipo variable o tipo mixto

Estoy pensando en contratar una hipoteca pero no sé que tipo es más conveniente. Estando en...

Precio de la vivienda cae un 4,2% en septiembre con ajuste del 41,7% en la crisis

El precio de medio de la vivienda cayó un 4,2% el pasado mes de septiembre en comparación con el...

¿Cómo escoger la hipoteca adecuada?

Animarse a comprar una vivienda es una de las inversiones que más hay que pensar y estudiar...

OTROS TITULARES

Mejores hipotecas septiembre 2014 thumb
Mejores Hipotecas Septiembre 2014

A continuación, vamos a poder observar como queda el ranking de las Mejores Hipotecas de...

Gr%c3%a1fica euribor thumb
Evolución del Euribor en 2014

El Euribor ha hecho historia este mes de Septiembre al cerrar en su nivel más bajo de la...

Hipotecas importe medio thumb
El mercado hipotecario: volumen y tipos de interés

Según la publicación del INE sobre la estadísitica de las hipotecas en el mes de junio, se puede...

Mejores hipotecas agosto 2014 thumb
Mejores Hipotecas Agosto 2014

En este post vamos a poder observar como queda el ranking de las Mejores Hipotecas de Agosto...

Ver todo

6 cuestiones a tener en cuenta al solicitar una hipoteca

Hipoteca col

Cuando llegamos a ese punto en nuestras vidas en el que tenemos que decantarnos por una hipoteca hay varias cuestiones a tener en cuenta antes de contratar una hipoteca.

El Euribor plus sustituirá al Euribor

Euribor plus col

El Euribor plus será el encargado de sustituir al actual Euribor. La Comisión Europea está valorando modificar cálculo para establecer un índice de referencia que no de lugar a...

Las hipotecas online y de los bancos tradicionales avanzan en la misma dirección

Hipoteca tradicional virtual col

Parece que en los últimos años la banca tradicional y la banca online avanzan en la misma dirección. Esto se debe a la bajada de los tipos de interés de los préstamos...

¿Qué pasa si bajan los tipos de interés? Bolsa, depósitos, hipoteca...

Euribor oficial col

El Banco Central Europeo, persiguiendo su objetivo de inflación del 2% está llevando a cabo una política monetaria de tipos de interés bajos además de facilitar crédito a las...


Añadir comentario

Este sitio web usa cookies propias o de terceros para analizar la navegación del usuario. En caso de seguir navegando se entiende que acepta la política de cookies.
Aceptar