Swing trader Hace una semana hablábamos sobre una operación en el índice de volatilidad del SP500. Si ves la siguiente imagen, gráfico de riesgo de la operación, en tan solo una semana la operación ha comenzado a dar sus frutos. Apoyar la operación en un mínimo relevante y en este tipo de subyacente aumenta las posibilidades de tener una operación rentable y con bajo drawdown.
Swing trader Estamos en máximos históricos y hemos subido más allá de los 1000 puntos desde marzo del 2009. Un gran mercado alcista que ha ido desde los 666 de aquel 9 de marzo del 2009 hasta los 1680 que veo ahora en la pantalla, es más de un 150%. Si contamos únicamente el rendimiento anual del 2013 es un 18%.
Swing trader Creo que ya nos hemos enterado todos que se acabó, que explotó, que la pérdida del soporte de los 1500 USD/Onza viene a significar que la tendencia principal del oro ha cambiado a bajista.
Swing trader La calendar es un time spread que está formado por una opción comprada en un vencimiento lejano y una opción vendida en un vencimiento cercano. Ambas opciones son del mismo tipo (call o put) y del mismo (calendar horizontal o calendar simplemente) o diferente strike (calendar diagonal o diagonal simplemente).
Migueln Desarrollo una estrategia en base a este indicador por tercera vez, en vista de los resultados hasta ahora satisfactorios.El indicador sigue en 5 aunque la perspectiva cambia a bajista. Adjunto imagen y comentario del propio IMARLO
Migueln Una vez examinada la liquidez de FXE y vista también la liquidez y los problemas que da el Bund como subyacente, hago una retrospección e intento aplicar una posición similar a la desarrollada en Dax de venta de volatilidad con cobertura de gamma
Swing trader ¿Sabes cuánto te supone al año las comisiones de tu operativa?, y ¿Sabes qué incidencia tienen las horquillas en tus estrategias? Ahora, cerrando el año es un buen momento para hacer cuentas y ver cuánto ganan contigo.
Migueln Tenemos opciones con vencimientos lejanos que allí se llaman LEAPS (Long Term Equity AnticiPation Security). La operación es un call debit spread en el SPDR Gold Trust, comúnmente llamado GLD. Así, ahora mismo cotiza el vencimiento de Enero/2015.
Swing trader i te fijas en la imagen, qué rentabilidad dirías que tiene esta estrategia, ¿un 3% un 5%? , bueno te ahorro tiempo para que ni lo pienses, ya que no lo puedes saber. A continuación te explico que es un tipo de calendar y cual es su rareza. Antes de nada, si no sabes que es una calendar, puedes consultarlo aquí.
Swing trader En el trading con opciones o, mejor dicho, con spread de opciones, entendemos por generación de ingresos a la operativa basada en estrategias de theta positivo, como por ejemplo pueden ser las Calendars o las Iron condor, y que realizamos mes tras mes de forma recurrente.
Swing trader El vídeo tiene varias partes, casi todas ellas tienen un carácter educativo. Ya que el tiempo es limitado y vale más que el oro, por muy caro que se ponga, te indico la estructura en lo que a contenidos se refiere.
Swing trader En anteriores artículos ya comentamos cuales eran las principales estrategias con opciones según mis preferencias. Las calendars y las iron condors son con diferencia los spread más operados. No quiero decir que especializarse en otros spread no sea conveniente, pero son de lejos los spreads en los que más posibilidades tienes de ser rentable.
Swing trader Las “3C”: calendars, collars y condors. Estas tres estrategias son diferentes, rentables, complementarias y fáciles de comprender y ajustar. En lo que se refiere al nombre de las estrategias, cuantas más palabras menos rentables. Los nombres bonitos y llamativos son sólo eso, bonitos y llamativos.
Swing trader La diagonal es una estrategia direccional que además se aprovecha del paso del tiempo. Es una estrategia que al ser vega positivo, puede ser empleada además como cobertura de volatilidad de estrategias con vega negativo, por ejemplo una Iron Condor.
Swing trader Los ajustes son la parte más imaginativa y difícil de la operativa con spreads de opciones. Ajustar es modificar una posición para adecuarla a la nueva expectativa de movimiento de precio, variación de volatilidad y tiempo.
Sharkopciones Las opciones probablemente son el instrumento más flexible que hay, aunque también el más complejo. Esa flexibilidad nos permite posicionarnos en el mercado a nuestra conveniencia desde varios ángulos:
Swing trader El pasado viernes, con el anuncio por parte del Eurogrupo de los acuerdos que “salvarán el euro”, el subyacente FXE, ETF que replica el EURODOLAR, subió un +1.65%, que equivale a +2.7 desviaciones estándar.
Migueln Como comenté en algún post la pasada semana el SP500 está bastante pesado y los niveles de volatilidad también son ahora relativamente bajos.
Swing trader El gran número de parámetros que es necesario tener en cuenta y traducir en reglas puede ser un poco desalentador para algunos de nuestros lectores, pero nada más lejos de la realidad. El desarrollo de un sistema es únicamente función del trabajo.
Swing trader Hoy dedicaré esta entrada a hacer el seguimiento de la estrategia que abrimos en este post y que como se indicó en el comentario nº 21, hicimos un ajuste para cubrir el movimiento alcista del subyacente.El subyacente ha rebotado desde el entorno de los $123, con tendencia alcista de corto plazo.