Grifols (GRF): siguiendo de cerca la acción

Entró en el valor, no interesa al cuidador que suba porque la compra realizada va de 50 en 50 títulos.
Buen rato 30, 40, 50, 80......
Que tienen miedo, de que suba un 0,10%???
En fin. Dentro.

La mires por donde la mires, está MUY barata.
Es cuestión de tiempo.

Está perfecto el gráfico: está claro que vamos por buen camino (bajando apalancamiento), pero el múltiplo EBITDA sigue en cambio deprimidísimo. En efecto, demuestra que el apalancamiento promedio histórico está en el entorno de las 4x (tomando como deuda el 1Bn ligado a los alquileres, no es este el criterio del credit facility), así que si el gráfico marca 5x actualmente deberíamos todavía bajar un punto más para ponernos en promedio histórico (lo cual serían entre 3x y 3.5x según credit facility vs el 4.2x recién reportado).

En 18-24 meses no hay argumento alguno para que cotice por debajo de 20€.
Esta gente puede generar perfectamente entre 800m - 1.000m de FCF anual en 2026 y 2027.

Sí, Pre-M&A (recompra filiales, 500 kilos mínimo) y pre-dividendo (200 kilos por ejercicio, asumiendo que el 0.15 dado a cuenta será la mitad del total), con lo cual la reducción del ratio de apalancamiento financiero vendrá fundamentalmente por incremento de EBITDA, apenas por reducción de deuda neta en valor absoluto.

A 10€ y algo compró Dagá acciones por 8.000.000€. Es mucha pasta para ser un señuelo. Y esta gente cuando apuesta lo suele hacer para doblar, o casi.

Y si Tomas a comprado para prestar?

Grafico muy interesante, que screener/plataforma usas?