Consulta sobre fondo de La Caixa

Buenas tardes,

A un familiar mío le han aconsejado el siguiente fondo para intentar conseguir una rentabilidad algo mayor que un depósito, y comentándole que si lo deja 2 años mínimo es muy difícil que con dicho fondo pueda perder dinero. Es un fondo de La Caixa, y aparte de los rendimientos del fondo, al suscribirlo le dan el 1 % de lo suscrito siempre y cuando lo mantenga hasta finales del 2015. Lo que mas me mosquea es que me han comentado que era un Fondo que lleva 80 % Renta Fija Europea y 20 % RV Europea (como máximo). Mi familiar no quiere riesgos grandes, pero es que luego leyendo la ficha de Morningstar veo que lleva mucho de Estados Unidos y que incluso puede comprar un 10 % de Renta Fija Emergente. Os paso la ficha del fondo.

http://www.morningstar.es/es/funds/snapshot/snapshot.aspx?id=F00000MI8C

¿Puede ser que la ficha del fondo de Morningstar esté incorrecta o realmente no nos han dicho la verdad?

¿Qué os parece este fondo?

Agradecería vuestras respuestas.

No veo porqué dudar de Morninstar. Lo mejor es confirmarlo leyendo la ficha mensual del fondo. Deberías poder encontrarla fácil por internet, lo normal es que la tengan en la propia página web del banco.

Creo que tu familiar debe huir de ese fondo y de cualquier otro salvo que entienda el riesgo que incurre al contratarlo. Por lo pronto, planteale que dado que fondo tiene una volatilidad del 3.25%, puede llegar a perder un 7.5% en un año. Según la cara que ponga, ruégale que se quede con una IPF o anímale a formarse antes de invertir.

Saludos

En caso de duda a la web CNMV, que están allí todos los fondos de gestoras españolas:

http://www.cnmv.es/Portal/Consultas/IIC/Fondo.aspx?nif=V83050526

Allí miramos primero el "folleto"

http://www.cnmv.es/Portal/verDoc.axd?t={1189de3c-2cf2-4bfd-8bfa-f75a008a343a}

La exposición máxima a renta variable es del 30%, de cualquier capitalización bursátil. La suma de las inversiones en valores de renta variable emitidos por entidades radicadas fuera del área euro, más la exposición al riesgo divisa podrá superar el 30%. El Fondo podrá invertir en todos los mercados mundiales, incluidos emergentes donde la exposición máxima será del 10%.   La inversión en renta fija podrá ser pública o privada. Podrá mantener un máximo del 10% en activos con calidad crediticia baja (inferior a BBB-), siendo el resto de calidad mínima media (mínimo BBB-).

Esto es lo que pone en el folleto registradoen la CNMV, que es lo mismo que pone en la web de Morningstar

Resumiendo

-Máximo 30% RV (no 20). Puede ser de todo el mundo, no sólo europea

-Máximo 10% de bonos basura

Veamos la cartera real a 30 de junio

http://www.cnmv.es/Portal/verDoc.axd?t={c4ecba65-fbda-43d2-ad39-7b8f5efb0bda}

Aunque las acciones son european tienen un 25% en fondos y ETFs donde hay de todo un poco: RF europea, RV USA, RV Europea ...

No he revisado en detalle todos los fondos y ETF pero supongo que lo de morningstar será correcto: ojo los % por paises se refieren especto a la RV. o sea que si un fondo tiene un 20% en RV y en Morningstar pone que el 50% está en EEUU quiere decir que el 10% del total del fondo está en RV USA

También tienes la web de la Caixa

https://portal3.lacaixa.es/apl/fondos/infolegal.index_es.html?FON_lastview=Campanya&JSESSIONID=MlUG606CgnTJ73kS-1sVBqb&FON_idFondo=897

https://portal.lacaixa.es/docs/fondos/pdfs/es/ficha000897.pdf

Por cierto en el segundo semestre de 2011 perdió un 4.2%, no se si tu familiar estará tranquilo si ve el fondo bajando 6 meses