Rankia España Rankia Argentina Rankia Brasil Rankia Chile Rankia Colombia Rankia Czechia Rankia Deutschland Rankia France Rankia Indonesia Rankia Italia Rankia Magyarország Rankia México Rankia Netherlands Rankia Perú Rankia Polska Rankia Portugal Rankia Romania Rankia Türkiye Rankia United Kingdom Rankia USA
Acceder

Principiante52

Se registró el 30/05/2013
302
Publicaciones
153
Recomendaciones
6
Seguidores
Posición en Rankia
3.636
Posición último año
Principiante52 10/05/23 15:23
Ha guardado BNY Mellon Long-Term Global Equity Fund de Moclano
Hablemos de BNY Mellon, hablemos de Walter Scott.La estrategia centrada en la acumulación de riqueza a LP ha demostrado una gran consistencia a lo largo del tiempo, a través de un equipo especializado de Walter Scott (fundada en 1983), boutique específica de renta variable de BNY Mellon.FundamentosDefienden tres premisas:1.- Si un negocio está creciendo, es que está haciendo algo especial.2.- Si el BPA crece de manera continua, el precio de la acción a LP seguirá su camino.3.- Se ha de pagar ...
ir al contenido
Principiante52 27/01/23 18:45
Ha guardado ChatGPT: ¿Una maldición o una nueva herramienta para mis inversiones? de Euratom
 Si no conoces el nuevo juguete de Elon Musk, llamado ChatGPT, es que has estado viviendo en una cueva desde hace un mes.Logo de ChatGPTChatGPT es una versión de la red neuronal creada por OpenAI hace un par de años, llamada GPT3, pero esta vez entrenada (supervisada) por un equipo de programadores que aceptaban o rechazaban las respuestas que podía emitir. Este es el motivo por el que esta nueva versión está llena de moralina.Pero más allá de las posibles críticas, esta es una herramienta mu...
ir al contenido
Principiante52 10/01/23 17:26
Ha guardado Cartera de fondos indexados para el escenario actual de madruga
Hola, @anjibal  Estamos en una época de transición pasando de un entorno de baja inflación y bajas tasas de interés a un panorama económico y financiero considerablemente diferente. Por tanto, habrá incertidumbre y volatilidad en 2023 en la renta fija hasta que el mercado se estabilice. Además, dada la previsibilidad de una recesión económica global con distinto alcance en Europa y USA, conviene ser muy selectivos tanto en los fondos como en las estrategias.  Ante este escenario, has optado p...
ir al contenido
Principiante52 23/12/22 14:38
Ha guardado Re: FIFA (Fixed Income’s Fashionable Again!) de Moclano
El primero de los fondos presenta un estilo flexible, abarcando cualquier tipo de bono, por calidad crediticia, emisor o duración.El segundo, uno de mis favoritos, invierte en crédito corporativo, principalmente IG, de emisores en euros.Así pues, una forma de complementar esa cartera puede ser mirar a deuda norteamericana. En ese sentido, Pimco, que has mencionado, tiene muchas soluciones de inversión.Yo te daría un par de alternativas más:MFS Meridian Funds - US Government Bond FundGoldman S...
ir al contenido
Principiante52 27/11/22 09:13
Ha guardado Fondo RF DNCA Alpha Bonds de Moclano
Es un fondo de RF que combina posiciones largas y cortas. Los fondos de deuda que en los últimos meses se hayan posicionado en contra, es decir, a que los tipos fueran a subir, han aguantado el tipo. Las posiciones largas, por contra, han sido vapuleadas en lo que ha sido un año histórico -por malo- para la RF.Un vehículo flexible como éste de DNCA ha tenido la capacidad, y el acierto, para evitar la erosión del capital que han producido los aumentos en los t/i por parte de los BBCC.¿Es un ve...
ir al contenido
Principiante52 29/10/22 08:46
Ha guardado Divisa Cubierta en Portafolios Pasivos de Gaspar
  Al igual que la mayoría de las preguntas en las inversiones, el tema de la cobertura de divisas tampoco es algo blanco y negro con respuestas exactas y carentes de ambigüedades. De hecho toda respuesta tiene un depende. ¿De qué depende (como dice la canción)? Del cristal con que se mire. Todo depende de la situación personal de cada uno, de la construcción del portafolio, del perfil de riesgo, de los objetivos financieros del inversor, etc.   La mayoría de las respuestas a este tem...
ir al contenido
Principiante52 29/10/22 08:17
Ha guardado Re: Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2023: análisis, opiniones y consultas de
¿0,03% el coste de la cobertura? ni lo sueñesLa rentabilidad en euros cubiertos (al dólar) es la misma que la rentabilidad en dólares menos los gastos de cobertura.Vamos a ver esas rentabilidades los últimos 10 años:IE00B1G3DH73 Vanguard U.S. 500 Stock Index Fund EUR Hedged AccVL 10-5-12: 10,1547€VL 10-5-22: 29,2647€En euros: 188,19% (11,16% anualizado)IE0002639775 Vanguard U.S. 500 Stock Index Fund USD AccVL 10-5-12: 14,0372$VL 10-5-22: 46,9293$En dólares: 234,32% (12,82% anualizado)Coste co...
ir al contenido
Principiante52 26/09/22 17:11
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
No pasa nada. Hubo un tiempo en que me daba con el pulgar arriba, incluso me pedía opinión. Ahora que se lo ofrezco sin petición mediante, me ignora xD.No te preocupes @zackary , no osaré invadir tu territorio. Éste es tu espacio de ocio y entretenimiento, no quiero molestar. Puedes continuar con tus imágenes de pelotas y ojetes al sol, a alguien le entretendrá. Sí te diría que cuidases mejor a tu clientela. El éxito es efímero, y tu incursión en la publicación de artículos relacionados con ...
ir al contenido
Principiante52 02/08/22 16:31
Ha guardado Propuesta de cartera de fondos balanceada de Moclano
 Xiaoying, ya que me has mencionado habrá que animarse a jugar :D La idea de combinado que yo expongo sería para un inversor con tolerancia al riesgo, agresivo y con un horizonte temporal 15+ años. Los 11 guerreros saldrán a ganar el partido, con un equilibrio razonable entre demarcaciones, mayoritariamente con gente que le gusta el buen toque (quality), tanto para manejar el tempo del partido -mediocampo- como para sacar jugado el balón desde atrás. Es por ello que la presencia en RF es test...
ir al contenido
Principiante52 05/05/22 09:44
Ha guardado La metodología CROCI de
Mar te paso un copia/pega:“Lo que hace la metodología CROCI es convertir una serie de datos sacados de los datos financieros de las compañías en información económica, sacando una métrica que recibe el nombre de PER económico. Los cálculos de este PER económico incluyen ajustes por inflación, depreciación, el reconocimiento de activos intangibles y la inclusión de elementos que están fuera del balance como arrendamientos operativos.El PER económico se calcula dividiendo el Enterprise Value en...
ir al contenido
Principiante52 11/04/22 10:56
Ha guardado Re: Inversión tendencial de
Para consultar las categorías en Morningstar:https://www.morningstar.es/es/tools/categoryoverview.aspx?filterId=0&lang=es-ES
ir al contenido
Principiante52 18/03/22 18:39
Ha guardado Re: ¿Algún problema con web Morningstar? de Anlumar
Desde hace una semana aprox. no deja hacer la búsqueda de fondos en el apartado Editar para añadir transacciones de fondos. Hay que hacer la búsqueda en inicio y después pinchar la pestaña de "Añadir a la cartera" para que tome una operación.También he observado que en numerosos fondos han desaparecido transacciones sobre todo del mes de Febrero 2022  y algunas de Enero. Misterios de la informática.
ir al contenido
Principiante52 22/02/22 14:47
Ha guardado Análisis del GVC Gaesco 300 places Worlwide de madruga
El GVC Gaesco 300 places worldwide es un gran fondo temático enfocado a la actividad turística global seleccionando empresas que presten sus servicios en los “300 lugares más visitados del mundo” gestionado por Jaume Puig Ribera. Tiene como benchmark el STOXX GLOBAL 1800 Travel & Leisure index Usd y, en mi opinión, no es una del todo correcta: el índice de referencia tiene un 75% de posicionamiento en EEUU y, además, el 90% del Stoxx Global 1800 está invertido fuera de Europa; mientras que el...
ir al contenido
Principiante52 22/02/22 14:23
Ha guardado La cartera de fondos de Moclano (Reflexiones y un adiós) de Moclano
Amigos, tras un período de reflexión he decidido poner punto y final a mi aventura en @rankia Hace alrededor de dos años que inicié tímidamente mi participación en esta gran comunidad a la que llegué por casualidad. Lo hice sin ninguna expectativa clara y con la idea de mejorar la forma de distribuir la cartera para acomodarla de la mejor manera a mis objetivos financieros. He compartido muchas ideas, algunas resultarán acertadas otras quizás no, pero más que dar a conocer nombres puntuales, ...
ir al contenido
Principiante52 30/12/21 13:22
Ha guardado Re: Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2023: análisis, opiniones y consultas de Moclano
Hola Josecvc,Es una cartera extensa, con una recolección de productos de todo tipo: indexados, globales, temáticos, mixtos multiestrategia, cuantitativos, de deuda corporativa, ligados a la inflación...A pesar de ello, echa un vistazo a las métricas del x-Ray que aportas... Una distribución aproximadamente del ~65% para la parte más agresiva y un ~35% para la conservadora, y la cartera presenta una beta del 79% y una volatilidad superior al 12%, con una matriz de correlaciones elevada para el...
ir al contenido
Principiante52 29/12/21 12:53
Ha guardado Re: Carteras de fondos de inversión Rankianos para el 2023: análisis, opiniones y consultas de Moclano
Sí, son más conservadores a pesar de invertir en activos de riesgo (RV). Pero en una cartera de 4-5 fondos de esa naturaleza, qué menos que un 20% en un fondo global que se mueva en otra dirección. Si son dos, tampoco pasaría nada; también son fondos con exposición a bolsa. Y aún quedaría un 60% hiper-agresivo. Hay que seguir teniendo presencia en mercados desarrollados, la irracionalidad del mercado puede seguir su curso y mantener el impulso alcista.El Global Brands -o alguna de sus variaci...
ir al contenido
Principiante52 28/12/21 23:07
Ha guardado Google Sheet para obtener X-Ray de Pvila314
Adjunto enlace a hoja de Google Sheet (gentileza de Doraemon Junior), muy útil para obtener el X-Ray de una cartera de fondos o de planes de pensiones.X-Ray Doraemon JuniorOs podéis hacer una copia de esta hoja y utilizarla para uso personal.Sólo hay que rellenar la columna A con  los identificadores (ID) de Morningstar (el código que sale al final de la URL de morningstar cuando consultáis un fondo) y la columna B con los pesos de cada fondo en vuestra cartera.La hoja viene con unos valores ...
ir al contenido
Principiante52 24/12/21 12:31
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
@hal9k Es muy interesante este tema que tocas. China quiere liderar el mundo, y sabe que con EEUU enfrente en el campo de batalla debe buscar otros caminos.Esos otros caminos pasan por establecer lazos comerciales con otras regiones, como la iniciativa que llevó a cabo Xi Jinping de proyectar una nueva ruta de la seda, conectando por tierra y mar Asia, Oriente Medio, África y Europa.El proyecto se divide en cinco áreas principales: mejorar la fortaleza financiera; ampliar las redes de infra...
ir al contenido
Principiante52 17/12/21 18:47
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
Bien, es una cartera robusta a largo plazo, con una alta exposición a bolsa (prácticamente en su totalidad, salvo lo que incluye la posición del Baelo) y con activos que invierten principalmente en compañías sólidas. Si comparas esta cartera con la última que te expuse, puedes apreciar que por métricas guardan muchas similitudes, con una volatilidad muy próxima, una relación riesgo-rentabilidad también similar, y retornos muy parecidos para distintos plazos.Ahora bien, también podemos encontr...
ir al contenido
Principiante52 17/12/21 13:31
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Josmalobla
@moclano Hace unos meses, un ilustrísimo forero que ya no anda por aquí aportó esta cartera para un caso muy particular, pero que creo que su análisis puede servir para casos análogos. El inversor disponía de una alta cantidad de dinero (2 millones de euros), que iba a invertir de golpe, sin más aportaciones periódicas (o en todo caso de importe irrelevante en relación al total) y su intención era conservar patrimonio haciéndolo crecer de manera sostenida pero sin riesgos innecesarios. El ho...
ir al contenido
Principiante52 15/12/21 15:20
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
En la respuesta #619 de este mismo bar tienes una idea. No te ha debido saltar la notificación de mención.Candriam Absolute Return Equity Market Neutral, BMO Real Estate Equity Market Neutral, Pictet Atlas, Threadneedle (Lux) Pan European Absolute Alpha, Dunas Valor Prudente, Candriam Risk Arbitrage, JPM Global Macro, BSF Global Event Driven... Ahí tienes varios fondos alternativos con vocación de retorno absoluto, y en aplicación de diferentes estrategias, con los que desviarte del mercado.E...
ir al contenido
Principiante52 15/12/21 15:08
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
La reserva de liquidez destinada a cubrir necesidades inesperadas es lo que se conoce comúnmente como fondo de emergencia. En mi opinión, este fondo debe ser ajeno al patrimonio invertido.Otro tema es la liquidez propiamente dicha que puede formar parte de la cartera, que cumple un doble efecto: reducir volatilidad y riesgo de la cartera por su descorrelación con el resto de activos, y aportar munición para aprovechar correcciones de cierto calado en los mercados.Pero la volatilidad en sí mis...
ir al contenido
Principiante52 15/12/21 14:56
Ha guardado Re: El Bar de los Pufforeros. Inversión de la A a la Z: Fondos, ETF, planes de pensiones, acciones, metales preciosos... de Moclano
Estimado @zackary Me gusta la aplicación del símil futbolístico para la construcción de carteras. Hace tiempo posteé un vídeo de Anu Narula, el gestor de los fondos de Mirabaud que trataba el diseño de las carteras diferenciando defensores, mediocampistas y atacantes, y que traje a colación por una newsletter de Fernando León, Analyst & Porfolio Manager de Seilern, que aplicaba un criterio similar. Dejo por aquí la documentación, por si fuera de interés echarlo un vistazo.La clave de todo, p...
ir al contenido

Lo que sigue Principiante52

Top 25
Gaspar