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El Petróleo como predictor de Bolsa

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Publicado por Sergio Nozal el 17 de diciembre de 2014

Para los amantes de las correlaciones y proyecciones de futuro, el post de hoy no tiene desperdicio.

Se trata de una correlacción, vía McClellan, entre el Crudo Ligero (CL) y el Dow Jones (DJIA).

Tal y como vemos en la imagen siguiente, si desplazamos la gráfica del CL 10 años hacia el futuro, y lo ponemos sobre el gráfico del DJIA, observamos que hay una coincidencia interesante entre puntos de giro de largo plazo:

 

De repetirse el patrón, observamos que el último giro relevente del CL fue en 2008, que correspondería al 2018 del Dow Jones, es decir, aún nos quedarían casi 4 años de ciclo alcista.

Si hacemos un zoom en los próximos 3 meses, nos encontramos con la siguiente gráfica:

 

Igualmente, de cumplirse el patrón de giros, esta corrección en la que ahora estamos concluiría el próximo 6 de Enero.   Leer más

Etiquetas: Dow Jones · petróleo · crudo ligero · SP500 · materias primas

Análisis Mercado USA - Semana del 15 de Diciembre

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Publicado por Sergio Nozal el 15 de diciembre de 2014

En el siguiente video hacemos un repaso a la situación del mercado americano y semana próxima.

- Semana estacionalmente Alcista (+0.41%/+0.57%)

- Rango más probable de movimiento para el S&P500: 2050-1975

- Eventos económicos destacables: Producción Industrial, Inflación, FOMC, Leading Indicators

- Situación técnica S&P500: Lateral

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Etiquetas: USA · calendario económico · Estacionalidad · Volatilidad · rango S&P500 · análisis bolsa

El VIX sube un 50% pero el S&P500 aguanta...

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Publicado por Sergio Nozal el 12 de diciembre de 2014

Durante esta semana hemos podido ver una fuerte subida del índice de Volatilidad VIX, desde los 14 puntos hasta los 21, un incremento del 50%:

 

Si analizamos las volatiidades del S&p500, observamos una muy buena oportunidad de venta de volatilidad o posicionamiento alcista en los mercados:

 

Lo interesante durante esta semana ha sido el movimiento prácticamente lateral del S&P500, a pesar de la fuerte subida de volatilidad. De hecho, ha sido la menor caída, para el mismo incremento del VIX, de los últimos 25 años:

 

Otro dato interesante es el retorno medio histórico del S&P500 a 3 meses, tras un escenario similar. Se observa en la siguiente imagen que el retorno medio a 1 mes y a 3 meses es del 2% y del 6.30% respectivamente:   Leer más

Etiquetas: VIX · mercados · USA · SP500

El ETF de la Semana: TLT (Bonos)

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Publicado por Sergio Nozal el 10 de diciembre de 2014

Durante la semana pasada veníamos observando una entrada importante en el mercado de bonos, como forma de cobertura a una bolsa en máximos. El Lunes, se daba el pistoletazo y los ETFs referenciados a Bonos, como el de ticker TLT, se aceleraban de forma importante:

 

Por ello, el premio "ETF de la semana" se lo damos a $TLT (iShares Barclays 20 Year Treasury Bond Fund), el etf referenciado a bonos a 20 años con más liquidez, y que en momentos como los actuales hacen de excelente cobertura en la renta variable:

 

Si te interesan posiciones en el mercado de Bonos Global, en la siguiente imagen tienes los 5 ETFs más líquidos de ese grupo:

 

@sergionozal

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Etiquetas: ETF · Bonos · invertir en bolsa

Análisis Mercado USA - Semana del 08 de Diciembre

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Publicado por Sergio Nozal el 08 de diciembre de 2014

En el siguiente video hacemos un repaso a la situación del mercado americano y semana próxima.

- Semana estacionalmente Lateral (+0.12%/+0.28%)

- Rango más probable de movimiento para el S&P500: 2052-2088

- Eventos económicos destacables: Retail Sales, PPI

- Situación técnica S&P500: Lateral-Alcista

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Etiquetas: USA · calendario económico · Estacionalidad · Volatilidad · rango S&P500 · análisis bolsa

Rendimientos de las Bolsas Internacionales (semana 49)

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Publicado por Sergio Nozal el 05 de diciembre de 2014

Hacemos un repaso semanal a la situación de las bolsas a nivel global.

En las siguientes imágenes vemos los mercados con mejores y peores retornos a 1 semana, 1 mes y 3 meses.

La bolsa de Shangahi, con un +10.23% ha sido la mejor de la semana (a cierre de ayer), y la deja con un +25.69% a 3 meses.

 

En el lado negativo, la bolsa de Rusia, con un -8.72%, ha sido la peor de la semana.

Rusia y Nigeria son los peores mercados a medio plazo.

 

@sergionozal

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Etiquetas: retorno · Rendimientos · global · Macroeconomía · Nikkei 225 · bolsa Shanghai · bolsa rusia · bolsa Nigeria

Expectativas de los Bancos Centrales para 2015

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Publicado por Sergio Nozal el 03 de diciembre de 2014

La semana pasada veíamos las expectativas de crecimiento para el mundo para los años 2015 y 2016, de acuerdo al FMI (ver Crecimiento Global en 2015).

En el post de hoy vamos a ver los potenciales movimientos de los principales Bancos Centrales durante el año próximo.

Empezamos con los jefes, la Reserva Federal de Estados Unidos (FED). Vimos que las expectativas de crecimiento para USA son favorables. También se espera que la tasa de desempleo siga cayendo en los próximos meses, lo que podría empezar a provocar cierta presión inflacionaria.

Se espera que a partir de Junio de 2015, la FED comience a tocar los tipos de interés, terminando el año con una tasa del 1.00%. Según el pronóstico de Wells Fargo (ver imagen siguiente), y que va en línea con la FOMC,  la FED podría estar subiendo los tipos hasta el 2.75%-3.00% para finales de 2016.   Leer más

Etiquetas: Banco Central · Reserva Federal (FED) · Tipos de interés · 2015

Estacionalidad S&P500 - Semana del 01 de Diciembre

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Publicado por Sergio Nozal el 01 de diciembre de 2014

Para esta semana, el retorno medio histórico del índice S&P500 varía entre el +0.47% y el +0.55%

 

Diciembre es un mes estacionalmente Alcista, con retornos medios históricos del S&P500 entre el +1.23% y el +1.58%

 

A medio plazo, estamos en un ciclo estacional alcista, que comenzó en Octubre y terminaría a final de año:

 

@sergionozal

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Etiquetas: SP500 · spx · USA · stocks · bolsa · Estacionalidad · ciclos estacionales · Patrones estacionales

3 Decisiones Clave en tu Vida Financiera

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Publicado por Sergio Nozal el 29 de noviembre de 2014

Aprovechando el fin de semana largo, quería escribir algo off-topic, y me ha llegado un artículo, donde el conocido Tony Robbins, actualmente promocionando su último libro, nos habla de las 3 decisiones que cambian la vida financiera de cualquiera.

Aunque en España no se da mucho el fenómeno de "life coach", es algo que en USA cala mucho. No sé si esta filosofía de motivación constante será la causa o el efecto de una sociedad donde la mayor parte de universitarios buscan ser emprendores... El caso es que me parece interesante, por lo que hago un resumen de dicho artículo, que puedes encontrar en su versión original aquí.

El autor habla de que no hay nada peor que ser una persona rica que está en todo momento enfadada o infeliz. El principal motivo de ello es tener una vida desequilibrada, debido a tener unas expectativas muy altas y a una falta de agradecimiento por lo que uno tiene.   Leer más

Etiquetas: independencia financiera · tony robbins

Rendimientos de las Bolsas Internacionales (semana 48)

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Publicado por Sergio Nozal el 28 de noviembre de 2014

Hacemos un repaso semanal a la situación de las bolsas a nivel global.

En las siguientes imágenes vemos los mercados con mejores y peores retornos a 1 semana, 1 mes y 3 meses.

La bolsa de Shangahi, con un +7.25% ha sido la mejor de la semana (a cierre de ayer), lo que la deja en el mejor mercado en los últimos 3 meses.

 

 

En el lado negativo, la bolsa de Vietnam, con un -3.40%, ha sido la peor de la semana.

Rusia, Grecia y Nigeria son los peores mercados a medio plazo.

 

@sergionozal

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