Existen diversos factores que debemos tener en cuenta a la hora de ir pensando en la jubilación, ya que el tiempo juegará a nuestro favor, y cuanto antes comencemos, mejor. Aunque en el presente nos esté costando vivir, y tengamos preocupaciones, debemos ir pensando en el futuro e ir planificándonos. A continuación veremos algunos factores que debemos tener en cuenta y los momentos clave en el proceso de ahorro para la jubilación.
- Factor tiempo: Cuanto más tiempo tengamos para conseguir nuestra meta de ahorro, menor será el esfuerzo diario, mensual o anual que tengamos que hacer para conseguir ese objetivo, no es lo mismo ahorrar 100.000€ en 30 años (que supondría un ahorro anual de 3.333€) que en 10 años (la cantidad subiría a 10.000€/año de ahorro).
- Factor capitalización compuesta: La capitalización compuesta no es más que un efecto bola de nieve. Si los intereses de nuestra inversión se obtienen sobre el total del capital, cuanto más grande sea el capital, tanto por nuevas aportaciones como por la reinversión de las ganancias, mayor será la ganancia estimada.
Como norma general, podemos definir tres momentos clave en el proceso de ahorro para la jubilación:
- Fase de Acumulación Temprana: Es una fase incipiente del ahorro, empezamos a darnos cuenta de que jubilarse significa mucho más que dejar de trabajar y puede suponer una modificación sustancial en el nivel de ingresos, lo que nos va a exigir por lo tanto un complemento privado que nos permita mantener nuestro nivel de vida sin grandes esfuerzos.
- Fase de Acumulación y Preservación de Capital: Es una fase de consolidación del ahorro, donde nuestro objetivo primordial es reajustar nuestra cartera y la exposición a riesgo que tenemos, hasta un nivel que nos permita sobre todo preservar el capital.
- Fase de Desacumulación: Es la última fase, en la que tenemos que recoger los frutos de la inversión que hemos estado llevando a cabo durante las fases anteriores.
¿Qué diferencias existen entre las distintas etapas?
Entre las dos primeras y la tercera, la diferencia es patente, las dos primeras tratan de conseguir un capital que será del que dispongamos durante la tercera etapa, es decir, una vez alcanzada la jubilación. La diferencia más sutil radica pues, entre las dos primeras etapas.
En realidad se trata de una diferencia en términos de rentabilidad/riesgo, puesto que durante la acumulación temprana, nuestra predisposición a asumir riesgos es más elevada y el tiempo del que disponemos para ajustar nuestra estrategia de asignación de activos o de selección de producto es mucho mayor. En el caso de la fase de acumulación y preservación de capital, nuestro ánimo está puesto precisamente en mantener el capital obtenido hasta la fecha, y con una exposición al riesgo mucho más controlado que siga haciendo crecer nuestra inversión pero sin grandes sobresaltos
La base de la inversión por etapas está por lo tanto definida por unos factores determinantes que deberemos tener en cuenta:
- Determinación del nivel de riesgo adecuado en función de la edad y del horizonte de la inversión
- Fijación de un objetivo inicial de asignación de activos basado en el perfil de riesgo
- Planificación del ajuste de la cartera de inversión, es decir, cuando vamos a pasar de una fase a otra, mediante la reducción de la exposición a los activos de riesgo y por lo tanto minimizando la exposición a la volatilidad
En pocas palabras, comenzar a ahorrar pensando en el objetivo de la jubilación es una prioridad; sin embargo, es solo el comienzo. También es importante planificar la fase de acumulación en relación a unos objetivos y estructurando nuestra estrategia basada en el riesgo a asumir para tener éxito en nuestras inversiones
Equipo de Self Bank
