Hola ,

¿Podrias explicar la razón por la que sugieres el calendar?
¿Razones de analisis técnico?, ¿un previsible aumento de la volatilidad?

Muchs gracias

Hola Slait,

Es mi expectativa de movimiento para el mercado. De momento: lateral-alcista, vigilando la EMA50, cuya rotura me haría cambiar de opinión.

Las calendars se aprovechan de un incremento de volatilidad, pero si el mercado sube, la vol. bajará. En este caso, haciendo una calendar OTM, le damos delta a la posición, por lo que me genera más valor el delta que lo que pierdo por volatilidad. Y mientras tanto, también me aprovecho del paso del tiempo.

Saludos.

Llevaba tiempo queriendo felicitarte por el blog, pero por vagancia no me registraba en Rankia. Pues lo dicho, sigue con ello que es muy didáctico.

Gracias Jogomax,

se agradece el comentario.
Saludos.

Quizás hubiera sido interesante agotar mas el time decay, neutralizando delta por debajo del valor de theta. Que diagonal hubieras hecho ?...aunque se añade mas riesgo.

Hubiera sido otra posibilidad, pero el riesgo gamma empieza a complicarse en los últimos días, y además, el viernes hay datos de desempleo...

En el caso de que quisieras neutralizar delta, tendrías que haberle dado más delta positivo, por ejemplo con una calendar en 118, o rolando la SC. Y como dices, se le hubiera dado algo más de riesgo, pero teníamos capital suficiente para hacerlo.

Saludos.