Vivir del dividendo VS Vivir de los beneficios de un fondo de inversión

Hola a todos,

Llevo unos días dando vueltas sobre que estrategia puede darnos mejores resultados a la hora de vivir de las rentas.

Por un lado, tenemos la posibilidad de vivir del dividendo, y por otro, la posibilidad de invertir en un buen fondo de inversión (Bestinfond por ejemplo).

Mi dilema es, si nosotros invertimos en un buen fondo de inversión a largo plazo, y llegado el momento, queremos empezar a vivir de el sacando cada año un porcentaje fijo (p.ej un 7%) y dejando el resto que siga generando beneficios, ¿podría ser esta una buena estrategia para vivir de las rentas? (se que no es exactamente vivir de las rentas porque vivimos a costa de nuestro patrimonio)

Lo comento porque si sacamos siempre un porcentaje fijo (p. ej un 7%) y hemos acumulado un total de 1.000.000 € por ejemplo, el primer año sacaríamos 70.000 €, pero si en el siguiente año nuestras participaciones valen 500.000 €, sacaríamos sólo 35.000 €. Así nunca nos quedaríamos sin dinero, aunque unos años podamos “vivir mejor” que otros.

Gracias de antemano

Cualquiera de las dos estrategias puede dar resultado, es dificil de saber porque todo dependerá del comportamiento de la cartera propia vs el fondo de inversión.

Vivir de las rentas es eso, vivir de las rentas sin tocar la inversión inicial, y tampoco le veo mucho sentido a eso de unos años recibir menos dinero que otros porque la valoración haya bajado. El objetivo debe ser cada año recibir, aunque sea, un poco más y mejorar nuestro nivel de vida.

Lo de sacar un porcentaje de la valoración actual lo veo un poco tontería porque las variaciones serán tremendas, un año puedes sacar 70k, otro 35k y otro 140k, no le veo mucho sentido porque no es lo más eficiente y a veces sacarás más de lo que necesitas y tendrás que pasar por hacienda por la plusvalia de las participaciones vendidas. Veo más lógico sacar una cantidad fija anual y dejar que el resto se vaya revalorizando.

Eso de que nunca te quedarias sin dinero que es?

Nunca te quedarias sin dinero solo bajo la premisa de que el fondo produzca mas de el porcentaje que sacas...

Por si te sirve de algo a la hora de reflexionar.
Si vivimos de las rentas, vivimos de las rentas , no del patrimonio. Imagina que tienes que empezar a sacar tu patrimonio en un mercado bajista tipo 2008, donde las bolsas bajan un 50 %. Ese millón de euros en ese momento son 500.000. Si sacas lo que necesitas estas eliminando la posibilidad de recuperación, además de que como dure mucho te quedas sin patrimonio. Es una de las pocas dudas que me quedan de una filosofia tipo bloghead. Leete "los cuatro pilares de la inversión", al final del libro se trata el tema de como ir sacando el dinero a medida que lo necesitas y uno de los principales problemas es empezar a sacarlo en un mercado bajista.
En cuanto a las rentas, que suba o baje el mercado no te importa siempre y cuando las empresas de tu cartera tengan un dividendo sostenible y a ser posible con una g bastante mayor que la inflación.
Hay opiniones para todo, pero lo dicho, el libro que te indico igual te puede resolver las dudas.
un saludo

Jajajaj si siempre vendes un 7% de lo que tienes por definición nunca te puedes quedar sin dinero (osea = 0). Tu dinero total aumentará en los años en los que tu cartera gane mas de 7%, y en los demás años disminuirá pero nunca llegará a cero.

Para quedarte sin dinero tendrías algun año que vender el 100% de lo que tienes.

Un abrazo

Si te gusta y tienes tiempo,lo mejor es que combines ambas cosas,que busques buenas empresas ,aristócratas de dividendos,diversificando en paises ,divisas,y sectores diferentes,y puedes tener algun fondo que invierta en empresas de alto dividendo a nivel global.Por ejemplo,yo tengo el JP Morgan global income,y el DWS global dividend.Una combinacion de todo esto te dará,más seguridad y diversificación.

Perdón, la respuesta era para el aprendiz de bolsa.Saludos

Gracias.

No se, la verdad es que leyendo un poco el tema, al final creo no va a ser buena idea lo de los fondos de inversión. Había visto que la rentabilidad media anual de un fondo de Bestinver (Bestinfond) es del 16%, pero creo que invertir en empresas directamente quizá sea mejor idea, aunque la rentabilidad que consiga no sea tan alta.