Call y Put
Estrategias con Spreads y Seasonals en los mercados de Futuros y Opciones

Jueves

5
Publicado por Optiongreg el 17 de septiembre de 2009
Lo mas importante: Mañana Vto así que habrá movimiento.

Ayer hice el roll over para el UPRO: 

#196894453, SOLD -1 DIAGONAL UPRO 100 OCT 09/SEP 09 105/100 CALL @-3.70 ISE, UPRO MARK 133.87, UPRO IMPL VOL 67.21%, ACCOUNT 84****01

En otras palabra, he cambiado call UPRO septiembre a una  de octubre strike 105, precio 30.14, tiene una delta de 88.85 en estos momentos.... La dela es negativa en en total de la operación que seria:

Call Vendida 1 Upro: OCT 105 delta 

Call Vendica 1 SPXU: OCT 44 

Call Comradas 6 /ESM0 1350

Esta operación sera rentable si baja o sube mucho el mercado!!!!!! 

Mas cosas: Unos gráficos: SPY

Y lo que se espera del mismo: 


Es decir antes de todo creo que nos tendremos que apoyar en la zona de los 105 de SPY.

Y como estoy en busca de nuevas op y hasta ahora no puedo aportar nada nuevo os pongo un gráfico del spread /zwz0 /zcz0 es decir Trigo/Maiz dec 2010.

En la parte inferior podéis ver la evolución de la spread, parece que ha hecho un mínimo en 156 y ahora esta remontado un poco, ya veremos. 

Si queréis un libro sobre las spreads bajarlo: No parece mal, ademas nos habla de como analizar graficos de los mismos, y que si que hay que tener en cuenta el análisis técnico.  Interesante....

http://rapidshare.com/users/VDH895

Bajad el paquete 25 el libro es  Joe Ross - Trading Spreads And Seasonals.pdf

Código del zip es: static

para ver toda la colección de libros de bolsa ver: 

http://www.filedownloadfull.com/forums/f7/books-stock-market-links-fixed-apr-27-2008-a-833130/

Pues nada mas. 

Aver si baja un poco el mercado, es que estoy un pelin bajista....




Etiquetas: jueves



Añadir comentario
5
Comentarios
1 Anonimo
Anonimo
17 de septiembre de 2009 (23:39)

Hola Greg,

Yo tambien estoy un poco bajista y este subidon me esta haciendo pupa.

Se que lees a menudo el blog de Llinares, pero te pongo un comentario que le voy a poner a el para que lo mires.


He estado repasando una estrategia de Francisco: Venta de Volatilidad de SDS (julio) compra de PUTS y venta de titulos SDS.

He visto como la PUT no subio todo lo que tenia que subir y por eso se perdio bastante.


Despues de estar dandole vueltas a la estrategia me he fijado que las volatilidades de las CALL´s y PUTs de JAN11 y oct 09 estan muy descompensadas:

SDS
Call - PUT JAN01
67 - 47

Call - PUT OCT09
60 - 26

Me he fijado en otros ETF y no ocurre lo mismo:

SSO
Call - PUT OCT09
44 - 41

SPXU
Call - PUT OCT09
65 - 64

UPRO
Call - PUT OCT09
60 - 62

Las volatilidades de octubre estan muy descompensadas, seguro que podemos sacarle alguna estrategia, como vender las PUTS de SDS (VI alta) y comprar las PUTS SSO (VI baja).

A ver si en los proximos dias lo pienso un poco mas y os comento algo, pero solo queria apuntar este hecho.

Saludos

Nebe

Me gusta
2 Anonimo
Anonimo
18 de septiembre de 2009 (00:12)

Buenas Greg.
Te pido el favor de enseñarme como se puede graficar el spread Trigo-Maiz en TOS.
Muchas gracias.

Me gusta
3 Optiongreg
18 de septiembre de 2009 (01:34)

Mira hay dos formas:
1, En graficos añades en sudies: Spreads
2, Poner la formula
-----------------------------------
declare lower;
plot median = close("/zwz0") - close("/zcz0");

------------------------------------

un saludo

greg

Me gusta
4 Optiongreg
18 de septiembre de 2009 (21:38)

Nebe: No veo el diferencial de las volatilidades
Las implícitas de SDS en el vencimiento de OCT están igualadas. Igual lo miro mal???? No se mandame un pantallazo para ver a que te refieres al mail....
un saludo

Me gusta
5 Anonimo
Anonimo
18 de septiembre de 2009 (22:34)

Hola Greg,

Tienes razon, hoy estan bien pero ayer si existia esa descorrelaccion; lo se porque vendi unas PUTS SSO y me extraño muchisimo que su valor fuera tan bajo, de hecho cuando las vendi tenian Volatilidad sobre 26% y ho ya estan en 46-46.

Es una pena que no le hice un pantallazo.

Saludos

Me gusta



Optiongreg

Optiongreg

Estrategias con opciones y futuros en los mercados europeos y americanos




Twitter
RSS
e-Mail








Sígueme en Twitter

    Sígueme en Twitter
    directorio de blogs


    Ver el blog en inglés


    Este sitio web usa cookies propias o de terceros para analizar la navegación del usuario. En caso de seguir navegando se entiende que acepta la política de cookies.
    Aceptar