¿Cuánto necesito para recuperar las pérdidas de mi inversión?

Ichona hoy día según mis cuentas sale mas rentable cobrar los dividendos con retención que cobrar acciones, por lo menos hasta este año, el año que viene habrá que meter el lápiz pues ya no esta libre de impuesto ni el primer céntimo.

como bien sabes. santander es el valor mas rentable del mercado y si ademas en lugar de cobrar el dividendo en efectivo, lo cobras en acciones, ganas aun mas......

Muchas gracias de nuevo por tu aportación. Más adelante iremos añadiendo más información, pero de momento queremos empezar desde el inicio, poco a poco, por eso estamos centrándonos sólo en cosas muy básicas, pero poco a poco iremos ampliando este blog.

Un saludo y gracias!

Yo me refiero a promediar porque si pienso que una acción es buena a un precio 7,5€, fíjate a 5€, pues los fundamentales en beneficio neto aún habiendo bajado en torno 40% estaba dentro de lo factible después de la que esta cayendo, cuando la cosa mejore dentro de 3 ó 4 años estaremos dentro a un precio barato y quizás podamos vender con unas pequeñas plusvalía, mientras tantos cobraremos el dividendos aprox un 8,9% bruto´.

Yo me refería que para recuperar lo invertido incluso perdiendo un poco de capital y estar en beneficio total me explico.
Compro Santander a 6€ que paga 0,6X acción un 10% estoy dentro 10 años pues es para que mis hijas puedan hacer una carrera si quieren estudiar, que no les pase como a mi.La acción vale 5€ y compre 10000
10000*0.6=6000*(-21%)=4740 anual
4740*10=47400 libre de impuesto mas 50000 de la ventas de las acciones habiendo perdido 1€ por acción seria casi 100000€ habiendo invertido 60k, si un periodo largo, aparte de los beneficios fiscales de lo primeros 1500€.

Por eso me refiero que a veces no importa perder un poco por un lado si lo ganas por otro, y eso sin reinvertir los beneficios, claro esta como la otra ves si estas con unas plusvalía de 28% mas del 21% hay que estar pendiente no vender a lo loco pero estar pendiente de perder esas plusvalía.

Esa es mi idea esta claro yo soy aficionado y estoy aprendiendo, pienso que el problema de este tema es que todos queremos las plusvalía al momento, por eso pienso que l perder de algún lado no es tan importante mientras se gane bastante mas por otro.
Deseando ver otro post de otras estrategias para diversificar y usar esas cobertura para defenderse.

Pero tu comentas la estrategia de promediar, yo en principio de eso no hablo. Se puede seguir más y mejores estrategias a parte de las que hablamos, por ejemplo realizar coberturas, o diversificar la inversión con valores con correlación negativa... Pero en esta publicación en principio sólo hablamos de lo que necesitamos que un activo se revalorice para llegar a su nivel inicial.

Agradezco tu aportación mucho, así aprovecho para nombrar otras estrategias que también darán opción a debate, como realizar coberturas, o diversificar en acciones que tengan correlaciones negativas, por ejemplo.

Un saludo y gracias por tu aportación!

No estoy de acuerdo contigo del todo, yo voy palmando sobre un 18,% en el San, he ido hasta un 38%, ya se ha recuperado mas del 20% entre hacer media a la baja y esperar un poco a que se estabilice un poco la cosa, voy palmando aproximadamente sobre unos 1800€ pero con el dividendo ya lo he recuperado y con eso he comprado mas y algo que he puesto yo y con eso he bajado el precio de la acción sobre un 12% sin contar el de mañana.
Ya se que tengo algo de menos valor en la empresa con las mini ampliaciones que se esta haciendo trimestralmente ya que siempre cojo el dinero con retención fiscal para recuperar parte de lo que me quitan, a mi eso no me preocupa mientras no bajen el dividendo o lo quiten, yo soy consiente de que no voy a mandar nunca allí, ya lo hecho anteriormente y salío bien, eso no implica que siempre salga bien pero es un principio.
Harina de otro costal es el caso de telefónica ahí estoy pillado y creo que tardara en recuperar si llega ha hacerlo a ver si con las del san y air liquide poco a poco compenso las perdidas para no peder el dinero y de todos modos tendría que pagar ha hacienda.
Espero tu opinión.

Gracias Enrique y buen verano

A los principiantes yo les recomendaria que empezasen cuanto antes con el value y se dejen de atajos.

No existen valores bajistas ni alcistas solo sobrevalorados o infravaloradas. Cuanto antes se aprenda a distinguir unas de otras antes podrán ganar dinero de forma consistente.

Muy buenas, me alegro que te parezca un buen artículo.

Como concluyo en el artículo, me baso solamente teniendo en cuenta la variable rendimiento necesario. también digo que hay más variables, y que depende del tipo de inversión, del tipo de inversor, riesgo que se está dispuesto a asumir etc.

Simplemente digo que a partir de un 10-12% de pérdidas, no compensa el ratio de recuperación, ya que empieza a ser cada vez más alto.

Tienes razón respecto a promediar, aunque promediar es más típico de una inversión "value", con un muy buen análisis fundamental, no es fácil para alguien que empieza a invertir hacer un análisis "value", por experiencia, para inversores novatos es más eficaz limitarse las pérdidas que promediar, puesto que si promediamos estamos acumulando posiciones en un valor bajista.
Pero es mi opinión al respecto, cada uno tiene un estilo.

Lo que quería destacar es que no sólo hay que tener en cuenta el porcentaje de revalorización necesario, pero es un dato importante para los principiantes.

Hola Enrique, buen articulo. Muy chula la tabla, la conclusión es muy discutible.

Si limitáramos las perdidas al 10-12% no podríamos mantener prácticamente nada en cartera. Para los que invierten a largo basados en fundamentales lo que hay que analizar es porqué se produce la caída del precio, si la empresa verdaderamente lo justifica y si las razones por las que invertimos en primer lugar ya no son validas. Si ese es el caso habrá que vender en caso contrario promediar a la baja, siempre que sea compatible con el mantenimiento de la diversificación de la cartera. Además, esto permite que necesitemos revalorizaciones mucho menores para recuperarnos.

Ejemplo nuestra acción cae de 2 a 1, perdida del 50%, necesitamos una revalorización del 100%. Tras volver a analizar la empresa exhaustivamente concluimos que la empresa sigue teniendo las mismas perspectivas de beneficios. Compramos nuevamente en 1. Ahora nuestro precio de compra es 1,5 y en vez de un +100% necesitamos un +33% para recuperar la inversión.

Cuanto mayor es la caída el efecto que puede tener el promedio a la baja es exponencialmente mayor:

Ej: gastamos 1.000 euros en unas acciones de 10 euros, caen hasta 1 perdiendo el 90%. Volvemos a gastar otros 1000 euros. Ahora tenemos 1100 acciones que nos han costado 2.000 euros, por lo que en vez de 10 euros tienen un coste promedio de 1,81. Así, en vez de tener que revalorizarse un 900% para recuperarnos tenemos que obtener un +81% para recuperarnos. Ah y de producirse una recuperación hasta la mitad de lo que valían antes (5) tendríamos unas plusvalías del 176%...y en el caso que se recuperase a 10, las ganancias serian del 452%!!!

Ojo parece muy bonito pero lo importante es analizar nuevamente las circunstancias una vez se produce la caida, no es plan "tratar de coger un cuchillo que cae" (por cierto por qué los del AT estan llenos de latigillos de estos?)

...Otro round del Stop Loss vs Promedio a la baja.

¡No por Dios! ¡Cada vez que leo algo relativo a esto me deprimo profundamente!

Excelente!! Asi podemos ver como las progresiones geométricas pueden jugar a favor y también en contra de nuestras inversiones.

saludos

Tenía constancia de este hecho pero no había observado tanto el porcentaje y es curioso, gracias por el artículo.

Buena aportación Enrique.
Saludos.