#3529
Re: Tablas de Valoraciones
Gracias por las respuestas Javier, Un saludo.
#3530
Re: Tablas de Valoraciones
Ibex : 2018-05-25
Fecha Empresa Precio VALORACION Volatilidad Operativa __________________________________________________________________________________ 2018-05-25 ibex35.IBEX-35 9826,50 4 10,1% 2018-05-25 ABE.abertis 18,36 73 9,0% 19,14 vta 2018-05-25 IBE.iberdrola 6,30 4 11,6% 2018-05-25 TEF.telefonica 7,78 50 12,8% 2018-05-25 ITX.inditex 28,36 18 14,0% 2018-05-25 AMS.amadeus 67,38 121 12,2% vender 2018-05-25 SAN.banco-santander 4,99 30 15,6% 2018-05-25 ENG.enagas 23,26 6 11,5% 2018-05-25 BBVA.banco-bilbao 6,21 41 14,9% 2018-05-25 REE.red-electrica 16,74 24 11,8% 2018-05-25 REP.repsol 15,76 45 14,0% 2018-05-25 MRL.merlin-propiertis 12,23 45 11,1% 2018-05-25 GAS.gasnatural-fenosa 21,15 53 12,5% 2018-05-25 ELE.endesa 19,36 17 12,3% 2018-05-25 AENA.aena 165,55 30 12,9% 2018-05-25 FER.ferrovial 17,43 18 12,8% 2018-05-25 EBRO.ebro-foods 20,54 23 9,3% 2018-05-25 BKT.bankinter 8,51 33 12,6% 2018-05-25 VIS.viscofan 57,60 53 11,5% 2018-05-25 MAP.mapfre 2,78 3 14,0% 2018-05-25 CABK.caixabank 3,91 2 17,3% 2018-05-25 SAY.saeta 12,20 121 10,2% vender 2018-05-25 CLNX.cellnex 22,50 62 15,3% 24,23 vta 2018-05-25 COL.colonial 9,30 68 13,9% 9,87 vta 2018-05-25 ANA.acciona 65,46 22 14,6% 2018-05-25 BKIA.bankia 3,48 42 16,7% 2018-05-25 ACS.grupo-acs 35,67 52 15,3% 2018-05-25 BME.bolsas-mercados 28,94 8 13,0% 2018-05-25 LOG.logista 21,10 27 12,2% 2018-05-25 SAB.banco-sabadell 1,59 21 18,4% 2018-05-25 ZOT.zardoya-otis 8,41 15 12,6% 2018-05-25 ACX.acerinox 11,44 12 15,7% 2018-05-25 DIA.dia 3,10 112 18,4% comprar 2018-05-25 GRF.grifols 24,86 28 16,0% 2018-05-25 MEL.melia-hoteles 11,68 6 14,9% 2018-05-25 TL5.mediaset 7,99 68 15,9% 2018-05-25 CIE.cie-automotiv 33,84 197 13,9% vender 2018-05-25 HIS.hispania 17,70 84 13,6% 18,22 vta 2018-05-25 IAG.inter-airlines-group 7,99 67 19,2% 8,58 vta 2018-05-25 GCO.catalana-occidente 37,75 47 13,3% 2018-05-25 LRE.lar-espana 9,06 40 13,0% 2018-05-25 AXIA.axia 17,06 33 14,7% 2018-05-25 IDR.indra-sistemas 11,22 16 17,7% 2018-05-25 ALB.corporacion-alba 50,30 30 12,2% 2018-05-25 TRE.tecnicas-reunidas 26,59 23 18,4% 2018-05-25 APPS.applus-services 11,59 34 15,4% 2018-05-25 PSG.prosegur 6,08 6 16,0% 2018-05-25 NHH.nh-hoteles 6,35 51 17,1% 2018-05-25 A3M.antena3 7,91 47 16,8% 2018-05-25 SCYR.sacyr-vallermoso 2,46 27 18,9% 2018-05-25 GAM.gamesa 13,86 9 22,9% 2018-05-25 VID.vidrala 86,30 70 15,7% 91,44 vta 2018-05-25 FAE.faes 3,56 73 16,3% 3,75 vta 2018-05-25 TLGO.talgo 5,11 24 18,8% 2018-05-25 FCC.fomento-construccion 10,56 58 17,3% 2018-05-25 FDR.fluidra 12,76 108 18,8% vender 2018-05-25 ALM.almirall 11,35 42 21,3% 2018-05-25 AIR.airbus 98,21 83 16,3% 101,63 vta 2018-05-25 ENO.elecnor 13,10 51 14,3% 2018-05-25 DOM.dominium 4,75 58 15,9% 2018-05-25 TUB.tubacex 2,99 29 19,1% 2018-05-25 MCM.miquel-costas 33,15 30 15,7% 2018-05-25 PAC.europac 15,12 152 19,9% vender 2018-05-25 ENC.ence 6,87 120 22,0% vender 2018-05-25 BDL.baron-de-ley 107,50 6 18,1% 2018-05-25 LGT.ligotes-especiales 19,66 54 19,6% 2018-05-25 IBG.iberpapel 33,80 49 18,8% 2018-05-25 ROVI.laboratorios-rovi 16,60 16 19,4% 2018-05-25 ohl.obrascon-huarte-lain 3,09 74 32,4% 2018-05-25 MERCADO 25 8,3% ________________________________________________________________________________________________ FUNCIONAMIENTO de la TABLA: 11) ORDEN (Criterio.CALIDAD) : las empresas están Ordenadas de mejor a peor. 22) VALORACION (Criterio.OPORTUNIDAD) = Distancia del Precio.Actual al Precio.más.PROBABLE. . . VALORACION.negativa = rojo = Infravaloración = Sobreventa = COMPRA [comprar SI menor -100] . . VALORACION.positiva = verde = Sobrevaloración = Sobrecompra = VENTA [vender SI mayor +100] . . Está Operativamente NORMALIZADA a 100 [menor -100% = COMPRAR, mayor +100% = VENDER ]. 33) Volatilidad = Volatilidad.FUTURA Anual (Desviación.Típica Anual, MAS PROBABLE) Las Empresas en NEGRITA son las que también están en la Cartera Optimizada. Además de ser de las mejores (Blue.Chips), se intenta que estén sectorialmente DIVERSIFICADAS (no clonadas). Las Empresas ROJAS son de las peores y eventualmente pueden ser EXCLUIDAS de la Tabla (empiezan a alejarse excesivamente del Criterio.Calidad SIGO).Los Activos NO empresariales (INDICES, Fondos, etc.), aparecen en VERDE.Detalles.Tabla: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/617711-tabla-valoraciones ______________________________________________________________________________________________________________
________________________________ CARTERA OPTIMIZADA 2018 _________________________
Patrimonio.Inicial(Pat0) = 258156
Patrimonio.Actual = 260720 = RentaVariable + Liquidez
RentaVariable = 186419
Liquidez = 74301 [incluye Dividendos=1079]
RENTABILIDAD(Reta) = 2564 = 1,0% a 2018-05-25
VOLATILIDAD.anual(Vola) = 5,9%
Correlación = 59%
Rotación.Cartera(Rot) = 32121 = 12,4%
________________________________________________________________ Operativa.Programada ___
IBE - ELECTRICA = 1743 x 6,30 = 10988 - TEF - TELECOMUNICACIONES = 1177 x 7,78 = 9154 320 x 7,56 = 2419 = cpa ITX - TEXTIL-MODA = 435 x 28,36 = 12337 - AMS - GESTION-TURISTICA = 135 x 67,38 = 9096 - SAN - BANCA = 1724 x 4,99 = 8603 563 x 4,65 = 2618 = cpa REE - ELECTRICA-DISTRIBUCION = 634 x 16,74 = 10613 - REP - PETROLERA = 489 x 15,76 = 7707 - GAS - GAS-ELECTRICA = 380 x 21,15 = 8037 - FER - GESTION-INFRAESTRUCTURAS = 573 x 17,43 = 9987 - EBRO - ALIMENTACION = 445 x 20,54 = 9140 - VIS - ENVOLTORIOS-CARNICOS = 138 x 57,60 = 7949 - MAP - SEGUROS = 3098 x 2,78 = 8609 - ACS - CONSTRUCCION-SERVICIOS = 327 x 35,67 = 11664 - BME - FINANZAS = 329 x 28,94 = 9521 - ZOT - ASCENSORES-ESCALERAS = 1053 x 8,41 = 8856 - DIA - DISTRIBUCION-MINORISTA = 3227 x 3,10 = 10004 - GRF - FARMACIA-HEMODERIVADOS = 382 x 24,86 = 9497 - IAG - TRANSPORTE-AEREO = 933 x 7,99 = 7455 - IDR - INGENIERIA = 609 x 11,22 = 6833 - TRE - INFRASTRUTURAS-PETR-GAS = 390 x 26,59 = 10370 - ____________________________________________________________________________________ FUNDAMENTOS de la CARTERA: 11) Criterio selectivo de CALIDAD: empresas de las más grandes, estables y veteranas (Blue Chips)). 22) DIVERSIFICACION cuantitativa: todas las empresas tienden al mismo montante (cartera homogénea). 33) DIVERSIFICACION cualitativa: se procura que las empresas sean de distinto sector. 44) Control de LIQUIDEZ: tendencia a una Liquidez razonable (sobre un 20%, en régimen estacionario de cartera).Detalles Cartera: https://www.rankia.com/blog/gestion-cartera/1759345-cartera-optimizada ________________________________________________________________________________________________
Historico.Cartera Historico.IBEX (*)
año Pat0 Rot Reta Vola Reta Vola Indice0
------------- ------------- ------------- -------
2012 149524 23% 11,2% 8,2% 2,8% 16,7% 17158
2013 166258 19% 19,7% 5,5% 27,8% 10,8% 17635
2014 198979 12% 6,3% 5,9% 8,6% 11,9% 22529
2015 211588 32% 3,8% 9,0% -3,5% 14,2% 24470
2016 219655 45% 6,6% 9,0% 2,6% 15,0% 23602
2017 234209 32% 10,2% 6,0% 11,3% 11,8% 24215
2018 258156 ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. 26940
2019 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
2020 ...... ... ..,.. .,.. ..,.. .,.. ....
------------- ------------- -------
PROMEDIOS = 9,6% 7,3% 8,3% 13,4%
RATIO.Reta/Vola = 1,3 0,62
RATIO.EFICIENCIA.cartera/mercado = 1,3/0,62 = 2,1
(*) Se trata del IBEX Total Return (que incluye Dividendos)
________________________________________________________________________
© MRNCP379420
El problema fundamental de la Bolsa es la corrupción y manipulación.
#3531
Re: Tablas de Valoraciones
Que compramos DIA o Amadeus????
#3532
Re: Tablas de Valoraciones
Yo no compraría ninguna, pero hay público para todo afortunadamente la bolsa es de los pocos sitios donde tienes libertad de elegir.
A mi me tienta SAN y REE
No es un consejo es una opinión cada cual que actúe conforme a su interés.
#3533
Re: Tablas de Valoraciones
Salud, y Aryzta no te gusta???? 1º posición de Cobas
#3534
Re: Tablas de Valoraciones
No, da miedo. Cobas sabrá...
#3535
Re: Tablas de Valoraciones
OK. y algun barquito tipo TK
#3536
Re: Tablas de Valoraciones
Hola Javi,
gracias por compartir tus videos y tus conocimientos. Tengo un par de dudas que agradecere me resulevas:
1.- Porque la señal de compra o venda es al 25% y no otro valor?
2- Una patrimonio de 22.000 euros, con 10 valores de QANTO=2000 euros que valores del ibex35 recomendarias? O al ser una cifra menor es mejor tenerm menos valores pero de más euros?
gracias y besitos
